新加坡交易所掛牌的3檔REIT ETFs

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對於沒有辦法自行選股(不論是沒能力、時間或意願)、資金不夠無法分散投資的人來說,投資ETF會是比較明智的選擇。目前新加坡交易所有3檔REIT ETFs可以購買,本篇主要是先做簡單介紹,之後每一檔ETF都會再做個別深入的說明。

一、Phillip SGX APAC Dividend Leaders REIT ETF(SGX:BYJ;SGX:BYI)。會有兩個交易代號是因為這檔基金採雙幣別的方式掛牌,BYJ是採用新加坡幣報價;而BYI是採用美元報價,該ETF於2016年10月20日掛牌。追蹤的指數為SGX APAC Ex-Japan Dividend Leaders REIT Index,投資當中的30檔REIT。不過我用盈透是無法找到BYI,只能用BYJ進行交易,到底為什麼我也不知道XD。

註:亞太地區,包括日本、澳洲、中國、香港、印度、印尼、馬來西亞、紐西蘭、菲律賓、新加坡、韓國、台灣和泰國。

二、NikkoAM-Straits Trading Asia ex Japan REIT ETF(SGX:CFA;SGX:COI),一樣採雙幣別方式掛牌,CFA為新加坡幣報價;COI為美元報價,該ETF於2017年3月29日掛牌。追蹤的指數為FTSE EPRA Nareit Asia ex Japan Net Total Return REIT Index,投資亞太地區(日本除外)公開交易的REIT。不過我用盈透是無法找到COI,只能用CFA進行交易,到底為什麼我也不知道XD。

三、LION-PHILLIP S-REIT ETF(SGX: CLR),只有新加坡幣報價,該ETF於2017年10月30日掛牌。追蹤的指數為Morningstar® Singapore REIT Yield Focus IndexSM,投資在新加坡證券交易所掛牌的REIT。

下圖為三檔ETF的快速比較表,市價皆為2019年7月5日的新加坡幣報價收盤價。

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從掛牌日期來看,這三檔ETF成立的時間都不算長,都介於二~三年間,所以長期的報酬以及追蹤誤差還需要觀察。追蹤的基準指數也都不一樣,不過從投資REIT數量來看,應該都能達到分散投資的效果。唯一可惜的是總費用率我認為還是太高了,只有CFA的0.6%還算免強能接受。因為REIT本身就已經有不算低的總費用率,所以希望REIT ETF的費用率可以在低一些。

後續更新,於2020年1月7日陸續寫完這三家ETF的簡介之後(BYJ、CFA、CLR),也確實應證了先前的結論,總費用率最低的CFA自成立以來的報酬最好,為12.87%(與基準指數的差距為0.75%),次之的為CLR為12.3%(與基準指數的差距為0.7%),最差的為BYJ為8.5%(與基準指數的差距為1.61%)。

不過三家選用的基準指數也不相同,投資的地區也不相同,所以很難用報酬率來做塞選,而與基準指數的差距其實以目前才3年的期間也還不能說很準,但是明顯來說BYJ的追蹤差異是明顯高於其餘兩家,可以優先淘汰。其餘兩家都還可以觀察後續的追蹤誤差是否能維持,或者還能縮小。



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