付費限定

【甕中捉鱉】前車之鑑底加啦~ 三個賠錢經驗大方公開

閱讀時間約 6 分鐘
  • 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為創作者個人分享行為。
  • 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。
  • 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。
  • 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立思考的能力、判斷、行動,成就最適合您的投資理財模式。
知名的布袋戲主角黑白郎君的出場台詞是:「別人的失敗就是我的快樂啦!」這種幸災樂禍的心態,舉世皆然。在投資的世界裡,我們或許應該要略為調整一下心態,換個角度去想,當看到別人賠錢時,我能從中學到什麼經驗?
有句話說,少賠就是賺。這個專欄,我曾開宗明義在介紹處就提及,盡量少談成功的案例,以往成功不代表以後就管用,多談些真實的失敗案例,從我或是別人錯誤的血汗經驗裡,減少未來出錯的機會。
所以呢,如果你想寄望透過這篇文章得到什麼明牌的,我勸你打消念頭,別再看下去了,浪費時間
我總相信,若上網看看別人報明牌跟著投資就能賺錢,若真有那麼容易,那全世界的人投資都應該賺錢。我的想法跟別人不一樣,與其只想抄捷徑、聽明牌,那還不如從別人失敗的經驗中,記取一些教訓。正所謂,踩著別人的慘痛教訓、用辛苦錢換來的經驗,在投資之路上穩健前行、減少出錯的機會,不是更好嗎?

以下列出近卅年來眾多失敗投資經驗中,我認為三個最具有意義的供各位參考。

人多的地方不要去

還記得2000年網通股泡沫時,那時台股衝上萬點,電視上一堆分析師講得口沫橫飛,我到現在仍印象深刻,「聯電、台積電、宏碁電,只要有電的就會漲!」
那時市場主流聚焦網通股,任何企業好像只要架個網站,就可以做全世界的生意,有賺不完的錢一樣。網路賣書、賣花、賣衣服,天啊,一拖拉庫,網路問世似乎要掀起翻天覆地的投資浪潮了。當時我也跟風跳進去買了全球網通股基金。在IPO時買在10元,最後出場呢,賣在3元出頭。
俗話說,人多的地方不要去。人云亦云、道聽塗說,看到周遭的人都有買,自己心癢難耐也跟著買,通常下場都不會太好。業界就有所謂募爆基金魔咒,募集成績好,通常就是市場高點,搶進的投資人不容易賺錢。
而華爾街早年流行所謂的「擦鞋童理論」,若路邊擦鞋童都能聊股票時,就得小心了!這個理論用在當下,就是當眾人恐懼時你要貪婪,相反的,當周遭的人都義無反顧的投入某種標的,當眾人貪婪時你要恐懼,要稍稍冷靜一下,踩一下煞車,多評估後再做決定。
《傑叔OS:投資的是你辛苦工作賺來的錢,要對自己的錢負責!人多的地方就算要去,也要先想好退路啊!》

匯率是全世界最難懂的東西

我多次在匯率上跌跤,在此提出分享。雖然在基金產業工作,還自以為很懂匯率,錯!匯率是全世界最難的東西。用錯幣別買基金,投資報酬被吃掉一大塊。
這在投資海外債券型基金時就更明顯了,你買台幣級別,投信再換成美元及其他幣別去投資海外市場,但匯率避險要成本,而且投信不見得隨時都會全額避險,有時甚至是沒有避,所以一旦遇上台幣升值時,你自己就要有心理準備了,若投信有全額避險,避險成本也會反應在淨值表現上面。
若是投資海外市場的股票型基金,選擇台幣級別,我覺得還好,畢竟股票的漲跌比較大,較能cover匯率那塊的變動。
在匯率上面我吃了好幾次虧,所以這幾年,我真的是學到教訓了,陸續把手中閒錢分批換成美金。投資債券型基金,不論是投資境內或境外基金,我一律都是用美元去申購。為什麼?美元仍舊是最多投資工具計價的基準,基金投資的標的,也多是跟美元習習相關。如此一來,少了匯率上的干擾因素,我要做的,就是選便宜價位把台幣換成美元。
投資海外市場除了選對幣別、儘量避免用台幣去申購外,澳幣、南非幣、人民幣等級別,我也是「無役不與」(真不知是該哭還是笑)。澳幣及南非幣雖有誘人配息率,我以前還鬼迷心竅,以為自己很厲害,手上雖沒有南非幣,以為台幣兌南非幣4:1已經夠低了,但低還有更低,現在剩不到2了,光匯率就吃掉你的如意算盤了。所以看到18%或是更高的配息率時,除非你手上已有先前高檔買的南非幣,不然請先冷靜一下,你要用美元還是台幣換成南非幣,用弱勢貨幣去投資全球高收益債券還是全球股票基金?你以為南非幣會反彈,要不要再想一下呢?
《傑叔OS:母湯喔!你想貪它的高利,小心匯率讓你欲哭無淚!》

流動性、流動性、流動性!

就像是電影開演之前,一定會播放火災疏散通道的畫面。同樣的,投資任何東西之前,都要先評估一下流動性好不好,當需要用錢之際,能以最快又最不必打折賣的方法賣掉。做任何投資之前,一定要玷玷自己的斤兩,要用最壞的打算,千萬不要all-in,錢被卡死了,那就GG了。
這裡我提兩個投資教訓供參。第一,投資不動產。不動產,嗯,就真的是不動產了。約十年前曾因為多數資產全卡在一間30多坪的房子上,別的投資機會看得到吃不到,真的痛不欲生。
眼前有好的投資機會,手上沒有錢,只能徒呼負負;除非夠大膽,拿房子再去向銀行借點錢出來。不然錢被卡住,叫天天不應叫地地不靈的教訓,一輩子都不會忘記。
另個經驗是投資黃金。大家都說,物以稀為貴,我心想,黃金不是保值嗎,而且就算不賣,長期抱著也不會虧錢不是嗎?我透過黃金存摺陸續買進,但後來才知道,匯率會影響報價,而且銀行買賣價差不小;透過存摺買黃金雖然容易,直接從銀行帳戶中扣款,但是金價一路走低,愈買愈低(買到手軟),眼見解套無望,我後來索性把它提領出來,換成黃金條塊(放心,不是那種像金磚一樣的,我沒那麼有錢,換成的是小小一片的UBS認證的幻彩條塊)。換成實際看得到、摸得到,看著金光閃閃的東西,心裡也舒服,這種做法真的不鼓勵(甚至有點白痴),藉此機會拿出來分享,現在回顧過往,真覺得自己十分愚蠢,平白無故繳了這麼多學費。
後來我還是找個機會,把那個小小的黃金條塊再賣回給銀行,換回現金,大概就是沒賺沒賠吧。
那金幣呢?嘿嘿,我也參與過。曾有幾年我也買金幣來孝敬父母。金幣呢,有製作成本,澳洲袋鼠或是加拿大楓葉金幣我都買過,沒想到過了十年後去賣,竟然也是沒賺沒賠;當初是向銀行買的,留有當時的單據,銀行天天都有報價,所以可以賣回給銀行,流動性是還可以,但要親自去分行就是了。用實體黃金(金幣/金飾)送禮我是覺得無所謂,討個吉利、沾點喜氣的意味濃厚,但它不生利息,還得小心保管,只能閒極無聊時拿出來看一看安慰自己,然後呢?它似乎沒有什麼具體的作用,除了,逃難時可能用得上。
《傑叔OS:你看吧,我就跟你說匯率是全世界最難掌握的東西,台幣匯率也會影響黃金報價啊!黃金又不生利息,買來當傳家寶或是孝敬長輩倒是可以啦!》

以上是今天的失敗投資經驗分享,希望各位有所收穫。
我的賠錢經驗,有朝一日或許能成為你的借鏡。
我是不介意啦,我的失敗就是你的快樂啦!
如果喜歡我的文章及分析,歡迎追蹤本專題或到臉書粉專《JC Talks》一同討論基金業的大小事!
以行動支持創作者!付費即可解鎖
本篇內容共 2661 字、0 則留言,僅發佈於那些年基金業教會我的事你目前無法檢視以下內容,可能因為尚未登入,或沒有該房間的查看權限。
你的見面禮 Premium 閱讀權限 只剩下0 小時 0
133會員
543內容數
人生50才開始,進入人生下半場,用輕鬆的角度來看待世界,期待人生下半場能活得精彩。
留言0
查看全部
發表第一個留言支持創作者!
JC Talks 的其他內容
2006年由美國前副總統高爾主演的紀錄片《不願面對的真相》(An Inconvenient Truth),漸漸喚醒了世人對於氣候變遷的重視。這些年來,大家或許也感受到,各地氣候異常變「正常」,咱們所在的寶島,不但夏天愈來愈熱,春季及秋季也愈來愈不明顯。地球是真的愈來愈熱了。好熱。
2004年一部名為《明天過後》(The Day After Tomorrow)的科幻災難片,講的是地球暖化的故事。劇中英國一名教授致電男主角,告知北大西洋上4個監測浮標因海水溫度驟降而故障,男主角有關地球暖化導致冰川融化、洋流改變,將引發另一個冰河時期的理論,教授直言:「I think it's h
話說美國聯準會在5月初集會,如市場預期最後決議升息1碼。但這次的升息卻是好壞消息參半,市場投資人如入五里霧般;好消息是,會後聲明"暗示"升息循環可能告一段落,接下來要先按下暫停鍵,且戰且走
農業社會遵循著「春耕、夏耘、秋收、冬藏」的節氣運作,那金融市場呢?我們常聽到一句「Sell in May and Go Away」,遇到5月,真的需要賣股退場觀望嗎?這句市場諺語到底能否經得起考驗呢?
2006年由美國前副總統高爾主演的紀錄片《不願面對的真相》(An Inconvenient Truth),漸漸喚醒了世人對於氣候變遷的重視。這些年來,大家或許也感受到,各地氣候異常變「正常」,咱們所在的寶島,不但夏天愈來愈熱,春季及秋季也愈來愈不明顯。地球是真的愈來愈熱了。好熱。
2004年一部名為《明天過後》(The Day After Tomorrow)的科幻災難片,講的是地球暖化的故事。劇中英國一名教授致電男主角,告知北大西洋上4個監測浮標因海水溫度驟降而故障,男主角有關地球暖化導致冰川融化、洋流改變,將引發另一個冰河時期的理論,教授直言:「I think it's h
話說美國聯準會在5月初集會,如市場預期最後決議升息1碼。但這次的升息卻是好壞消息參半,市場投資人如入五里霧般;好消息是,會後聲明"暗示"升息循環可能告一段落,接下來要先按下暫停鍵,且戰且走
農業社會遵循著「春耕、夏耘、秋收、冬藏」的節氣運作,那金融市場呢?我們常聽到一句「Sell in May and Go Away」,遇到5月,真的需要賣股退場觀望嗎?這句市場諺語到底能否經得起考驗呢?
你可能也想看
Google News 追蹤
Thumbnail
接下來第二部分我們持續討論美國總統大選如何佈局, 以及選前一週到年底的操作策略建議 分析兩位候選人政策利多/ 利空的板塊和股票
Thumbnail
🤔為什麼團長的能力是死亡筆記本? 🤔為什麼像是死亡筆記本呢? 🤨作者巧思-讓妮翁死亡合理的幾個伏筆
Thumbnail
#薩滿旅程 #力量動物 🍀🍀🍀fumi老師:❤️❤️❤️ 🥰🥰🥰這次來《複訓》薩滿課程的學生,也是有上《靈氣》課程,目前,有卡在自己的生命課題中,在之前的文章有提及過【薩滿世界觀】~薩滿旅程有時也成為【魔法飛行】或【靈魂旅程】,是到達另一個實相世界,到達我們之上和之下的世界,旅程的目的是
Thumbnail
你可以因為一首動人的歌,成為歌星一輩子粉絲,可以不在乎他真實年齡及人生,但是買房不行 愛像什麼 愛像星期天的早晨 愛像什麼 愛像擁抱著風 愛像什麼 愛像紫色的夢幻 愛像什麼 愛像說話的眼睛 讓波濤不斷激盪我憂傷的心靈 將我清洗的更灑脫 不會再煩憂 讓飄泊的船遠離過去的回憶 裝滿了愛情 向大海奔去
Thumbnail
前前後後過了幾年,那條巷子,那棟平房,那甕塵封已久的醬油罐,在某次的長途旅行,甕的主人忘了帶走了。 走進房間有看到一次那甕,我知道,你知道,曾經還有更多人知道,但現在只有聽到了。搬著它的我與弟妹們,路過了客廳,只聽到了聽到了模糊的話語,客廳里與甕里的對話 某天,那巷子,隔壁的鄰居正在吃飯。飯香與菜
Thumbnail
葡萄甕是最受歡迎的稀有塊根植物之一,從葉子、莖皮和果實都有其獨特性。到底葡萄甕有多少個品種?種植養護和播種繁殖有甚麼需要注意的地方?
Thumbnail
人死了,才算沒有威脅,這世界對不安的處理方式就是如此,而我呢,為了擴大自己的勢力而想整救這孩子,相信我或者被冤殺,要站哪邊你們自己選吧!
Thumbnail
淡海輕軌營運至今一年多了,今天是我第一次有機會來搭乘,感覺挺新鮮。 這條主要行經新北淡水區的輕軌,車頭圓圓的挺可愛,與台北捷運最明顯的不同,就是有一大片低檯度的車窗,這樣的設計可以讓坐在車內的乘客輕易的將淡水一路的山海美景攝入眼簾,車廂內也因此有明亮的自然採光,搭乘感很是不賴呢^^
Thumbnail
在台灣出遊,不管上山還是到海旁,總會看到「土雞城」或「XX海岸」之類的餐廳。雖說各地自有各地的風味,但相差也實在不遠。在菜單上那百多道菜式之中,或許你會見到「甕」這個名詞。「甕」對香港人來說比較陌生,但在台灣偶爾還是會遇到它的踪影。
Thumbnail
​ 基隆市是台灣最多砲台的地方,自古以來;基隆市有個天然良港位居台灣最北邊的區域。因為地形的險惡,據統計;基隆一共有三十個砲台,目前有在管理的有七個。中山區光華路是一條基隆港內港的濱海道路,這裡有兩個風景點。一個是位於太白莊社區的白米甕砲台,一個是基隆燈塔(延伸閱讀:基隆燈塔)。前者的白米甕砲台目
大門開啟,張小天看到站在門前半裸的方嫣。張小天以那張笑臉人的表情不客氣地上前,用胸部貼著方嫣的胸部就走進巨宅內。 小天:「謝謝你的邀請,我有幸得到你這樣子的盛情招待。」 方嫣關上身後大門,用力地深呼吸了一下:「你那股花粉味似曾相識呢!」 小天有點驚訝:「哦?」 小天瞪著走向自已近在咫尺的肉體,
Thumbnail
接下來第二部分我們持續討論美國總統大選如何佈局, 以及選前一週到年底的操作策略建議 分析兩位候選人政策利多/ 利空的板塊和股票
Thumbnail
🤔為什麼團長的能力是死亡筆記本? 🤔為什麼像是死亡筆記本呢? 🤨作者巧思-讓妮翁死亡合理的幾個伏筆
Thumbnail
#薩滿旅程 #力量動物 🍀🍀🍀fumi老師:❤️❤️❤️ 🥰🥰🥰這次來《複訓》薩滿課程的學生,也是有上《靈氣》課程,目前,有卡在自己的生命課題中,在之前的文章有提及過【薩滿世界觀】~薩滿旅程有時也成為【魔法飛行】或【靈魂旅程】,是到達另一個實相世界,到達我們之上和之下的世界,旅程的目的是
Thumbnail
你可以因為一首動人的歌,成為歌星一輩子粉絲,可以不在乎他真實年齡及人生,但是買房不行 愛像什麼 愛像星期天的早晨 愛像什麼 愛像擁抱著風 愛像什麼 愛像紫色的夢幻 愛像什麼 愛像說話的眼睛 讓波濤不斷激盪我憂傷的心靈 將我清洗的更灑脫 不會再煩憂 讓飄泊的船遠離過去的回憶 裝滿了愛情 向大海奔去
Thumbnail
前前後後過了幾年,那條巷子,那棟平房,那甕塵封已久的醬油罐,在某次的長途旅行,甕的主人忘了帶走了。 走進房間有看到一次那甕,我知道,你知道,曾經還有更多人知道,但現在只有聽到了。搬著它的我與弟妹們,路過了客廳,只聽到了聽到了模糊的話語,客廳里與甕里的對話 某天,那巷子,隔壁的鄰居正在吃飯。飯香與菜
Thumbnail
葡萄甕是最受歡迎的稀有塊根植物之一,從葉子、莖皮和果實都有其獨特性。到底葡萄甕有多少個品種?種植養護和播種繁殖有甚麼需要注意的地方?
Thumbnail
人死了,才算沒有威脅,這世界對不安的處理方式就是如此,而我呢,為了擴大自己的勢力而想整救這孩子,相信我或者被冤殺,要站哪邊你們自己選吧!
Thumbnail
淡海輕軌營運至今一年多了,今天是我第一次有機會來搭乘,感覺挺新鮮。 這條主要行經新北淡水區的輕軌,車頭圓圓的挺可愛,與台北捷運最明顯的不同,就是有一大片低檯度的車窗,這樣的設計可以讓坐在車內的乘客輕易的將淡水一路的山海美景攝入眼簾,車廂內也因此有明亮的自然採光,搭乘感很是不賴呢^^
Thumbnail
在台灣出遊,不管上山還是到海旁,總會看到「土雞城」或「XX海岸」之類的餐廳。雖說各地自有各地的風味,但相差也實在不遠。在菜單上那百多道菜式之中,或許你會見到「甕」這個名詞。「甕」對香港人來說比較陌生,但在台灣偶爾還是會遇到它的踪影。
Thumbnail
​ 基隆市是台灣最多砲台的地方,自古以來;基隆市有個天然良港位居台灣最北邊的區域。因為地形的險惡,據統計;基隆一共有三十個砲台,目前有在管理的有七個。中山區光華路是一條基隆港內港的濱海道路,這裡有兩個風景點。一個是位於太白莊社區的白米甕砲台,一個是基隆燈塔(延伸閱讀:基隆燈塔)。前者的白米甕砲台目
大門開啟,張小天看到站在門前半裸的方嫣。張小天以那張笑臉人的表情不客氣地上前,用胸部貼著方嫣的胸部就走進巨宅內。 小天:「謝謝你的邀請,我有幸得到你這樣子的盛情招待。」 方嫣關上身後大門,用力地深呼吸了一下:「你那股花粉味似曾相識呢!」 小天有點驚訝:「哦?」 小天瞪著走向自已近在咫尺的肉體,