2023/09/08美股盤後(AAPL、NVDA)

美聯儲巴爾金：必須清晰地表明FOMC將解決高通脹問題

週五(8日)美股盤中，里士滿聯儲主席巴爾金表示，美聯儲在發行中央銀行數字貨幣方面還有很長的路要走，只有在行政部門明確支持，並且得到國會立法支持的情況下，美聯儲才會推進數字貨幣；仍然對沒有強而有力的聯邦立法監管的穩定幣發行深感擔憂。

美聯儲數據公布，第二季度美國股市市值增長2.6兆美元；第二季度房地產價值增長2.5兆美元，受惠於美國房地產價格反彈及股市飆升，第二季度美國家庭淨資產升至創紀錄的154.28兆美元，推動著美國家庭財富增長。

第二季度家庭債務為19.6兆美元，年增長率為2.7%，抵押貸款債務年增長率為2.8%。第二季度政府總債務為31.3兆美元，聯邦政府債務年增長率為12.7%，前一季度為4.5%；第二季度州和地方政府債務年增長率為2.7%，前一季度為1.2%。

美國7月消費信貸103.99億美元，低於預期160億美元，前值為178.47億美元，主要反映信用卡餘額的成長有所下降所致，料將對消費支出造成影響。

機構：美元指數單周上漲

由於歐洲央行下周存在加息的可能性，而市場預期美聯儲將在9月利率會議維持利率不變，美元兌多數主要貨幣走軟，並導致美元近期的漲幅縮減，不過美元指數本週周K仍上漲。

美國銀行分析師在一份報告中表示，儘管他們發現美元估值過高，但他們近期仍對美元持謹慎樂觀的態度，這與疲軟的歐元區數據一致，更廣泛地說，他們認為美聯儲2024年降息的市場定價有些超過了。

FDIC：第一共和銀行破產主因於市場和存款人信心喪失

美國聯邦存款保險公司（FDIC）發布了關於第一共和銀行破產前的內部監管審查報告，報告評估了FDIC從2018年到2023年5月對第一共和國銀行的監管情況，報告指出今年3月矽谷銀行和簽名銀行相繼倒閉後，因市場和儲戶信心的喪失導致了銀行擠兌，這是第一共和銀行倒閉的主要原因。

第一共和銀行的商業模式和管理策略的某些特點，使其更容易受到利率變化以及矽谷銀行倒閉後的傳導效應的影響。這些特徵包括快速增長、貸款和資金高度集中、過度依賴無保險存款和儲戶忠誠度，以及未能充分降低利率風險，就其規模、複雜程度和風險狀況而言，該銀行本應採取更多積極措施來降低利率風險用以自救。

美國銀行：預期美國8月通脹將維持在高位

美國銀行分析師表示，美國8月整體通脹預期將從7月的0.2%加速至0.6%，強勁的整體通脹在很大程度上歸因於近期能源價格飆升，核心CPI預計將穩定在0.2%。除此之外，預期核心通脹年率將從7月的4.7%降至4.3%，但仍遠高於美聯儲2%的目標。然而，美國銀行的分析師指出，三個月的年化通脹率將降至2.2%，這是自2021年初以來的最低水平，也是近期通脹獲得有效控制的一個跡象。

美國7月批發銷售好於預期

美國商業統計局公布，美國7月批發銷售月率為0.8%，是自2022年6月以來最大增幅。批發銷售的趨勢通常能說明經濟的狀況，經濟學家通常會利用此一數據來對GDP進行預測。

圖:MacroMivro

近日美聯儲隔夜逆回購（overnight reverse repurchase agreement，簡稱：ON RRP）帳戶的資金快速減少，迄今只剩下1.52兆美元，貨幣基金資產達5.625兆美元，流動性尚有餘裕，目前問題不再流動性上，而是股票市場外的資金不願意在美股處於高位時進場，寧可在貨幣基金資產穩穩取得5%收益。

圖:Finviz

蘋果(AAPL)暫時止住跌勢，小幅收漲0.35%，日成交額超過百億美元；原油價格上漲，提振能源股走強，引發了投資者對通脹失控的擔憂。美元指數連續8周上漲，令風險資產承受壓力。

英偉達(NVDA)收跌-1.45%，美國SEC披露的文件顯示，輝達董事長兼CEO黃仁勳日前減持輝達股權，分別在2023年9月1日、5日、6日兌現期權，每天賣出29,688股輝達股票，合計賣出約8.91萬股，套現約4280萬美元。除此之外，受到社群媒體爆料業績造假疑雲、GPU成本上升等各項利空消息的拖累，以連續三天呈現下跌走勢。

終場標普500指數收漲0.17%，周K收黑下跌1.29%；那斯達克指數收漲0.09%，周K收黑下跌1.93%；道瓊斯指數收漲0.22%，各板塊漲跌互見。

本周數位聯儲主席發表講話不論鷹派或是鴿派立場，都再再強調謹慎行事，美聯儲既想要控制通脹，又想要經濟軟著陸，紛紛表示需要更多數據來作出貨幣政策決議。下周陸續公布美國8月CPI數據、美國8月零售數據，將是美聯儲9月20日利率決議前最重要的通漲參考指標。

由於貨幣政策的不確定性，市場對公布的數據越來越敏感，目前預期美國8月通脹將回升，下周股市料將有更多波動，投資者倉位控制宜謹慎，最好等待利率決議後，再行重倉操作。