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資產配置與投資組合
投資就像跑一場馬拉松, 全馬選手會進行配速, 並對腳抽筋預防與舒緩. 資產配置目的是追求投資組合市值與股息每年持續成長, 降低波動程度. 減緩股災造成的衝擊, 達成財務自由目標. 不論您是正在工作階段累積資產, 或已經退休開始提領資本, 本篇希望透過約翰柏格與巴菲特的資產配置建議, 介紹阿福的資產配置作法與投資組合比例, 協助您找到適合自己的資產配置.
指數基金之父約翰柏格的資產配置
你的債券部位比重, 應該等同你的年齡, 其餘持有股票. 這個概略作法可以彈性調整. 談投資組合與債券配置有兩個決定因素. (1) 承擔風險的能力 : 例如下列投資目標(退休金, 教育費用, 購屋基金)的準備期間. (2) 承擔風險的意願:這和個人特質有關, 例如價格波動會不會讓您焦慮或睡不著覺
股神巴菲特的投資組合
全部是股票沒有債券, 認為長期來看, 股票報酬率比債券好太多, 要集中投資於績優成長股, 選擇十到十五家未來獲利成長能延續過去高獲利的績優股, 分配投資資金時, 要將大部分資金集中投資於未來高度成長的企業
資產配置與投資組合的壓力測試
每次股災造成總市值大幅縮水, 都是一次一次的壓力測試. 當總市值下跌10%, 可能會忽略它. 下跌20%時, 因為華爾街的定義是超過20%就進入熊市. 部分投資人可能開始懷疑是否進入空頭市場. 下跌30%, 多數投資人就會考慮停損實現虧損了. 如果發生下跌40% 或50% 的波動, 那時您可以承受嗎?
以2020年的武漢肺炎為例, 台股自1/20的12118.71至3/19的8523.63共下跌3595.08 (-29.66%).兩個月時間下跌三成. 這代表如果您的總資產市值是100萬, 市值減少30萬; 總資產市值是1000萬, 市值減少300萬; 總資產市值是2000萬, 市值減少600萬. 依此類推, 而且在3/19日當天, 其實並不知道是否還會再重挫? 經歷這次壓力測試, 更顯現出資產配置課題的重要性.
阿福的資產配置作法與投資組合比例
本章節首先針對資產配置與投資組合分類依序說明, 再說明阿福目前(2020/6/12) 投資組合的持股市值比例.
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我是阿福，一名馬拉松跑者，也熱愛投資，於48歲（2020年）時實現財富自由，擁抱「FIRE」（financial independence, retire early）——亦即「經濟獨立，早早退休」。我邁向自由之路的經驗不一定能夠複製，但可以傳承，讓你少走一些冤枉路。
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大家現在出門買東西還會帶錢包嗎
鴨鴨發現自己好像快一個禮拜沒帶錢包出門
還是可以天天買滿買好回家(?
因此為了記錄手機消費跟各種紅利優惠
鴨鴨都會特別注意銀行的App好不好用！
像是介面設計就是會很在意的地方
很多銀行通常會為了要滿足不同客群
會推出很多App讓使用者下載
每次
大家好，我是小畢，諾貝爾經濟學獎得主馬克維茲教授，在西元1952年發表了現代投資組合理論，他將風險定義為報酬率的標準差，並且當投資組合中納入報酬不完全相關的資產時，可以產生波動度較低，也就是風險較低的投資組合。
一般用來作資產配置的五大資產，分別是股票，債券，現金，原物料和不動產，所以要組成一
巴菲特曾多次在公開場合表示，大多數投資者應該投資於低成本的指數型 ETF，而不是試圖通過主動管理來打敗市場。巴菲特甚至提出了高達一百萬美金、長達十年的賭注，並有基金公司接下這個挑戰，究竟十年後是指數型 ETF 勝出，還是主動投資的基金呢？
過去的文章談論過許多次資產配置，資產配置的方式很多，因應不同的理財需求與家庭財務背景會有很不同的規劃方式，但追求最高報酬不該是資產配置最主要的目的。
如果要追求最高報酬，應該要去找出下一檔 Facebook、Apple、Amazon、這種漲了上百上千倍的股票，資產配置的結果，會將所有資產都
前一陣子巴菲特在2024股東大會上指出波克夏手上的現金達到創紀錄的1890億美元。而至至6月底，其持有的現金資產將超過2000億美元。在昨天台股又再度創下了新高到了20994，距離21000真的只有一步之遙了。熱烈的市場和巴菲特的抽手形成強列的對比。股市若是真的崩盤，有沒有哪些相對比較好的解法呢。
有朋友提到巴菲特持有的股票大多不配息居多，幾乎都是成長股居，自己的波克夏也不配息，元大用價值投資的名義又用十塊錢上架，吸引投資人，高息就高息，又冠上價值投資，這樣不是很奇怪的手法嗎?我覺得篩選機制是一個重點，台灣跟美國的明情不同，不妨來研究一下篩選機制是否如大家所想，覺得合理才做投資，這集一
前言
股神巴菲特曾經在波克夏的虛擬年會上說過，與其盲目追從投資建議，又或者花費大量的金錢來去買選股建議，最好的辦法就是擁有標準普爾500指數基金（S&P 500 ETF），股神巴菲特所經營的波克夏公司其實也是類ETF的概念，因為他投資在他可以了解，且具有護城河的公司，所以，投資他的公司股票，雖然沒
稍微了解債券和股票之後，如何選擇投資工具來代表債券和股票，則是下一個應該思考的問題，解答即為選擇分散化和低成本的投資工具。
指數化投資是一種相對於主動投資的被動投資策略，其核心理念是追蹤特定的指數，如股票市場、債券市場或其他資產類別的指數。
這可是連股神巴菲特都建議採納的投資策略。
對於大多數投資者來說（包括機構投資者和個人投資者），投資指數型基金是最佳的選擇。
佛系投資策略，卻完勝95%的主動投資者。
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