2026年新的一年開始，2025年的一整年，老實說我真的看到ETF的綻放光彩的見證，以及消退的景象都有，而如今小資族的投資，似乎比以前更難選擇了，你會有這樣的感受嗎?
2024年關於小資投資從理念開始，可讓讀者了解我的投資理念，點我進入
2025年關於簡單理財思維論，可讓讀者了解我的投資理念，點我進入
為何說到更難選擇?大家有沒有覺得從2023-2025年的年底，其實台股變化一直在改變的結構，投資人的主流，思維改變投資方向等等。就以我的故事，讓我們複習一下這三年的回憶吧!
⌚2023年
從2023年開始的AI行情，高股息的行情，一下子從穩定配息股，突然變成飆股，甚至成人人口中的妖股，股價從一開始的平凡價，到不可預期的成長價位，當時的0056和00878，就是如此輝煌。而這時候只要是有科技成分的ETF，當時都會讓人愛不釋手。
記得2023那時候開始，最有印象的就是新生代的異軍突起，那就是00919和00929，00919是一個是開創新的ETF篩選邏輯的時代(畢竟之前篩選邏輯面我真的沒看過兩段式篩選，旺季拚配息、淡季拚價差)，而00929是開啟了月月配的開始，我印象這兩檔在2023年轟動不少，因此~開啟了10%的配息傳說也是從這裡開始。
而當時在年尾接近的時候，確實選出淡旺季策略的ETF越出越多，我記得淡旺季策略這一件事情，可以把策略再細分，如一次調整大量的檔數、或是只限定汰換出的檔數(幾進幾出)、或是不汰換趣調整比例(正所謂的動能表現)，甚至之後打出的夏普值篩選等等。因此~在00929後，也開啟了更多的月月配產品，要說真的高股息之亂，還真的是一個開端。
⌚2024年
而直到2024年的00939和00940，連菜市場的阿公阿嬤都認識的國民ETF😅，以10元面額吸金程度，我記得00940未上市就籌到金額2000億，那時候真的讓大家覺得，高股息的時代，會隨著AI行情開始延燒持續，其實那時候~我心裡有的問號是，在當時的高點，還有辦法再次創造2023的奇蹟嗎?殊不知隨時間掛牌後~一開盤，隨時間增長，滿盤皆輸。
那個時候我記得我很快就出清了(因為是不需要的閒錢，但當下我也只買10張939和940)，因為我當下了解到ETF的特性，我會覺得小資要謹記~就算新聞的高股息之亂，也要知道你買的理由再哪，不買的理由是什麼?
我當下的想法就是~因為939和940在高點置入建倉，加上跌於破發價位，光是在這兩點來說，高股息的兩道水流就阻塞了，還能是高股息嗎?就是這一個點，我決定先退出，那時候我的想法就是~如果是好的產品，根本不用先卡位，這一個點，我會把我的經驗分享。所以2024的時候，在我的認知裡面，我覺得高股息的ETF大概衰退了一半超過，因為在2024年高股息的AI行情也沒想像中那麼好，唯一可能分配下來，還有活著的ETF，真的就是老牌的高股息0056.00878.00713，以及00919/00918/00915，甚至有著仍有10%的封號。至於為何我會特別提到00919在2024還可以支撐一年，很簡單的原因，因為理論上~它當時真的資本利得真的是還不錯，而前當時的總額都破千億以上，絕對有相對的平準金。這件事情讓我了解到，高股息ETF的傳說，真的要先有生於逢時，才有一席之地，而後面就是的累積~就是個人選股層面之事了。
而0056.00878和00713，主要是因為口袋夠深，所以儘管年收沒有2023年的優渥，但我覺得它收益平準金就是他的口袋，而當時919會讓我持續買入，是因為我知道它當時的資本利得相當可觀，所以當時2024年我對高股息還不至於這麼悲觀，因為我認為就這4檔還是有展現出不錯成績。而這時候我又看到一個契機，就是打出高填息的ETF918和凱基的915也備開始讓大家比較，所以當時有著3.6.9.12月的高配息對決之說。
我當下決定再買入00918，原因是918它當時雖然有被跟919和915比較，919我自身就持有了，當時沒買915原因是因為規模，918那時候規模暴增，至少比915規模大太多了，規模越大，配息穩定就是我的首選，當然我之前有分享挑選ETF的原則理由，我也是依照這邏輯再買的。
⌚2025年
2025年初，因為我剛好有資金上的需求，我那時候想法就是精算我可能這一年需要用的大筆金額是什麼，已經確立好大約要20萬左右的額度時，我就決定一件事情，我賣掉了00929，因為當時買確實是有月月配的感覺，但其實投資到2024年末我有感受到AI行情衰退後，929成績再也不亮眼，與其死守不如先暫時撤退，我只能說我運氣很好，再一個即將要退潮的時刻我撤出這筆錢😅。
回過頭再說一件事情，2024年年底，其實那時候~我另一個想法就是，我的資本有到達一定的佔比了，這些配息已經穩定我的支出家用，我應該開始買市值型ETF做一個資產的增值。於是我2025年的1月開始增加了大部分的0050，我記得這時候買入的價位已經算很高了，我知道很多專業投資人，看到我們這種先從高股息再買市值型的，都會覺得我們浪費了很多光陰，因為如果從我2022年這樣投資，假設我是一開始是市值型，現再的資產早就比高股息翻倍了多少。
但我心裡清楚的一件事情，我從投資筆記記錄著我每一年ETF的經驗來說，我只能說一件事情，投資這件事情，如果是被用假設值去估算，你就不會算到一個東西叫做意外。我的意外的觀點就是，因為我確實都是用定期定額去買入ETF，而我前面先有穩定的配息，如果沒有的情況下~我可能好幾次.....如老婆生產前嬰兒的裝備支出、產檢的自費(光是抽羊水自費篩檢就快10萬了)、生產完的嬰兒照護、每年的保險、托嬰的費用等等。這些額外的支出，會導致我無法定期定額，那麼這個差距，真的會有辦法讓我投資如此順利的定期定額嗎?
而到了2025年，一開始投資0050的時候我記得剛好沒過幾個月，就是4月份的關稅戰，猶如一場地震般，把我的資產一瞬間看到負債50萬，那時候其實我自己也很害怕會不會真的是流年不利呢?但我剛也說了，我白手起家的是高股息，所以~只要有穩定配息，我還是能維持我的家用，所以我根本不需要去因為賣ETF來支出家庭生計。光靠高股息配息，我還是能再2025這一整年做出坦然的生活(我指的是額外的支出，不是說我不工作，靠高股息就可以生活，我畢竟還沒財富自由😅)。
而後來0050也分割了，而後面股價漲回來時，我記得前面看帳面上，還是負債了10萬元左右，而我這時候其實也真的沒多想，我還是做出持續買入0050，以及有一點點小錢去均分高股息把張數變多一點，所以我也沒有特別處分掉任何一檔，我就記得我手中持有的就剩下0050.0056.00878.00713.00918.00919這些。
2025年除了關稅戰這個震撼彈之外，另外的異軍崛起，被動式ETF退潮後改成主動式ETF，其實當時我還是心裡會覺得，這樣的吸金會不會又是當年的939和940之亂?但我看到的一個轉機，那就是台積電持續上升，而這些追隨的主動式ETF，剛好大部分都持有台積電，於是就這個點，我也沒多想，就買了一小部分的00982A，買的前提還是以確定不會動到這筆金額下做出的舉動。
提醒投資小白:不管做什麼新的嘗試，都要記得了解自己是否能負荷這樣的風險，尤其是自己的資本變多時，更要小心謹慎看待及思考。
後來老實說，到年底的收益，我如果先不看配息結果，我只能說0050光是投資就漲幅37%、982A漲幅16%，當然時間的早晚不一樣，還真的不能相提並論。但我確定的一件事情就是市值ETF是需要時間的等待，這件事情，讓我想到有位教授很推倡的持續買入，真的就是如此，時間就是金錢。
⏲️2026年
而2026年新的一年開始，你說我的投資策略會不會再改變呢?我不確定，但至少目前我的資產有到一定的程度時，我選擇的就會相對更保守。我更會去思考怎把資產變多這件事情。若說要分享給後面要來參與投資的小白來說，我覺得我就是經驗分享，因為我並不是獲利大到說可以當老師或教授的等級。
我覺得對於投資這件事情，其實很多人盲目的點就是市值和高股息，我還是認為沒有所謂的對與錯，因為高股息和市值型一直以來都是被這兩個極端派的人互相比較，感覺就是不能相存的一件事情，我覺得沒這麼複雜，最簡單的比喻就是走一條很難走的路(直接買市值型)，或是走一條適合的路(先買高股息再買市值)，看你想走哪條?
上述的兩條路，你說如果以結果論來說，績效會不會有差?那當然是有的，市值資產終歸贏配息產品。但是我重點也說了，以數學結果論是如此，但數學結果論是不包含我前面一直強調的意外，一旦有意外，小資族的定期定額次數和金額就會減少，甚至會不會變賣手中持有都說不定。所以以我經驗~我是先走穩定的高股息，對於我算是小資家庭來說，也確實能減少這一個意外的發生😅。
所以~以我自己的親身例子就是高股息先，市值型再做加買，而你說我2025年沒有遇到臨時要用錢嗎?當然是有的阿，而且還不只一次性的急需用錢，只是因為我的穩定配息，至少幫我擋掉了很多次的意外，讓我2025年可以如期的定期定額一整年，因此~我的資產當然就增加了更多。
這應該是我今年第一篇的文章分享(畢竟最近忙小孩😊)，我覺得投資真的就是看待自己人生的一個故事，很多人追求的一瞬，或是先選擇報酬率高的，那就要冒很多險，以及自我生活品質皆有影響。而我的投資就是希望要能夠向作家一樣最高境界-樂活，至少在投資中，我承認我有減少購物慾望，但我沒並沒有把生活品質下降很多，反而我的投資組合法，讓我家人過得更好了，能放心的出遊，不用擔心金錢上的負擔，我覺得這就是樂活的宗旨，雖然不是馬上就達到財富自由，但我始終相信~經過努力投資仍可拼出自己的一片天的，2026年，讓我們一起加油吧!
喜歡這篇投資筆記的朋友，麻煩幫我按下愛心，並且記得追蹤我，我喜歡藉由很多身旁的故事及人生，加以撰寫故事分享給大家，我把我投資這幾年的心得做一個分享，希望各位路過的小資族，可以藉由投資改變你的人生，面對資產的配置我們不能輕易低頭放棄，一起和我加油努力，創造自己的2026年以及未來的人生~
