Pradeep Bonde談如何成為一個獲利的交易者

筆記自美股知名散戶交易者Pradeep Bonde 的影片(2024)。

摘要

• 多數人的問題：沒有一套特定的交易手法 & 不知道何時該積極(衝)何時該保守(縮)。
• 可選擇的路線有：當沖、波段、長線、程式/量化，各有不同的能力需求。
• 選擇一項作為起始點，投入時間深入研究。波段對多數人來說較容易。

多數人的情況

• 牛市時市場會不斷地吸引人們進場成為交易者，特別是在牛市的末端，市場容易賺錢，不論你的交易方法是否正確。
• 隨著市場進入修正，才是交易者真正的考驗，是否會把牛市賺的全吐回去。全吐回去的原因有兩種，1) 你沒有特定的交易方法， 2) 你不懂何時該積極交易何時該保守或僅持有現金。

可選擇的交易路線

• 成為獲利交易者有多種路線，你必須選擇適合你自己的，根據你的資金大小、期望報酬、願意投入時間、本身專業領域和個性等。

• 當沖
• • 當沖是非常熱門的交易類型，很多交易者幾乎都有經歷過抉擇是否要專門當沖。
  • 當沖是高強度的，需要專注、更多看盤時間，以及不同的軟硬體工具。
  • 除了一般的指數期貨當沖、根據支撐壓力的方式之外，多數優秀當沖者主要專注以下兩種方式。
  • • 新聞、當下熱門題材造成的大幅股價波動
    • 放空大漲後竭盡的股票
  • 由於當沖熱門，且很多當沖交易者活躍於社群媒體，有許多可供新手學習的資源。
  • 當沖交易的失敗率很高，技術不夠可能輸錢輸得很快，學習曲線陡峭。

• 波段
• • 券商手續費降低後長年熱門的交易類型，可以是3天~3個月的波段交易。
  • 多數的波段交易手法都是公開的，例如買突破、買拉回、買在整理時、買在新聞或特定事件發生時等等。
  • 現今網路上有很多免費的學習資源和成功交易者分享，對於新手來說，可以直接學習模仿成功交易者的方法，過一段時間後再進階發展自己的手法。

• 長線
• • 持有以年為單位的更長時間，可再細分為成長、價值、轉機等不同類型。
  • 跟當沖和波段有顯著的不同，當沖和波段主要是以線圖為基礎，觀察特定型態或市場異常行為，長線交易則需仰賴分析能力。
  • 很多人想進行長線交易，卻沒有足夠分析能力、數據資料庫等分析工具去正確分析個股的未來。

• 程式/量化
• • 需使用特定軟體工具和具備相關能力，現今在社群媒體上有許多交易者分享，多數手法也是公開的，可以自己學習各種回測和模擬的方法。

• 以上四種是可以選擇的交易類型，即使大型的避險基金也是利用這些手法在交易。

做出選擇

• 對多數人來說，選擇波段作為入門較容易。一開始可能不容易選擇，但選擇了之後路徑就會更清楚，你可以只要關注該類型相關的資訊即可。
• 如果是新手或是尚未穩定獲利的交易者，最好選擇一種路線，嘗試是否適合自己的個性和能力。有些人的分析能力極強，不願意交易以線圖為基礎的手法；有些人的心態不願意交易程式交易以外，未經過回測的手法。
• 選擇好路徑是成為獲利交易者的起點。