🈺投資策略更新報告!(2024/8)
更新於 2024/08/06閱讀時間約 2 分鐘
投資理財內容聲明
- 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容，皆為創作者個人分享行為。
- 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料，僅供輔助說明之用，不代表創作者投資決策之推介及建議。
- 閱讀同時，請審慎思考自身條件及自我決策，並應有為決策負責之事前認知。
- 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份，養成獨立思考的能力、判斷、行動，成就最適合您的投資理財模式。
開始降息/經濟下滑/股市大跌時的投資策略調整
概要
面對即將到來的降息週期，我們需要調整現有的債券投資策略，以應對經濟下滑和股市大跌帶來的風險。建議轉換持倉，優化投資組合，確保資本安全並實現穩健回報。
背景信息
隨著經濟放緩和失業率上升，市場預期美聯儲將進行強力降息。根據目前的預測，9月可能降息2碼，11月和12月各降1碼。這將對市場產生深遠影響，包括通脹下降、經濟增速放緩、企業盈利減少以及失業率上升，進一步加劇經濟下滑速度。
目標和範圍
我們的目標是通過調整債券投資組合，最大化在降息環境中的收益，同時降低經濟下滑帶來的風險。策略範圍包括所有現有債券和部分非債券類資產。
策略詳述
- 調整債券持倉
賣出短天期債券：隨著降息週期的開始，我們應賣出所有短天期債券，轉而投資於長天期債券，如元大美債20年或其槓桿ETF（如元大美債20正二，TMF）。- 轉換為長天期債券：元大AAA至A公司債和元大投資級公司債雖然是長天期，但在經濟下滑時，違約率可能上升，企業盈利有風險，因此需謹慎選擇。
賣出非投資等級債券：凱基美國非投等債為短天期，降息1%時股價僅上升2%。但美金弱勢可能導致匯差損失，且違約率可能因經濟下滑而大幅提升，因此應轉換為長天期公債。
- 非債券類資產處理
- 賣出持有股票：除了超長期持有的股票外，建議賣掉其他股票，避免在經濟下滑中承受更大風險。
- 保留特定股票：我將賣掉銀行股，保留藥華藥、關貿、ISRG和BRK等具有長期投資價值的股票。
- 避免抄底：
強烈建議不要抄底非債券類股票，尤其在經濟大跌週期開始時，不要妄想短線買低賣高，這種策略禁不起一次失誤。
- 觀察市場動態
- 高殖利率與績優股：如果大跌週期真的開始，不論是政府資金還是外資流入台灣市場，預期將投資
高殖利率和績優股（如金融股）。但需謹慎，高估值（本益比）的股票可能僅適合短期持有。
- 高殖利率與績優股：如果大跌週期真的開始，不論是政府資金還是外資流入台灣市場，預期將投資
風險和應對措施
- 市場波動：降息可能導致市場劇烈波動，需靈活調整投資組合。
- 匯率風險：美元弱勢可能影響國際投資的匯率收益，應密切關注匯率走勢並適時調整持倉。
- 經濟惡化風險：經濟下滑可能導致企業違約率上升，需優先選擇高信用等級的債券。
時間表
- 即刻行動：
迅速賣出短天期債券，轉換為長天期債券。 - 季度檢視：每季度檢視投資組合並進行必要調整。
- 年度總結：年底總結策略效果，根據市場變化進行策略調整。
責任分配
- 投資：債券持倉調整和市場動態監控。
- 風險管理：評估投資風險並提供應對措施。
- 財務：匯率風險管理和資金調配。
績效評估
每季度進行一次績效評估，主要指標包括投資組合收益率、債券違約率和匯率變動影響。
溝通計劃
每月更新策略進展，每季度報告策略效果和市場動態。
最後，兒子說，一定海賺。
⛔文中所有內容,數據皆為夢中得知, 無任何參考意義. 為一篇幻想小說.
⛔[[本篇內容並非投資意見，亦不構成任何投資產品之要約、要約招攬或建議。本資料只作為一般用途，它並沒有考慮您的個人需要、投資目標及特定財政狀況。投資附帶風險。]]
㊙️
留言0
查看全部
本篇參與的主題活動
這本也是施昇輝老師的書，整本書力推0050跟一些理財觀念，一樣很受用。
終於開始看施昇輝老師的書了，之前主要是看他在節目上發言，這次算是靜下來真的第一次看他的書。這算是他特別為了小資族打造的書，所以針對的收入跟各種也走向小資，力求簡單無腦投資，捨棄一些不需要的動作。下面就來看看書中我覺得很不錯的概念吧。
市值型ETF包括美股和臺股，美股因手續費推薦長抱，而臺股則適合進出。不斷買進又賣出可能錯過配發股息和獲利時機，增加成本。定期定額投資則能享受複利效應，建議躺平投資以獲得最大效益。結論永遠留在市場享受複利，若需要現金流可配置到市值型ETF或債券型ETF，不要必須賣股換現金。
在高股息ETF的投資中，重要的是要找到適合的買入時間和賣出時間。一般來說，計算股價和股利的比值可以判斷是否適合買入，而在賣出時，可以以總股利收益作為參考。股票投資的關鍵在於持續的買入和加碼，以及在合適的時間出場，以最大化收益。
這本書算是日本人撰寫的投資書，主要透過各種小故事講述55條個有錢人的思考法則。裡面是沒有教怎麼投資，更多的反而是觀念上的討論，對於自己職場的工作、投資、創業或是改善關係等，我覺得都蠻有幫助的，比較像是觀念建立的書，很推薦一讀。
本書介紹透過蒐集客觀數據以及持續買進的投資策略來穩穩累積財富。書中強調了儲蓄和投資的重要性以及何時該專注於提升收入、增加儲蓄或是買賣股票。同時，書中也提到儲蓄與投資的關鍵，以及如何選擇及購買投資標的的策略。
這本也是施昇輝老師的書，整本書力推0050跟一些理財觀念，一樣很受用。
終於開始看施昇輝老師的書了，之前主要是看他在節目上發言，這次算是靜下來真的第一次看他的書。這算是他特別為了小資族打造的書，所以針對的收入跟各種也走向小資，力求簡單無腦投資，捨棄一些不需要的動作。下面就來看看書中我覺得很不錯的概念吧。
市值型ETF包括美股和臺股，美股因手續費推薦長抱，而臺股則適合進出。不斷買進又賣出可能錯過配發股息和獲利時機，增加成本。定期定額投資則能享受複利效應，建議躺平投資以獲得最大效益。結論永遠留在市場享受複利，若需要現金流可配置到市值型ETF或債券型ETF，不要必須賣股換現金。
在高股息ETF的投資中，重要的是要找到適合的買入時間和賣出時間。一般來說，計算股價和股利的比值可以判斷是否適合買入，而在賣出時，可以以總股利收益作為參考。股票投資的關鍵在於持續的買入和加碼，以及在合適的時間出場，以最大化收益。
這本書算是日本人撰寫的投資書，主要透過各種小故事講述55條個有錢人的思考法則。裡面是沒有教怎麼投資，更多的反而是觀念上的討論，對於自己職場的工作、投資、創業或是改善關係等，我覺得都蠻有幫助的，比較像是觀念建立的書，很推薦一讀。
本書介紹透過蒐集客觀數據以及持續買進的投資策略來穩穩累積財富。書中強調了儲蓄和投資的重要性以及何時該專注於提升收入、增加儲蓄或是買賣股票。同時，書中也提到儲蓄與投資的關鍵，以及如何選擇及購買投資標的的策略。
你可能也想看
Google News 追蹤
本文探討了複利效應的重要性，並藉由巴菲特的投資理念，說明如何選擇穩定產生正報酬的資產及長期持有的核心理念。透過定期定額的投資方式，不僅能減少情緒影響，還能持續參與全球股市的發展。此外，文中介紹了使用國泰 Cube App 的便利性及低手續費，幫助投資者簡化投資流程，達成長期穩定增長的財務目標。
本文探討了複利效應的重要性，並藉由巴菲特的投資理念，說明如何選擇穩定產生正報酬的資產及長期持有的核心理念。透過定期定額的投資方式，不僅能減少情緒影響，還能持續參與全球股市的發展。此外，文中介紹了使用國泰 Cube App 的便利性及低手續費，幫助投資者簡化投資流程，達成長期穩定增長的財務目標。