今天是新一集給新手投資人的建議。最近說了好一陣子的「高股息ETF」。對於老手而言，大家都知道，若是單純地存高股息ETF。可能在長期會有一些不足。也因此今天想和大家談談市值型ETF 或是，我們是否應該擁有一個有台積電為成份股的ETF。
台積電為全球第 10 大企業
台積電為全球第 10 大企業，亞洲第一大企業，其市值為 9,150 億美金，若換算為台幣約為 28 兆台幣。占台股的比重約為 38.58 % 左右。這裡我們引用的是證交所及 Visual Capitalist 的數據，可能美金的數字，會隨著匯率變動。但基本上，我想要表達的是台積電 2330 對於台股而言，是舉足輕動的角色。
長期存股必定得持有台積電
在這 20 年來，台股和台積電的市值都是持續在上漲的，也因此在投資投股的上面，我建議投資人在投資部分上一定要持有一定程度的台積電。下圖分別為台積電和台股加權指數這 25 年來的走勢。我們可以看到台股加權指數與台積電的走勢的正相關，可以看到兩者，在這25 年的時間之內，市值和指數不斷地攀高。存股族朋友若不想要錯過台股的長期向上趨勢的話，我認為持有台積電是絕對必要的。
持有高股息ETF 同時要補充市值部位
我的頻道，這一陣子花了很多時間在討論高股息的配置和成份股。大家應該可以發現，台股高股息ETF，基本上成份股中是不會有台積電的。
就如同我們剛剛說的，僅持有高股息，可能會錯過台股的長期向上的趨勢，下圖是台股前三大的高股息 0056、00878 和 00919 的前10大成份股。因為台積電的配息，非常的少，五年的平均的配息殖利率僅僅只有 1.96%。
也因此，若是依照高股息的選股邏輯，高成長但超低配息的台積電，勢必永遠都不會被選入高股息ETF當中，也因此我建議持有高股息ETF 的同時，也要同時補充你的市值部分。
擁有台積電的 ETF
除了直接買入台積電之外，我認為買入 ETF 也是一個不錯的選擇。台股中有超過 40 檔ETF 都是有持有台積電的。我們今天會提供幾個面項來供朋友們參考。首先，我們也是介紹老牌型的市值型ETF ，因為台股沒有完整的市值型ETF，但是這裡我們還是將這些類市值型的 ETF統稱為為ETF。
這裡我先列出 5 個市值型ETF來給朋友們參考，這個排序是以這五檔ETF 的五年的年化報酬率來進行排序的。
首先第一名為0052 的富邦科技，富邦科技的股價為190.1 元，目前市值為 152.58億。台積電的占比為67.54%，為列出的五檔ETF 中台積電占比最高的，在五年的報酬率上為 24.4%，然而在三年的報酬率上為 33.29%。除了年化報酬率的優良表現上，其實，0052 的五年的平均現金殖率率也有超過 4 % 的優良表現。這個其實是蠻不容易的，還記得我們剛剛有提到台積電五年也才 1.96%。0052 有將近 68% 都是台積電，但是可以配出平均近 4 % 的現金股利，其實是非常的難得的。0052 為年配型的，每年除息的月份為 4 月，現金發放的月份為五月。成立也將近 19 年了，以長時間的穩定成長來看，0052 是一個非常優越的投資標的。
第二名的話為大家應該比較熟悉的 006208 ，006208在 2012 年成立，目前股價為 114.5元。最近因為 0050 分割和降管理費的原因，市值有一些下降。但是在五年的報酬率上006208的報酬率為 19.78%，年也有 25.19%，一年也還是正表現有 3.82%。這個部分也是非常優質的表現。我個人對於 006208的表現的評價為高於 0052。其主要的原因為其市值目前已經超過了 2400億。其長時的表現也都不錯，比較特別的是，在這五檔長青的ETF 中，006208 現金配息率是五個當中最少的。五年的平均配息只有 2.57%。當然市場上，有蠻多朋友，希望市值型ETF 不要配息。若是以這個角度來看的話，006208 這個低配息，或許也不能算是真正的缺點。
第三名則為00692 富邦公司治理，富邦公司潔理的五年報酬率為 18.88%。目前市值為 316億，算是一個中規中距，其配息與006208一致都是一年配兩次，也同樣在 7 月和11 月。這個部分，在表現上除了現金殖利率高一些之外，其餘都比 006208差一點點。這個麗分，讓00692 的角色，可能會比較尷尬一些。
第四名是大家熟悉的國民ETF0050 元大台灣 50 ，0050的市值為台股最高的有超過6500 億，雖然在五年報酬率、為第四名，但是在配股上有 3.19%，整體有超過 22 年的穩定成長，歷經多次金融風暴都屹立不搖，這也讓它成為台股最重要的支柱之一。
最後一個，我列入了一個比較特別的00690，兆豐藍籌 30。00690 的市值僅有 27.94億。當然對於00690 而言，我並不推薦。但是它有一個比較特別的一點，因為它的成立時間，也有 8 年了。但是市值一直上不起來。最近五年的現金殖利率有 6.48%。是這五個中間最高的，但是也因為這樣，其實它的報酬率為最低，但是特別的是 在近一年之內它的報酬率為這五個當中最高的，有到超過 4 %。這也是破例。我將它列入來，或許在日後，可以觀察一下。
市值過低的ETF應該減少買入
但說實在，市值過低的ETF 也是應該要減少買進。並不是有台積電，你的股價就可以長時地成長。這裡我列出幾檔成立時間都超過 5 年的擁有台積電的ETF，下圖的五個ETF，從數據上來看像是0053 的元大電子，其五年和三年的報酬率都不錯。像是00728 的五年的現金殖利率都還有 5.08% 的高配息。
但是重點為長則成立了超過 18 年，短的有五年，這樣ETF 的市值都還在 20 億元台幣之下，這個流通性不佳，可能是投資人在投資前要小心思考的。
新一代的市值型ETF
這裡我們同樣也列出四個新一代的 ETF, 這裡我將成立不到 5 年的類市值型ETF，歸類到新一代的ETF，這些ETF 也都有台積電的占比，但是這裡的占比就會符合後來金管會的規定，也因此台積電的占比大多落在 30 % ，左右。 這裡，首先我們來看成立最久的00881。00881為 2020 年 12 月成立的，現在約 4 年半，也因為成立比較久的關係，其在 3 年的報酬率高達了 29.65%。
目前的市值也將近 600 億。算是一個蠻穩固的新一代的市值型ETF，而 00881與之前的傳統型ETF相比，其提出了更有誘惑力的現金配息，在最近完整年度 2024 年00881 配出了幾乎是「高股息ETF」水準的8.36%的超高配息。其在四年之內的平均的配息，也有高得驚人的5.17%。若是你想要追逐大盤，但是同時也有高股息的配息需求的話，00881應該會是蠻合適您的標的。
接下來就是我們之前常說的 00922 和 00923 了，00922 目前的市值為 341 億，但是00923 在這一波已經遠遠地落後，同時期的00922 了，市值僅有 191 億。其實最大的分水嶺應該是前三次的配息，雖然我們常說，股價才重要。
但是00922 的前三次配息為 0.57、0.38 和 1.0 元。00923 的前三次為 0.56、0.23和0.923。這三次的差別讓原本成份股，幾乎沒有差別的00922 和 00923 在市值上拉開了重大的差距。現在可能若是要再投資的投資人，和我們前段說的一樣，既然兩者在報酬率上相差不大，那還是買市值比較大的 00922 。這樣的差距，可能會在日後越拉越大。
在這個成立不到五年的新的市值型ETF, 也因為跨過了去年的歷史新高年，00922、00923 和00891 的近一年的報酬率都是負的。其中以00923 -8.25% 為最高。成立最久的 00881 也是剛剛勉強在一年的報酬率為持平的小漲。
在這五年之內的新型的市值型ETF 就和剛剛的第一代有一些差別了，其現金的殖利率都不是之前的 2 %、3%，這裡最低的是00891 的 4.95%，最高的則為00881的 8.36%。雖然在日後能否配出這麼高，還不一定。但是目前的 30 % 的台積電和 超過 4 % 的高配息。
滿足了投資人，想要和市場成長，和現金流的雙重需求。
不滿 100 億的新型市值型ETF
剛剛在說第一代的時候，我們有介紹一下不滿100 億的ETF，在這兩年ETF 盛行。我也整理了不滿 100 億的新型ETF。在這裡最新的有009803、009804 。他們都是在 2025 年 3 月成立的。目前也沒有任何的配息資料，其台積電的占比也都是在 30 % 附近。我們可能過一段時間，再來看一下009802、009803和009804的比較 。
另外這 8 個低於 100 億台幣的新的市值型ETF，表現的比較好的有 00894 ，其成立的時間比較早，於 2021 年，目前完整的三年的報酬率有高達了 31.45%。另外00904 新光台灣半導體 30 的三年的報酬率也有 25.5%。第三名則為之前我們頻道的觀眾也有推薦過的 00905 ，在三年的報酬率也有 24.01%。在這裡，在近一年的熊市中 00894和00905 的近一年的報酬還是正報酬。我認為這兩檔在未來，還蠻質得期待的。
在這裡同樣有新的市值型ETF 的特點，就是他們的配息率都非常的高。這裡最誇張的是00894 去年配出了 11.1 %，00905 也配出了 6.34，就是00904 也有配出了 4.51%。其它的因為時間過少，我們這裡也不贅敘。但是整體而言，新的市值型ETF 就是一個有台積電，但是介於市值型ETF 和 高股息ETF的混合體。
用季配市值型ETF組月月配
剛剛我們有提到，現在新的市值型，有點像是市值型ETF 和 高股息ETF的 hybrid。也因此，我們可以用這些五年之內的新的市值型ETF來搭配成為自己的月月配的市值型ETF。
當然，我目前是沒有這樣做過，我目前的想法是若是你真的很想要純市值型ETF 的時候。因為009803 還沒有配息過，還不知道其配息能力如何。以下大概是唯有可以用季配的市值型ETF組成月月配的組合。若是不要這麼極端的話，或許在初期，你可以把 3、6、9、12 月換成 00919 來搭配。這樣的持股的穩定性可能會更好。或是，你僅僅留下 00905，然後以00905、00919 和 00878來作兩個高股息和一個市值型 ETF 季配的組合。
當然，這也不是必然的一定要組月月配，我相信月月配的好處，只是可以讓投資朋友們可以在某檔除息完，有紀律地買進。你也可以單純買入0050、006208、0052 或是新的00922。誠如我之前說的，若是你的搭配中，缺乏有台積電的標的的話，不管怎麼樣，都應該補一個。
現金流與資產成長
若有長期看我們頻道的朋友都知道，基本上，在投資上，我的投資方法並不是一個「非黑即白」的。我不像某些大神，會鼓吹一定只能存市值型ETF ，其它都會讓你睡公園。更多時候，每個人都是辛苦地在過生活，只要過生活，都會需要現金流的支持。
我想說的是，投資並沒有對錯，我們每個人也不用向誰負責你『私人』的投資。今天就算我建議你可能要有一些市值型的標的。若是你現在一個都沒有，我覺得也沒有任何問題。重點是，我們每個人要為自己的投資感到『舒服』就好了。
高股息可以提供給我們生活所需的現金流，而市值型，或是我們開頭說的，有台積電的台股ETF可以加速我們的資產成長，這些都是會讓我們生活過得更好的一種方式。因為生活都是我們每一個自己在過的，我希望每個人都可以用自己的方式來調整。
我也希望有在看影片的朋友們，也可以留言和我們分享，您怎麼調配現金流和資產成長的平衡。我相信這些資訊都可以大大地幫助到現在正在觀看影片的朋友們。
好了，以上就是我今天所有的內容，如果喜歡我的影片，也歡迎您幫我訂閱按讚和分享，我們下次再見嘍，BYEBYE。
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