存股完整指南：5大原則教你挑選高股息、低風險的績優股

📌 存股選股 5 大原則

1️⃣固定的股利政策（地產利率4%以上）

• 存股的目標是長期收取股息，因此應選擇長期固定發行股息的公司。
• 範例標準：
• • 過去5~10年都有發放股息
  • 股利逐年決定或成長率
  • 股利利率4%以上（但超過8%需小心，可能是高風險股）

📌算算方式：

股息殖利率（%）=每股股息÷目前股價×100

（例如：股票A股價50元，每年配息3元，股息殖利率=3÷50×100=6%）

✅適合合存股的股票特色：

✔ 每年定發股息 ✔ 不因景氣變動大幅削減股息

🚨要避免的陷阱：

❌ 收益率異常高（可能因股價大跌） ❌ 短期內突然暴增的股利（可能是一次性收益）

2️⃣恆定的收益能力（EPS 持續成長）

• 一家公司的獲利能力（EPS，每股盈餘），決定了它能否長期固定發行股利。
• 觀察重點：
• • 過去5~10年EPS維持率或成長率
  • 毛利率、營業利益率不提升，代表公司利益增強

✅適合存股的股票：

✔ EPS 長期盈餘（如 3 元以上） ✔ 每年盈餘（淨利盈正成長）

🚨要避開的陷阱：

❌獲利起伏太大（景觀循環股如航運、鐵路） ❌某年突然付大錢，但後續年息稅折舊攤銷前利潤

3️⃣財務穩健（低負債、高ROE）

• 存股選擇確定，不選爆發性高風險公司，因此財務健康很重要。
• 關鍵財務指標：
• • 負債比低於50%（代表公司資金壓力小）
  • ROE（股權益報酬率）高於10%（代表公司能有效運用資金）
  • 自由現金流為正數（保證公司未來能持續發放股利）

✅適合存股的股票：

✔ 負債低，資本結構穩健 ✔ ROE 持有維持 10~20% 之間 ✔ 營運現金流量預測

🚨要避開的陷阱：

❌負債太高（高於 70% 以上） ❌ ROE 太低（低於 5%，代表資本運用不佳）

4️⃣產業前景預測（避風氣循環股）

• 存股票選擇長期需求的產業，而不是容易受景氣影響的產業。
• 適合存股的產業：
  ✅食品、飲料（統一、台灣大、卜蜂）
  ✅金融、保險（中信金、富邦金、國泰金）
  ✅公共事業（台電、台塑、瓦斯）
  ✅醫療、製藥（台塑生物科技、藥華藥）

🚨避開景觀循環股（利潤大起大落）：

❌ 航運股（如長榮、陽明） ❌ 鋼鐵、原始物料股（如中鋼） ❌ 半導體系統設備股（技術變革）

5️⃣股價穩定，長期向上

• 存股是長期持有5~10年甚至更久，所以要選擇股票價格定向上的公司，而不是股票價格波動的股票。
• 觀察3大指標：
• • 過去5~10年股價呈現當前趨勢
  • 長期均線（如120、240日均線）呈現多頭趨勢
  • 股價波動不要太劇烈（避免暴跌）

✅適合存股的股票：

✔ 股價長期向上（例如台灣電力、中華電力、統一超） ✔ 過去 5 年股價穩定成長（非暴跌）

🚨要避免的陷阱：

❌股價短期內翻倍但波動劇烈（如投機股、炒作股） ❌長期股價下跌的公司

📊 存股票指標的例子

圖表製作完卻無法複製上來XDD

📌 存股注意事項

1️⃣不要ALL IN，分批進場→

避免在股價高點一次買入，建議每月定期買進（如3萬/月）。

🎯 結論

• 存股的挑選確定收益、高股利、低價、產業前景佳的股票。
• 不要因短期的市場而波動，而是要有長期的投資熱情。
• 持續定期買+股利再投入，才能發出時間的重複利效果，打造被啟動收入！

🙈警示標語 : 上述文章不構成任何投資建議，投資前還是要好好的做功課唷 !