CFA
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本文作者分享其通過 CFA Institute《Sustainable Investing Certificate》的準備經驗，包含考試動機、背景、報名資訊、教材內容、備考規劃、實戰心得與考試注意事項。作者認為該證照能幫助金融專業人士掌握 ESG 因素的投資應用，並建立永續投資的完整觀念體系。
本文深入分析了常見的美國高科技ETF投資組合（VOO, VGT, VT, TQQQ），指出其存在的「偽分散」和「槓桿數學毀滅」兩個致命問題。文章提出，要修復此組合，需納入「負相關資產」與「真正的全球佈局」，並提供TQQQ生存手冊、VEA ETF分析、法人級資產配置模型及臺灣人專屬稅務優勢。
本文深入剖析 Covered Short Straddle（覆蓋式賣出跨式）策略，指出其數學上等同於雙倍裸賣，隱藏著雙重下行槓桿、保證金螺旋及稅務陷阱等致命風險。該策略僅適合風險承受能力極高的專業投資人，一般散戶及退休族應避免。
在 AI 浪潮席捲下，老牌半導體廠 Microchip (MCHP) 經歷庫存調整陣痛，但最新財報顯示庫存下降、AI 新品量產在即。本文從法人報告角度，深入剖析 MCHP 的財務狀況、轉機潛力與投資風險，探討這檔被市場暫時遺忘的半導體老將，是否能迎來「谷底翻身」的補漲行情。
Teradyne (TER) 在半導體產業鏈的測試環節扮演關鍵角色。本文深入分析其 Q3 財報、2026 年 AI 驅動的成長動能（AI 運算與 HBM 測試），以及在股價創高後面臨的估值過熱、客戶集中與機器人業務拖累等風險。對於投資人，建議長期持有因應 AI 趨勢，短線應等待技術性回調再入場。
本文探討2026年初美股是否仍存在「一月效應」，解析市場平庸表現下「輸家組合」的爆發邏輯。文章將介紹專業投資人如何透過稅務損失收割、資金流向分析，以及區分「超賣」與「基本面惡化」等策略，在開年之際掌握超額報酬。提供考量股息預扣稅及利用ETF進行長期資產配置的建議，將一月效應轉化為理解市場邏輯的契機。
Onto Innovation (NYSE:ONTO) 受惠於AI及先進封裝需求，股價近期表現亮眼，但長期仍有跌幅。本文深入分析公司基本面、產品線、技術定位、財務體質與估值，探討其在半導體產業鏈中的關鍵角色，以及成長動能與潛在風險。儘管分析師普遍看好，但需留意過高估值及產業波動。
本文探討「修昔底德陷阱」對資本市場的影響，分析其如何重估股權風險溢酬、推升通膨、增加國家風險，並提出投資者應對的策略，包括增持地緣政治避風港資產、聚焦國家安全產業，以及採用情境分析。作者強調，理解並應對地緣政治風險，對於在當前充滿不確定性的時代保護資產至關重要。
本文探討聯合健康(UNH)的長期投資潛力，並提及學習巴菲特等投資大師的經驗以降低投資風險的重要性。
探討投資界日益重視道德的原因，以及道德投資如何維護市場信任、推動企業社會責任和永續發展。文章並說明道德投資的挑戰、形式與實踐，以及如何將道德納入投資決策，最終目標為建立有責任感的理財人生。
