[每日三倍做多20年期以上美國公債ETF]
追蹤ICE美國國債20+年期債券指數表現的300%的每日投資結果
(ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index)
降息在即! 債券三倍速獲利的關鍵就是 TMF ❗
TMF在即將降息的市場中嶄露頭角!
降息1%，TMF可上升48%，若降息至0.5%，漲幅可達240%以上。風險相對低，僅受「美國不降息」影響。目前實際操作報告, 帳面23.1%獲利，季配息年化利率達3.837%。
在降息預測下，TMF持續吸引投資者，
可能為未來兩年內超過240%的獲利提供良好機會。
TMF主要持股為(浮動):
-TLT(美債20年ETF): ~76%
-德雷福斯政府現金管理ETF: ~17%
-高盛國庫券基金:~ 9%
持股為安全係數很高很高的標的.
由於TMF持有以上ETF, 所以會有該ETF的利息收入,
目前年利率大約3~4%.
TMF vs 美國升降息:
TMF vs 美國升降息
由上圖得知:
-升息時, TMF股價下降, 反之.
-在開始升降息時的前半年, TMF就會提前反應.
-目前(2023/12)處於即將降息階段, 我開始買進TMF.
-由於TMF是追蹤20年美債, 目前其存續期為16年,
也就是其降息1%, TMF將上升16*3=48%
-而美國開始降息時, 降息效應遞延到20年期美債會有一段時間,
不會馬上反應, 大約有半年延遲.
-現在聯邦利率最高5.5%, 預計1~2年將降到3.x%,
也有可能降回趨近於0%(2009~2015, 2020~2022).
-換算TMF漲幅, 若降到3.5% 或 0.5%, 應該為:
5.5%=>3.5% : 16*2*3=96%
5.5%=>0.5% : 16*5*3=240%
-依照歷史顯示, 降息大約1~2年就會到底.
再來針對槓桿型ETF說明:
槓桿型ETF的特性是每日重置, 不適合在標的物價格不波動狀況, 因為槓桿損耗對於獲利會相當不利, 但是遇到連續上漲會下跌, 卻能大於槓桿倍數的獲利.
綜上所提:
若是在兩年內快速降息到0%, 會有超過240%的獲利, 依照歷史資料, 可到300%以上.
風險: (忽略黑天鵝)
由於TMF標的物是美國20年債券, 幾乎是世界上的最無風險標的(比股票安全太多), 且因為有3.x%配息, 可以部分抵消槓桿損耗. 且股息能再投入,有效降低成本均價.
目前的風險只有[美國不降息].
實際操作報告:
-TMF目前股價: 64.58鎂
我從10月開始陸續買進,
均價: 52.01鎂 (1-64.58/52.01=24.1%)
-目前獲利24.1%
-TMF是季配息,
這次12月我的配息年化利率: 3.837%.
我將持續增持TMF，預計將佔總投資資產的一半以上。同時，會根據實際美國利率預測，進行適時的資產配置調整。
⛔[[本篇內容並非投資意見，亦不構成任何投資產品之要約、要約招攬或建議。本資料只作為一般用途，它並沒有考慮您的個人需要、投資目標及特定財政狀況。投資附帶風險。]]
