投資台積電和投資 ETF 是台灣投資人常見的兩種策略，兩者各有優劣。單押台積電的支持者認為，台積電憑藉全球領先的製程技術建立了堅固的護城河，3 奈米、2 奈米製程遙遙領先競爭對手。蘋果、輝達、AMD 等科技巨頭都需依賴台積電代工，顯示其不可替代的地位。
從技術面看，台積電股價長期趨勢向上，每次回檔都是進場良機。籌碼面上，外資持股比例高達 78%，甚至連巴菲特都曾入手台積電，顯示市場的信心。
在趨勢面上，AI 浪潮、5G 建設、電動車發展等科技前沿都離不開先進晶片，台積電作為晶片製造龍頭，無論哪個領域起飛都能受益。單押台積電的最大好處是收益最大化，不會因分散投資而稀釋潛在收益。過去 7 年，台積電股價從 230 元漲到 1,140 元，漲幅接近400%，遠超大多數ETF的表現。ETF 投資的支持者則強調風險控制的重要性，即使是台積電這樣的強勢公司也存在風險，2022 年台積電曾從 688 元跌至 448.5 元，跌幅約 34.8%。投資台積電權重高的 ETF，如 0050 或 00881，除了能分享台積電成長，還能透過其他成分股分散風險。
技術面上，ETF 波動性明顯小於個股，台積電可能一天漲跌 3-5%，但是 ETF 通常只有 1-2%，更適合風險承受能力較低的投資人。
ETF 還有專業經理人調整持股比例的優勢，當台積電權重過高時會自動調降，過低時增加，實現動態平衡。雖然 ETF 收取 0.15% 至 0.8% 不等的管理費，但這是專業服務的代價，包括研究、調整持股、處理股息再投資等。對許多投資人而言，ETF 的股息再投資機制更方便，能避免因情緒因素做出錯誤決定。
AI 確實是當前熱門趨勢，但科技發展瞬息萬變，ETF 能讓投資人同時布局聯發科、日月光、矽力-KY 等半導體產業鏈公司，不必押注單一企業。投資大師彼得林區曾說：「不要把所有雞蛋放在同一個籃子裡」，ETF 正是這一理念的實踐。
單押台積電的投資者認為，過度分散就是平庸，當機會來臨時需要勇氣和決心。索羅斯說過：「如果你沒有做好承受痛苦的準備，那就離開吧，別指望成為常勝將軍。」真正的投資者應在最有把握的地方下重注。
而 ETF 支持者則強調，投資需要理性和紀律。2000 年網路泡沫、2008 年金融海嘯、2022年通膨升息，每次危機都證明沒有永遠上漲的股票，只有合理的投資策略。ETF 不是膽小的選擇，而是智慧的選擇，讓投資人在享受成長的同時分散風險。投資的最高境界不是賺最多錢，而是在風險可控的前提下獲得合理報酬。
兩種策略各有優劣，關鍵在於投資人的風險承受能力、投資期限和個人偏好。無論選擇哪種策略，最重要的是有清晰的投資邏輯並堅持執行。投資路上沒有標準答案，只有適合自己的答案。
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