包子企業-贏在起跑點:大小包子的紅包袋計畫(2020年更新)

記得小時後領到的過年紅包嗎?

當年在爸媽一句『幫你存下來』的強力建議下，這筆錢又再次回到父母的手中，有些父母可能會直接拿來貼補家用，有些父母則老實的幫小孩開個銀行帳戶，並且設定成定期存款，作為將來小孩的教育基金。而在我們家呢？

當2010年包子企業開始執行 養老500(養老500計畫-源由) 後，這筆紅包錢也就順理成章的加入養老500的投資計畫中，當初規劃是以每年投資的績效來分配給大小包子的紅包袋計畫，轉眼間已經進入第N個年度了，身為大小包子紅包袋計畫的投資經理人，有責任要將這筆錢的明細交代清楚，於是整理出到目前為止的投資結果:

大包子的紅包袋是在3歲時加入： 2014年初，本金合計 13萬400元，推算市值為 15萬4408元。 2015年初，本金合計 13萬8600元，推算市值為 17萬3490元。 2016年初，本金合計 14萬8000元，推算市值為 19萬2300元。(2016/3/23更新) 2017年初，本金合計 15萬6200元，推算市值為 21萬3038元。(2017/2/2更新) 2018年初，本金合計 16萬6300元，推算市值為 23萬4920元。(2018/2/23更新) 2019年初，本金合計 17萬6700元，推算市值為 25萬9415元。(2019/2/11更新) 2020年初，本金合計 18萬8900元，推算市值為 28萬7580元。(2020/2/10更新)

小包子的紅包袋從出生就開始加入： 2014年初，本金合計9萬7700元，推算市值為 11萬3722元。 2015年初，本金合計10萬9900元，推算市值為 13萬3200元。 2016年初，本金合計 12萬1300元，推算市值為 15萬2592元。(2016/3/23更新) 2017年初，本金合計 12萬9500元，推算市值為 17萬948元。(2017/2/2更新) 2018年初，本金合計 14萬600元，推算市值為 19萬1364元。(2018/2/23更新) 2019年初，本金合計 15萬2000元，推算市值為 21萬4246元。(2019/2/11更新) 2020年初，本金合計 16萬4600元，推算市值為 23萬9701元。(2020/2/10更新)

在這之後我更大膽的延伸了包子們的紅包袋計劃： 希望在大小包子開始工作之後，將此計畫交付給他們自行管理，並囑咐他每月最少要提撥1萬元，之後隨著工作收入增加，每隔幾年就要增加提撥的金額。

當一切都依照劇本進行時，大小包子們應該可以在屆入50歲之際，就有機會輕鬆達成所得替代率80%了，到時候就可以提前規劃想要的退休生活。比起他老爸34歲才開始準備退休金計劃，如果想在同樣的年齡退休，每月至少要提撥25,000元以上才有機會達成，相較之下....這才是贏在起跑點上！

為了方便計算，不管包子們的投資是虧是賺，我都以包子企業的資產配置作為擔保，提供每年6%的報酬率，所他們的錢就像放定存，不會虧損的。

2011年~2015年期間：以每年養老500的實際殖利率作為該年的報酬率，(因為沒有留存實際的年化報酬率資料，只保留年底時統計的全年度股息/投資部分市值，約略的殖利率 )，2016年之後配合包子企業的被動式投資計畫，由包子企業的資產配置做為擔保，固定提供每年6%的年化報酬率。關於6%的年化酬率這點，有個簡單的做法，只要把他們的資金投入到指數化投資工具，並且長期持有，所獲得市場報酬就足以達成,我的保證金根本不用擔心...

在2016年初切換到被動式投資後，該年度大盤報酬達15%以上，而採用0050為標的投資組合，則達到19%以上！

已經足夠包子企業擔保未來2年的報酬了，從2010年開始直到2015年底，大約五年的時間。包子企業所採用的投資方式，是以持有大量個股零股方式來投資。企圖透過各種選股手段，分別在各產業中選股。希望在景氣輪動之際，也能獲取一個穩定的年化報酬率，不追突出的個股表現，只求投資組合產生一個穩定報酬。

2014年因緣際會接觸到了被動式投資的相關資訊，在零股投資屆滿五年之際，包子企業開始使用過去幾年的交易紀錄進行分析，寫下了幾篇分析文章：

養老500 零股:亂買股票的分析文 養老500 零股-帳面獲利=零!

在統計分析軟體的輔助之下，算出還原除權息的年化報酬率！包子企業過去五年，有一個勉強打敗大盤的年化報酬率，超出了紅包袋計畫的6%目標，包子們的紅包袋計畫也算有個交代。

然而再細想，如果要保持這樣的成績是否要花費大量的時間？然後繼續在選股與換股之間輪迴？就這樣持續十年？繼續一樣的選股？那退休之際呢？

還是你其實是閉上眼睛，期待你的股票幾十年後不變？不要迷失在當下的被動現金流或是殖利率，如同共同基金的廣告：股票配息的來源也有可能是你的本金！不要忘記股票的長期報酬(我的股票投資看法 )在哪?

於是在2016年初包子企業開始進行資產轉換，陸續把個股轉換到被動式指數化的投資工具。一個簡單的念頭：

如果用更簡單的方式就可以達成目標，為何要捨近求遠呢(熱愛投資的生命嗎？)，如此包子們的紅包袋計劃，也能更加穩健的發展下去，何樂而不為呢？

這樣的投資紀錄進行7年多了，在2018年假之後已經將小孩的紅包錢換成美金，準備在下一季進行下單。

過去也曾幫小孩開立過投資帳戶，並且打算將這些錢獨立出來投資，考慮到複委託或海外券商的手續費與投資組合管理問題，最簡單的方法就是合併到我的投資帳戶管理，每年都保證給與6%的資產成長，方便又好算。

相信20年後擔保這樣的報酬率，我要吃虧也很難，小孩的紅包袋計畫也將作為他們未來的理財課程範例與成年贈禮，在他們成年開立複委託帳戶後，再來研究用現股或等值現金贈與即可。

這樣就不用屈就於國內有限的投資標的，而我只要管理好一套完整的資產配置即可，就可以應付自己的退休金，小孩的成年禮金了。

正如同這段話想表示，我們的計劃雖然不完美，但是當你還在猶豫或是抱怨時，我們已經上路，而且轉眼已經過了好多年，此計劃正演示著何謂：Time is money 。

一個簡單的紅包袋投資計劃，投資金額雖然不多，透過參與我的投資組合，紅包袋計劃正穩健的成長中，或許你會想到：這樣評估投資績效有失公平，都只是推算而已，我想跟你說：即使只使用一檔0050 ETF來回測，也能達到類似的結果。

最後我想跟你說： 無論你構思的投資組合與計劃是如何完美，最終的投資表現還是決定在你的執行上。

兩人合計25200元，已完成換匯，預計下次定期定額時加碼~