00:30:黃仁勳加持機器人 主持人提到機器人產業之前一直有北京全球機器人展覽和機器人奧運會等題材，照理說早就該漲，但直到黃仁勳宣布 NVIDIA 有機器人大腦黑科技後，才引爆熱潮。這個消息在週末發布後，當天機器人概念股立即補漲，有超過 10 檔股票漲停板。
01:00:鮑爾談話內容與市場反應 嘉賓漢偉哥認為，美股上週五的表現是等幅反應，道瓊指數創新高，而納斯達克、標普、費半則從高檔回跌後反彈，整體結構相對健康。由於聯準會可能進入降息循環，利率下跌將推升高本益比、成長性好的公司。鮑爾的完整講稿在禮拜五晚上 10 點洩露，其中提到政策路徑將會轉變，因為就業市場下滑情況比預期更嚴重。鮑爾的政策重心已從通膨轉向就業市場穩定，大幅拉高了降息預期，透露 9 月、11 月、12 月都可能有各降一碼的機會。此外，鮑爾將關稅導致的物價上漲視為「一次性」的影響，而非持續性通膨，這被解讀為非常鴿派，與他過去的態度有明顯轉變。
03:00:關稅影響與外資動向 儘管 Walmart 和 Target 等零售商表示關稅成本難以壓抑，將調升產品價格，鮑爾仍將其視為「一次性」事件。市場似乎不顧鮑爾對就業市場疲弱的擔憂，僅專注於降息路徑確立的利多。當天台股出現「報復性反彈」，外資期貨空單連續減碼，顯示其似乎做對了方向，但現貨仍是轉賣，搭配台幣貶值，意味著外資資金可能沒有意願留在台灣。
04:00:台積電與Intel 台積電近期表現強勁，扛起了許多市場壓力。美國政府迅速宣布入主 Intel 10% 的股份。關於台積電獲得 66 億美元補助的傳聞，台積電和美國政府都已表示「沒這回事」，此事件應已告一段落.
04:30:黃仁勳突訪台灣與機器人黑科技 黃仁勳意外訪台，最初市場反應不明，直到週末他發表了關於機器人「大腦黑科技」的言論，強調其在機器人中的重要角色，才引爆機器人股。本週輝達財報公布，有望進一步延續機器人概念股的波段上漲。
05:00:機器人產業發展趨勢 機器人族群當天表現良好，並有望續航，尤其NVIDIA 今晚將發表新品，市場將關注其機器人大腦進展。盤面上最整齊的板塊是機器人視覺相關概念股，因 NVIDIA 平台著重模型訓練、視覺串接和感測器連接，讓機器人更聰明。NVIDIA 執行長黃仁勳的努力（到處飛、推新品、會見白宮官員）顯示他對 AI 業務的全力推動，預示著 AI 和機器人領域將有豐厚回報。NVIDIA 新產品的推出預計將加速人形機器人的發展進程。關注與機器人視覺、協作相關的公司，如索羅門、佳能、羅昇。儘管台灣工具機產業面臨關稅和匯率壓力，但轉型較慢的中小企業受衝擊大，而具備專利技術或多角化經營的大廠如上銀，受影響較小。宇隆 (2233) 雖然上半年財報不佳，但因切入人形機器人並申請自有品牌生產，加上 GB300 認證，成為雙題材的漲停股。機器人大腦的發展可能加速工具機零組件訂單的拉貨動能，如特斯拉預計年底生產 5000 台。
07:40:軍工概念股強勢與無人機/船 軍工股表現強勁，雷虎再度漲停，有些公司同時涉及機器人和無人機。軍工股的主要題材是明年國防預算大幅提升至 9450 億台幣。由於台灣軍工股本普遍不大，訂單一旦流出，EPS 有巨大的想像空間。目前雖仍處於題材和「做夢」階段，訂單尚未招標，EPS 需待明年才能落實。無人機相關股票如中光電、雷虎等已漲多，題材並擴散至無人船，龍德造船是上市公司的代表。雷虎被視為軍工股的指標，其走勢將帶動其他相關股票，但由於其剛從處置期出來，獲利尚未跟上，容易再次被處置。
09:00:新藥與生技股動向 新藥族群（如康霈、順藥）表現強勢，這與中國大陸創新藥的走強有關。需關注康霈，因為它被 MSCI 新增為成分股，明天的走勢將非常關鍵。康霈的股價（若換算成 10 元面額）將近 4000 元，儘管公司虧損，但因特定籌碼鎖定而表現強勁，對台灣生技股產生強勁的比價效應。
09:40:矽光子 (CPO) 族群 矽光子族群當天表現整齊，上漲走高。本週有兩個關鍵觀察點：一是輝達財報中對於矽光子在下一代 GB300 和 Rubin 中的採用率及出貨進度的闡述；二是本週五美光的財報，美光是矽光子重要大廠，其展望將影響該板塊。光聖漲停板帶動了上詮、波若威、華星光，甚至聯鈞也拉高到漲停板。矽光子被視為 AI 次族群中能見度較高的，預期明年將看到營收貢獻。此族群在台灣享有台積電和輝達的雙重加持，因其屬於共同先進封裝和下一代光前傳輸技術。
10:20:AI 眼鏡與光學鏡頭 AI 眼鏡族群因宏達電 (HTC) 可能在隔天被處置而呈現開高走低的局面，宏達電銷量將於 9 月 1 日公布，在處置期間操作將面臨挑戰，因此該族群可能進入休息整理。即使被處置交易，投信仍在買進。許多鏡頭股與機器人視覺和 AI 眼鏡重疊，如先進光、揚明光、亞光、玉晶光等都有發動。若光學鏡頭族群整體轉強（如大立光、玉晶光等蘋果題材股，或佳能、華星光、亞光等機器人視覺/消費性鏡頭股），將對 AI 眼鏡題材有加分效果。
12:20:馬斯克與機器人/特斯拉概念股 除黃仁勳外，馬斯克也是機器人領域的關注焦點。馬斯克宣布成立新的 AI 軟體公司 Macro Hard (巨硬)，旨在挑戰微軟，並認為機器人是 AI 的終極形態。特斯拉供應鏈股價有望受聯準會降息刺激電動車銷量而回升，如上銀、和大等低位階的特斯拉/機器人概念股值得關注。中國機器人輕量化 (PEK) 的趨勢，也可能讓台灣的塑鋼原料供應商如上緯投控受惠。上緯投控已與自源機器人簽訂合作意向書，將在台灣設立人形機器人產線，並銷售關鍵零組件及開發自有品牌人形機器人。
13:40:PCB 載板族群動態 PCB 族群依然強勢，金居再度漲停，被視為「空頭題材」的代表。金居作為指標股，其走勢帶動了富喬、尖點等相關個股。PCB 族群已上漲三四個月，操作難度較高，許多股票已被處置，導致族群整齊度不高。投資策略建議：長期持有者可鎖定已出貨給 AI 伺服器的台光電、台燿、金居等；其他則以技術面和籌碼面操作。臻鼎 KY 受惠於 AI 眼鏡題材，且鴻海集團的加持使其成為載板龍頭。
15:00:鴻海集團與「老 AI」概念股 鴻海集團表現「爆炸強」，旗下東元、廣宇、訊芯 KY、臻鼎 KY 等股價強勁。鴻海集團具備蘋果與 AI 伺服器雙重題材，加上傳聞輝達可能與富士康合作機器人，使其成為最具題材且熱絡的集團股。蘋果在消費性電子中融入 AI 題材，以及鴻海半年報毛利率超越第一季和第二季，都為集團帶來加持。傳統 AI 概念股如廣達、緯創等，可能因輝達財報預期 GB200 出貨上調及 GB300 進度提前而轉強。需關注本週戴爾財報的毛利率表現，若其毛利率下滑，老 AI 股可能僅為落後補漲，難與鴻海集團產生正向比價效應。廣達股價相較鴻海便宜，且不會缺席 AI 發展，若董娘買股，是正面訊號 。
16:40:總結與風險提示 目前市場的樂觀氛圍是基於景氣尚未大壞，以及鮑爾鬆口降息路徑 。然而，若總體經濟數據持續不佳，這場「派對」可能嘎然而止，並導致較大的修正 。
