前面講了一些文言文專有的詞彙,接下來我們還是用簡單的講述來比較主動型基金與被動型基金的差異:
主動型基金:經由基金管理者,找出適合的標的物,如股票,債劵,房地產等等,單一或組合成一個基金
被動型基金:經由ETF發行公司,針對如S&P500裡面包含的公司,按比例分配投資然後組成基金
主動型基金:
手續費:0-3%
管理費:0.03-2%
保管費:0.1-0.2%
被動型基金:
管理費:0.03%-1%(已經內扣在股價上)
主動型基金:每月到每/年提供投資報告,但無法得知詳細內容,基本上如果沒有財經底子的人是沒辦法看懂
被動型基金:基本上是每年調整一次投資的比例,並詳細公開在相關的網站上
主動型基金:因為經濟有景氣循環及熱門題材,所以主動型基金經理人,就必須隨著市場改變作調整,這樣才能贏過大盤指數(如S&P500指數),才能有獲利
被動型基金:被動型基金只追蹤大盤指數(不需要贏過大盤),所以說不需要預測市場方向或挑選個別投資,因此投資者不必擔心基金經理的投資決策
主動型基金:一般我們看到的主動型基金報酬率是指配息或是淨值的報酬率,如果把配息及基金淨值一起合併算報酬率有可能會是負的報酬,所以這一點要小心.
被動型基金:被動型基金報酬率是指股票淨值+配息合併一起算,如果是負報酬馬上就可以看出來.
以上是我OGSun簡單的個人見解,未來我也會用詳細而又淺顯易懂的方式來跟大家講解,也請期待.