基金是台灣人心中穩健而且簡單的投資方法,也是銀行理專的最愛,總喜歡在你到銀行辦事的時候,順便推薦個幾檔基金,一直到今天,也有不少年輕人對於基金有特別的偏好。
但是,你知道在台灣買基金其實很貴嗎?我們今天用比較淺顯易懂的方法,來告訴你為什麼買基金,可能就默默被銀行和基金公司吃了很多錢,讓你的投資報酬降低了不少。
我們先來聊聊什麼是基金,基金是集合眾人資金,由經理人集中管理投資的方法,所以投資的標的或方法都會更有彈性,不會因為投資金額較小而受到限制。買基金通常會包含的費用分成兩種,外加成本和內含成本:
銀行和通路的最愛 - 外加成本
所謂的外加成本,就是你購買基金除了原本投資的的錢之外,還需要另外付一筆錢,簡單來說,就是付錢給銷售基金的銀行與通路。
每次投資的申購費
首先是申購費,顧名思義,就是你買基金時付的手續費,一般來說申購費用從 3~7% 不等,以台灣為例,債券型基金費用大概為1.5%,不過在這個以網路交易為主的時代,申購費時常有下殺活動,甚至零手續費也越來越常見。
我們舉個例子,如果你每個月定期定額投3000元,手續費2%,剛好又遇到下殺活動,直接打5折,那每月扣款時你就要多付 3000 x 0.02 x 0.5 = 30元 的手續費。
銀行幫你管帳戶 - 信託管理費
信託管理費是銀行對投資人收取額外費用,跟申購費不同,信託管理費會根據投資人持有基金時間去計算金額,等到我們要贖回基金時才會扣除。
多數信託管理費是基金現值的0.2%,而且如果投資人持有未滿一年,其實多數銀行不會收這個費用。不過也有部分銀行會訂一個最低標準,假如底線為500元,贖回時換如果信託管理費未滿500元,那就以500元計,目前信託管理費有幾種類型:
- 高額固定型:多數是外商銀行,每年收取投資金額約0.4%,非常高阿。
- 一般固定型:多數是本土銀行,每年收取投資金額的0.2%。
- 遞增型:第一年不收信託管理費或者收0.1%左右,但從第二年開始收取0.2%以上,多數也是本土銀行。
- 遞減型:部分外商銀行採用,例如第一年收0.5%,第二年收0.3%,第三年收0.1%。
我們來算一下,如果你今天投入的基金在五年後變成10萬元,以最常見的0.2%計算,5年後的信託保管費為 100,000 x 0.002 x 5 = 1000,如果你的獲利是3.5%,那就會直接減少成2.5%。
基金之間的切換 - 轉換費
所謂的轉換費就是轉換不同基金的手續費,目前幾乎所有銀行都是收取金額為500元,而且只有同家公司的基金可以相互轉換,但是除了銀行費用外,基金公司可能還會另外收取費用。以玉山銀行為例,富蘭克林會另外再收取轉換手續費 0.5%。
基金公司的服務費 - 內含成本
跟外加成本不同,內含成本會直接從基金的淨值扣掉,看起來你不需要再額外支付任何費用,簡單來說,就是付錢給基金公司。
經理人的服務費,基金經理費
這是基金公司的主要收入,也是基金經理人與研究團隊的主要收入。
經理費其實根據投資類型的不同,費用也不一樣,多數是每年1%~2.5%之間,按投資類型來看,全球債券型基金約 1%,高收債、新興債基金約 1.5~1.7%,股票型基金約2~3% 。由於每天會按比例從淨值中扣除,所以也稱為內扣費用。
基金保管費
這筆錢是基金公司保管你錢的費用,你的錢其實不是放在基金公司裡面,而是由第三方的銀行來做管理,管理機構一般每年會收取0.2%的管理費用,作為基金的營運成本,這項基金保管費會直接從基金的淨值中扣掉。目前國內基金保管費約 0.2%,境外基金的費用甚至可以壓低到 0.01~0.02%。