官股的部分有合庫金、第一金、華南金、兆豐金等官股銀行是比較多存股族喜歡的標的,長期的營運穩定,同時發放股息也是政府的稅收來源之一,等於股息發放的穩定度較高。
2023年金管會公布「大到不能倒銀行」中信銀、台北富邦銀行、國泰世華銀行、合庫銀、兆豐銀及第一銀行,政府都會特別對這銀行做測試,確保他們營運穩定跟風險控管,從 2022 年起到 2025 年分 4 年提列,並向主管機關申報「經營危機應變措施」及每年辦理並通過 2 年期的壓力測試。這對投資人來說也是一種保障。
若一般投資人去投資個股,還要非常細心去關注個股是否有倒閉風險,至少金融股會有政府來共同把關,穩定度跟投資後持有的信心較高。
其他民營的公司常見的有玉山金、台新銀、永豐金、中信金等,另外也有一些是營運績效不錯的銀行,例如台中銀、上海商銀等,都是投資人可以研究的方向。
一般來說台灣的這些金融銀行業者,如果要發放股息都要向主管機關金管會申請核准。所以當過去疫情的年度,銀行業普遍衰退9%,卻還要發放比去年高的現金股息,金管會就會怕銀行沒有保留足夠的現金在銀行中,可能導致風險產生。
金管不會禁止金控跟銀行發放現金股息,但是有些公司發完後還要增資就要注意。銀行因為手上的現金由九成是來自於債權人,債權人就是我們這些存戶,所以要針對銀行業獲利先保留30%在公司中後,才能發給股東,這樣才能保護這些存股。
金管會還會針對銀行作壓力測試,例如低利差的情況或是疫情環境下的條件,來看看是否發放股息會不會對銀行產生問題。銀行業在發放股息錢需要作壓力測試,另外含有人壽的金控公司,因為會計制度的問題,本期淨利並非完全反映真正的獲利能力。