20240611 盤前筆記

台股大盤動向（截至 06/07 收盤）

• 加權指數下跌 44.32 點（0.2%），收在 21858.38 點。集中市場成交比重電子類高達 57.66%，其次為航運業 11.71%、電機業 8.22%、金融保險業 4.25%、營建業 3.41%

• 成交量 4,524 億，投信連 6 個交易日買超

• 成交值前 20 名聚焦在 AI 伺服器、貨櫃海運、IC 設計、散熱、重電、軸承

(來源 : nstock.tw)

• 櫃買指數上漲 0.77%，營建族群整理一陣子後上週五明顯有明顯反彈

(來源 : nstock.tw)

國際指數＆報價動向（截至 06/10 收盤）

• NASDAQ 上漲 59.53 點（0.35%），收在 17192.66 點

• 費城半導體指數上漲 76 點（1.44%），收在 5363.2 點

• 道瓊指數上漲 69.05 點（0.18%），收在 38868.04 點

• S&P 500 上漲 13.8 點（0.26%），收在 5360.79 點

• 韓國綜合指數下跌 21.50 點（0.79%），收在 2701.17 點

• 日經指數上漲 354.23 點（0.92%），收在 39038.16 點，站上所有均線

• 美國十年期公債殖利率 4.466 ，上揚 0.34%

• 西德州原油（WTI Crude）$78.08 /桶，上漲 3.61%

• 黃金 $2327.4 /oz，上漲 0.52%
• 上海集裝箱運價指數（SCFI）上漲 4.6%

國際焦點（來源：經濟日報）

• 美股下半年能否繼續旺？這些族群有望接棒大型科技股
• 投資人等待關鍵通膨數據與聯準會利率決策 美股開低
• 美中貿易角力石墨成新戰場 華府施壓電動車與電池製造商

台股焦點（來源：經濟日報）

• 黃仁勳憂缺電？緯穎董座認：全球企業的共同課題
• 全球物流業進入緊張階段 航空客貨運也要漲價
• 晶圓廠應 AI 晶片需求擴建 帶動 AMC 微污染監控需求
• 台廠減碳壓力大 台電擬推綠電、低碳等3類價格電力
• 輝達GB200訂單下季起出貨 AI 伺服器鏈業績明年起飛

我的觀點

• 上週五櫃買指數由營建和半導體領軍創收盤的高點，尤其營建族群受建案完工及公共工程認列，五月營收都有不錯的成績，帶動族群在近一個月的盤整後，有明顯的量價反應。
• 即將進入夏季、旅遊旺季、電子零組件出貨旺季，重電和航空類股的指標股，例如：華城、中興電、士電、長榮航，都陸續浮上成值的前 20 名，代表已有大量的資金從電子股（主要是 AI 相關）流出，往下一階段的題材做佈局，也對 AI 概念股做一些獲利了結。
• Nvidia 和台灣的 AI 概念股在第三季仍然會是市場的主流無誤，但即將面臨去年基期的墊高和 GB200 的出貨，營收的增長性可能會因為去年基期的高低和今年 GB200 的出貨順序受影響。因此，去年 AI 受惠相對少，今年成為 Blackwell 新架構受惠者的鴻海、台達電、欣興，我認為會有比較大的成長空間。
• Apple WWDC 發表了新一代的 VisonOS, Audio & Home, iOS, iPadOS, MacOS，亮點功能圍繞在 "Apple Intelligence" 透過 AI 來處理備忘錄、郵件、Siri、圖片和 emoji的生成，並結合 ChatGPT 讓裝置上的資訊可以直接送上雲端做搜索。整體來看，作業系統設計上幾乎沒變化跟亮點，只能說是在擴大 Apple 生態圈優勢下，「跟上」並「整合」競爭對手已在使用的 AI 應用場景。