年化報酬 30% 之後的清醒：揭開「倖存者偏差」陷阱，如何打造一套穿越週期、避免吐回獲利的防禦型資產配置？

如果你打開帳戶看著今年的投資有30% 的績效，你心裡是踏實的，還是帶著一絲僥倖的焦慮？

在科技股單邊多頭上漲的 2025 年，重倉AI 龍頭股與槓桿 ETF 讓你像個股神般，但這究竟是「實力」，還是剛好站在風口上的「倖存者偏差」？

如果美股在2026 年是一個高波動震盪市場，這套高Beta的資產配置可能就會變成你資產回吐的關鍵。

這篇文章不談下一檔飆股（散戶思維），而是幫你解析： 

1. 從「賺錢感覺對」轉向「風險結構對」的關鍵模型 

2. 為什麼2026 高機率會是「震盪市」？三大宏觀指標預警 

3. 2026年資產配置中，核心與衛星的比例該怎麼微調：如何在高成長與低回撤間找到「黃金平衡點」 

4. 每季再平衡的 SOP：強迫「低買高賣」的自動化系統

如果你不想在 2026 年「承受太大的風險」，現在就是將「運氣」轉化為「系統」的最佳時機。

完整 2026 美股資產配置進化論：

https://vocus.cc/article/694f5630fd89780001f5a272