懂可轉債的人先跑一步

閱讀時間約 1 分鐘
  • 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為創作者個人分享行為。
  • 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。
  • 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。
  • 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立思考的能力、判斷、行動,成就最適合您的投資理財模式。
做股票做到夠久的你,。ㄧ定常常在節目上聽到可轉債套利。
這個套路目前知道跟會用的人越來越多了。不知道什麼時候會有新的套路來取代。
你買的股票如果有發行可轉債,在你持有得股票價格接近轉換價時。你就要學習觀察兩個方向。
第一、融卷餘額
第二、可轉債的轉換率
你是不是一臉❓為什麼?邏輯又是什麼?
這個問題我也是三年前才弄懂。
因爲這裡面有個時間差的問題,就是當你申請轉換到拿到轉換得股票可能要三天,這三天得時間可能股價會往下跌。所以持有可轉債的人,要鎖住獲利的手段就是在申請轉換的同時,放空可以拿到的轉換張數的股票。這樣等你拿到股票時,辦理現劵償還。那這三天的漲跌就與你無關了。
同樣的例子:
一檔8塊的股票發行了10塊轉換價的3年1%利率的可轉債。若你在市場以105(10萬5000)購入此一可轉債。
由上述可以知道一張可轉債可轉換100/10=10(張)股票
股價來到12塊,你可以執行轉換
你可以得到10張12塊的股票
這時候你在12塊時放空了10張12塊的股票。
三天後然後你會有用可轉債換到的10張股票可以現卷償還。
這樣的操作要兩筆資金,但是可以確保獲利(鎖利)
而執行以上行為,會造成該檔股票融劵增加,轉換率也增加。
那重點來了,持有可轉債者,並且可以操作鎖利者,通常都是擁有大量資金及熟悉該檔股票的主力之一。他們在某個價格大量轉換,通常就是覺得這個價格是相對高點了。所以有做波段操作的人,通常就算不做可轉債,也會盯著融劵餘額跟可轉換價的轉換率來做進出場的依據之一^_^
為什麼會看到廣告
23.5K會員
872內容數
可轉債老爹告訴你怎麼學會可轉債!跟著老爹,你會學會可轉債、CBAS,你是股市新手嗎?你會發現這裡有很多寶藏,均線:有!技術分析:有!布林通道:有!都有,這裡最適合你了,加入這裡,可以讓你成長又茁壯!你還可以加入老爹的賴社群!可以購買講義,快速了解可轉債!可以訂閱週報,每週獲取新資訊、新知識!
留言0
查看全部
發表第一個留言支持創作者!
你可能也想看
Google News 追蹤
Thumbnail
這個秋,Chill 嗨嗨!穿搭美美去賞楓,裝備款款去露營⋯⋯你的秋天怎麼過?秋日 To Do List 等你分享! 秋季全站徵文,我們準備了五個創作主題,參賽還有機會獲得「火烤兩用鍋」,一起來看看如何參加吧~
Thumbnail
美國總統大選只剩下三天, 我們觀察一整週民調與金融市場的變化(包含賭局), 到本週五下午3:00前為止, 誰是美國總統幾乎大概可以猜到60-70%的機率, 本篇文章就是以大選結局為主軸來討論近期甚至到未來四年美股可能的改變
Thumbnail
Faker昨天真的太扯了,中國主播王多多點評的話更是精妙,分享給各位 王多多的點評 「Faker是我們的處境,他是LPL永遠繞不開的一個人和話題,所以我們特別渴望在決賽跟他相遇,去直面我們的處境。 我們曾經稱他為最高的山,最長的河,以為山海就是盡頭,可是Faker用他28歲的年齡...
Thumbnail
TPU這個材料最早是在研究邦特時認識它,知道其TPU體內導管的毛利率高達70~80%,以致近期發現鼎基也有醫療相關TPU產品時,就迫不及待研究公司的價值,沒想到還真的讓我挖到未來發展潛力可期、鮮為人知、轉型成功的績優股。
Thumbnail
大家晚安,今天來聊我交易可轉債前的觀察重點,在之前"學習可轉債的建議路徑"一文中有提到,當你了解到可轉債的特性之後,我們再利用可轉債選擇權的高槓桿來做資金翻倍的期望,那如果你喜歡做價值投資的同學,就可以去研究基本面,喜歡做效率交易的同學我就會建議來做籌碼加技術的研究了!
Thumbnail
前面提到了可轉債(CB)因為是在約定條件下可以轉換為股票的債券,所以在約定股票上漲時CB也會跟著漲,下跌時卻可以像債券一樣具有票面價值(債券到期發行公司就要歸還借款),那這個約定的條件到底是甚麼呢?也就是"轉換價格"與"發行期間". 我們用撼訊六來舉例,首先我們來看公開資訊觀測站的發行資料說明:
Thumbnail
Pokémon GO已經更新了明年一月份的活動,以及明年第一個活動的詳情,就跟著Hugo一起來看看吧。
Thumbnail
本篇由貝殼放大影像部經理 Sam,為你拆解拍攝集資影片的目標,以及一部好的集資影片究竟怎麼拍,才能真正幫助到專案!
1991 美國西雅圖  「什麼?她從來沒用過?」 「嗯…用過一次…她是這麼說的…」Susan無奈地望著Antonio,「至少她很誠實呀!」她勉強補上一句。 顯然,想這樣就說服Antonio 是不夠的。他滿腦子要操心的事實在太多了,不敢想一個新手加入團隊會有什麼嚴重後果,而且還是一個壓根兒不懂電腦的「
Thumbnail
--民主就等於「我再無知,也可以跟博學的你平起平坐」。 網路世代好像讓我們已為那些網路資料都是我們的大腦了,讓我們開始覺得自己才是最正確的,遇到一些事情,我們可以就網路查一查,就覺得自己已經知道了所有...
Thumbnail
「戰略無知是送命的第一步」這句話前兩篇都不停地講,原因就是上篇提到的,太多人對於「戰爭型態」的認識,僅止於傳統武力,對於數十年來發展的心理作戰缺乏認識,更不了解心理戰在進入多媒體時代後,面貌已近乎軍事上所謂的「總體戰」。意即,現代的心理戰,更接近傳統總體戰的軍民一體,無分前線後方。
Thumbnail
心理戰的第一步,就是要先認清戰爭型態,台灣太多人把軍事當作唯一的戰爭手段,前幾篇已詳述。這篇要把幾個常見的誤會釐清一下。首先就是釐清心理戰的概念,即便筆者已經提過,但深信「政治歸政治、XX歸XX」這種洗腦宣傳語言的台灣人還是不少。
Thumbnail
這個秋,Chill 嗨嗨!穿搭美美去賞楓,裝備款款去露營⋯⋯你的秋天怎麼過?秋日 To Do List 等你分享! 秋季全站徵文,我們準備了五個創作主題,參賽還有機會獲得「火烤兩用鍋」,一起來看看如何參加吧~
Thumbnail
美國總統大選只剩下三天, 我們觀察一整週民調與金融市場的變化(包含賭局), 到本週五下午3:00前為止, 誰是美國總統幾乎大概可以猜到60-70%的機率, 本篇文章就是以大選結局為主軸來討論近期甚至到未來四年美股可能的改變
Thumbnail
Faker昨天真的太扯了,中國主播王多多點評的話更是精妙,分享給各位 王多多的點評 「Faker是我們的處境,他是LPL永遠繞不開的一個人和話題,所以我們特別渴望在決賽跟他相遇,去直面我們的處境。 我們曾經稱他為最高的山,最長的河,以為山海就是盡頭,可是Faker用他28歲的年齡...
Thumbnail
TPU這個材料最早是在研究邦特時認識它,知道其TPU體內導管的毛利率高達70~80%,以致近期發現鼎基也有醫療相關TPU產品時,就迫不及待研究公司的價值,沒想到還真的讓我挖到未來發展潛力可期、鮮為人知、轉型成功的績優股。
Thumbnail
大家晚安,今天來聊我交易可轉債前的觀察重點,在之前"學習可轉債的建議路徑"一文中有提到,當你了解到可轉債的特性之後,我們再利用可轉債選擇權的高槓桿來做資金翻倍的期望,那如果你喜歡做價值投資的同學,就可以去研究基本面,喜歡做效率交易的同學我就會建議來做籌碼加技術的研究了!
Thumbnail
前面提到了可轉債(CB)因為是在約定條件下可以轉換為股票的債券,所以在約定股票上漲時CB也會跟著漲,下跌時卻可以像債券一樣具有票面價值(債券到期發行公司就要歸還借款),那這個約定的條件到底是甚麼呢?也就是"轉換價格"與"發行期間". 我們用撼訊六來舉例,首先我們來看公開資訊觀測站的發行資料說明:
Thumbnail
Pokémon GO已經更新了明年一月份的活動,以及明年第一個活動的詳情,就跟著Hugo一起來看看吧。
Thumbnail
本篇由貝殼放大影像部經理 Sam,為你拆解拍攝集資影片的目標,以及一部好的集資影片究竟怎麼拍,才能真正幫助到專案!
1991 美國西雅圖  「什麼?她從來沒用過?」 「嗯…用過一次…她是這麼說的…」Susan無奈地望著Antonio,「至少她很誠實呀!」她勉強補上一句。 顯然,想這樣就說服Antonio 是不夠的。他滿腦子要操心的事實在太多了,不敢想一個新手加入團隊會有什麼嚴重後果,而且還是一個壓根兒不懂電腦的「
Thumbnail
--民主就等於「我再無知,也可以跟博學的你平起平坐」。 網路世代好像讓我們已為那些網路資料都是我們的大腦了,讓我們開始覺得自己才是最正確的,遇到一些事情,我們可以就網路查一查,就覺得自己已經知道了所有...
Thumbnail
「戰略無知是送命的第一步」這句話前兩篇都不停地講,原因就是上篇提到的,太多人對於「戰爭型態」的認識,僅止於傳統武力,對於數十年來發展的心理作戰缺乏認識,更不了解心理戰在進入多媒體時代後,面貌已近乎軍事上所謂的「總體戰」。意即,現代的心理戰,更接近傳統總體戰的軍民一體,無分前線後方。
Thumbnail
心理戰的第一步,就是要先認清戰爭型態,台灣太多人把軍事當作唯一的戰爭手段,前幾篇已詳述。這篇要把幾個常見的誤會釐清一下。首先就是釐清心理戰的概念,即便筆者已經提過,但深信「政治歸政治、XX歸XX」這種洗腦宣傳語言的台灣人還是不少。