攻守兼備－中年大叔的台美股投資術（連載版－第四章）

2026/02/13 更新2026/02/10 發佈閱讀 8 分鐘

投資理財內容聲明

第四章：攻擊篇（美股）——擁抱世界級的成長紅利

「如果台股是家裡那隻會下金蛋的母雞，美股就是那個在外面打拼、前途無量的兒子。我們靠母雞顧肚子，靠兒子顧面子（未來）。」

很多大叔跟我說：「小樂，台股每年領 5% 股息我很滿意了，為什麼還要大費周章去買美股？英文我又看不懂，晚上還要睡覺，太麻煩了吧？」

親愛的朋友，你的顧慮我都懂。但請容許我用一個殘酷的現實打破你的舒適圈：台灣很好，但世界更大。

台股雖然殖利率高，但多數是代工、硬體製造或內需產業，成長爆發力有限。而美股擁有全世界最強的創新能力、最頂尖的人才和資金。我們買美股，不是為了賺差價，而是為了「購買力保值」。

試想一下，如果十年後，你的台幣資產增加了一倍，但那時候一支 iPhone 要賣十萬台幣（通膨與匯率貶值），你真的變有錢了嗎？

這一章，我們要用最簡單、最不費力的方式，把美股這個「攻擊型引擎」裝進你的投資組合裡。

在美股市場，有一句話是至理名言：「在大盤面前，我們都是韭菜。」

根據標準普爾 (S&P) 的統計，長期來看，超過 80% 的主動型基金經理人，績效都輸給大盤指數。連華爾街那些年薪百萬美金的菁英都打不贏大盤，我們這些每天只有半小時能看盤的大叔，憑什麼覺得自己能贏？

所以，大叔在美股的第一招，就是「直接買下大盤」。

【操作心法】 不用選股，不用看財報。每個月設定好定期定額，不管美股漲跌都買。十年後回頭看，你會感謝當年那個堅持「無腦買」的自己。

如果你覺得買大盤還不夠過癮，想要更積極一點，那麼你可以考慮站在「巨人」的肩膀上。

這裡說的巨人，就是那些我們每天都在用，甚至離不開的公司——我們常說的「美股七雄」(Magnificent 7)：Apple、Microsoft、Google (Alphabet)、Amazon、NVIDIA、Tesla、Meta。

這些公司擁有的不是產品，而是「基礎設施」。

它們擁有強大的護城河、天文數字般的現金儲備，以及全世界最聰明的工程師。投資它們，就是投資人類科技文明的進步。

雖然我很推崇這些公司，但我強烈建議大叔們遵守以下紀律：

這是一個非常適合中年大叔的特殊板塊，也是美股與台股最大的不同之處。

台股追求「高殖利率」（現在就要拿到錢），美股追求「股息成長」（錢會越發越多）。

美股有一群公司，已經連續 25 年（甚至 50 年）每年都增加股息發放金額。注意，是「每年增加」，不管金融海嘯、網路泡沫還是疫情，它們都堅持多發錢給股東。例如：可口可樂、嬌生、P&G。

VIG (Vanguard Dividend Appreciation ETF)： 專門挑選那些連續 10 年以上股息成長的公司。這些公司通常體質極佳，股價成長性也強。
SCHD (Schwab US Dividend Equity ETF)： 兼顧「高殖利率」與「成長性」，是近年來美股存股族的最愛。

【大叔觀點】 這類股票是美股中的「防守型攻擊手」。當科技股（QQQ）大跌時，它們通常跌得比較少；當市場回穩時，它們也能跟著漲。對於心臟不夠大顆、但又想參與美股的大叔來說，這是完美的折衷方案。

講了這麼多標的，最後一個問題是：「怎麼買？」

目前台灣人買美股主要有兩個管道：

我知道很多達人會推海外券商，省手續費。但針對中年大叔，我強烈建議使用「複委託」。原因有三：

資金安全與繼承問題（最重要）： 我們都不年輕了，必須考慮「萬一」。萬一我們突然走了，錢在海外券商，你的太太或孩子要怎麼處理？要用英文跟美國客服溝通？要處理複雜的美國遺產稅程序？用複委託，錢在台灣的券商與銀行，家人處理起來方便、安心。這一點的價值，遠超過那幾塊美金的手續費。
手續費已經很便宜： 近年來台灣券商競爭激烈，複委託的「定期定額」手續費已經殺到見骨（很多只要台幣 1 元或是 0.1%）。對於長期投資者來說，成本差異已經微乎其微。
自動化扣款： 複委託可以設定直接從台幣帳戶扣款換匯。你不需要每個月自己轉帳去美國，省下來的時間拿去陪老婆小孩更好。