核心衛星投資策略的優缺點及適用情況

更新於 發佈於 閱讀時間約 1 分鐘
  • 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為創作者個人分享行為。
  • 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。
  • 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。
  • 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立思考的能力、判斷、行動,成就最適合您的投資理財模式。

前言

最近看了又上老師的影片,發現他提到了一個叫做「衛星配置」的策略。經過查詢後,才了解到這種配置方式的詳細內容。


核心衛星投資策略的概念

核心衛星投資策略將投資組合分為核心資產和衛星資產。核心資產占比較高,衛星資產占比較低,結合了被動和主動投資的優點。

raw-image


核心資產的特性

  • 波動較小,風險較低:適合長期投資,例如追蹤大盤指數的ETF和債券ETF等。
  • 穩定性:主要目的是穩定的回報,適合作為投資組合的基礎。


衛星資產的特性

  • 波動較大,風險較高:偏向主動選股,目的是創造超額報酬,包括風險較高的個股或主動型基金等。
  • 積極性:用來增強投資組合的潛在回報。


核心衛星投資策略的優點

降低成本和風險:相對於完全主動投資,這種策略的成本和風險較低。

潛在超額報酬:有可能超出市場平均回報。

靈活性:可以根據個人需求進行資產配置。


核心衛星投資策略的缺點

需要時間和精力:主動選股需要花費時間和精力。

結果不確定:未必能超越指數的回報。

風險較高:比完全被動投資的風險高,不適合投資新手。


如何使用核心衛星資產配置

每個人的配置比例應根據自身情況進行調整,但核心資產比例通常占一半以上。衛星資產的比例取決於個人對主動投資的信心。


我目前的情境不太像是衛星配置,但學到了一個新策略,或許以後會應用。不過,我還是建議保持一定比例的被動投資,以降低風險。


又上老師的核心衛星策略比例參考如下:

  • 根據個人風險承受能力,衛星資產比例通常在20%之內,其餘80%為核心配置。
  • 經過兩三年可以穩定取得超額報酬,再考慮加重配置。



參考資料:

Mr.Market市場先生 核心衛星投資策略是什麼?如何配置?有什麼優點、缺點?

又上財經學院 超額報酬,可以關注的兩件事

Vanguard The power of the core-satellite investing strategy

avatar-img
18會員
42內容數
分享 資產配置/指數投資/因子投資/退休規劃 等等心得...
留言0
查看全部
avatar-img
發表第一個留言支持創作者!
布萊茲的投資筆記 的其他內容
這篇文章介紹了VTI和VT這兩個投資工具,並提供了關於股票和債券ETF配比的建議。文章中提供了對於長期投資和再平衡的觀點,對於想要穩健獲利的讀者來說會有很大的幫助。
在我的主動投資旅程中失敗後,我找到了一個穩健回報的被動指數投資策略。這個策略的核心是多元化,分配資金到全球不同的市值型ETF資產中,並使用試算表和Google股票資料同步,定期年度調整資產配置再平衡。建議控制總體資金部位在20%以內,注重市場佔比、風險管理和長期回報。
這篇文章介紹了VTI和VT這兩個投資工具,並提供了關於股票和債券ETF配比的建議。文章中提供了對於長期投資和再平衡的觀點,對於想要穩健獲利的讀者來說會有很大的幫助。
在我的主動投資旅程中失敗後,我找到了一個穩健回報的被動指數投資策略。這個策略的核心是多元化,分配資金到全球不同的市值型ETF資產中,並使用試算表和Google股票資料同步,定期年度調整資產配置再平衡。建議控制總體資金部位在20%以內,注重市場佔比、風險管理和長期回報。
你可能也想看
Google News 追蹤
Thumbnail
現代社會跟以前不同了,人人都有一支手機,只要打開就可以獲得各種資訊。過去想要辦卡或是開戶就要跑一趟銀行,然而如今科技快速發展之下,金融App無聲無息地進到你生活中。但同樣的,每一家銀行都有自己的App時,我們又該如何選擇呢?(本文係由國泰世華銀行邀約) 今天我會用不同角度帶大家看這款國泰世華CUB
Thumbnail
嘿,大家新年快樂~ 新年大家都在做什麼呢? 跨年夜的我趕工製作某個外包設計案,在工作告一段落時趕上倒數。 然後和兩個小孩過了一個忙亂的元旦。在深夜時刻,看到朋友傳來的解籤網站,興致勃勃熬夜體驗了一下,覺得非常好玩,或許有人玩過了,但還是想寫上來分享紀錄一下~
Thumbnail
前言: 雖說現在的社群媒體,鼓吹快速致富、空手套白狼、無本致富,還是在此介紹資產配置的基本概念,畢竟老方法,總是有一定的效用。
Thumbnail
資產配置是根據投資者的風險承受能力、投資目標和市場情況,將投資資金分配到不同類型的資產上,以實現風險分散和收益最大化。資產配置還能適應市場變化,並有助於長期投資和獲得穩定增長的回報。
Thumbnail
資產配置和再平衡是投資管理中的重要工具,有助於投資者有效管理風險並實現長期財務目標。本文將詳細解釋資產配置和再平衡的原因、方法、好處和缺點,旨在幫助投資者更好地瞭解並選擇合適的投資策略。
Thumbnail
無論是股海資深航行家,還是投資新手,制定切合自身的選股策略都是奠定投資基礎的關鍵一環。本篇文章探討長線投資、短線投資以及混合投資策略的選股方式,強調根據風險偏好、資金實力及時間精力投入程度來權衡選擇最適合的策略。
Thumbnail
本文摘要 1. 資產配置的目標 2. 資產配置的原理 3. 資產類別 資產配置的目標:資產配置的重點不是追求報酬率,而是在風險與報酬率之間,追求個人安心與可接受的平衡(自身風險承受能力),犧牲少部分報酬來減少不確定性(減少資產淨值波動風險) 投資,只是理財的其中一部分。有開銷和支出,就一定要
Thumbnail
『先考慮風險 再來談收益』 『投資』怎麼做? 『資產配置』
Thumbnail
投資理財內容聲明 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為作者個人分享行為。 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。 希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立
Thumbnail
上一篇文章提到,資產配置對整體報酬率的影響超過 90%。在本篇文章中會詳細說明一種最基本、簡約的資產配置比例,以及為何要這麼配置的原因。
Thumbnail
本書揭示投資人常見的認知偏誤和誤區,包括追逐好績效、忽視風險、評估指標不當、錯誤解讀相關性等。作者建議審慎考量進場時點、運用適當指標綜合評估風險報酬、檢視持有標的間關聯性、定期再平衡投資組合等策略,並對資料期間和商品本質有透徹理解。投資人需有清晰認知、保持客觀理性,方能在市場中屹立不搖。
Thumbnail
產業研究_低軌衛星產業淺析 本文分四部分 (一) 低軌衛星產業簡介 (二) 低軌衛星產業成長預估 (三) 產業發展現狀 (四) 結語 本文作為產業研究,不涉及投資建議。
Thumbnail
現代社會跟以前不同了,人人都有一支手機,只要打開就可以獲得各種資訊。過去想要辦卡或是開戶就要跑一趟銀行,然而如今科技快速發展之下,金融App無聲無息地進到你生活中。但同樣的,每一家銀行都有自己的App時,我們又該如何選擇呢?(本文係由國泰世華銀行邀約) 今天我會用不同角度帶大家看這款國泰世華CUB
Thumbnail
嘿,大家新年快樂~ 新年大家都在做什麼呢? 跨年夜的我趕工製作某個外包設計案,在工作告一段落時趕上倒數。 然後和兩個小孩過了一個忙亂的元旦。在深夜時刻,看到朋友傳來的解籤網站,興致勃勃熬夜體驗了一下,覺得非常好玩,或許有人玩過了,但還是想寫上來分享紀錄一下~
Thumbnail
前言: 雖說現在的社群媒體,鼓吹快速致富、空手套白狼、無本致富,還是在此介紹資產配置的基本概念,畢竟老方法,總是有一定的效用。
Thumbnail
資產配置是根據投資者的風險承受能力、投資目標和市場情況,將投資資金分配到不同類型的資產上,以實現風險分散和收益最大化。資產配置還能適應市場變化,並有助於長期投資和獲得穩定增長的回報。
Thumbnail
資產配置和再平衡是投資管理中的重要工具,有助於投資者有效管理風險並實現長期財務目標。本文將詳細解釋資產配置和再平衡的原因、方法、好處和缺點,旨在幫助投資者更好地瞭解並選擇合適的投資策略。
Thumbnail
無論是股海資深航行家,還是投資新手,制定切合自身的選股策略都是奠定投資基礎的關鍵一環。本篇文章探討長線投資、短線投資以及混合投資策略的選股方式,強調根據風險偏好、資金實力及時間精力投入程度來權衡選擇最適合的策略。
Thumbnail
本文摘要 1. 資產配置的目標 2. 資產配置的原理 3. 資產類別 資產配置的目標:資產配置的重點不是追求報酬率,而是在風險與報酬率之間,追求個人安心與可接受的平衡(自身風險承受能力),犧牲少部分報酬來減少不確定性(減少資產淨值波動風險) 投資,只是理財的其中一部分。有開銷和支出,就一定要
Thumbnail
『先考慮風險 再來談收益』 『投資』怎麼做? 『資產配置』
Thumbnail
投資理財內容聲明 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為作者個人分享行為。 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。 希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立
Thumbnail
上一篇文章提到,資產配置對整體報酬率的影響超過 90%。在本篇文章中會詳細說明一種最基本、簡約的資產配置比例,以及為何要這麼配置的原因。
Thumbnail
本書揭示投資人常見的認知偏誤和誤區,包括追逐好績效、忽視風險、評估指標不當、錯誤解讀相關性等。作者建議審慎考量進場時點、運用適當指標綜合評估風險報酬、檢視持有標的間關聯性、定期再平衡投資組合等策略,並對資料期間和商品本質有透徹理解。投資人需有清晰認知、保持客觀理性,方能在市場中屹立不搖。
Thumbnail
產業研究_低軌衛星產業淺析 本文分四部分 (一) 低軌衛星產業簡介 (二) 低軌衛星產業成長預估 (三) 產業發展現狀 (四) 結語 本文作為產業研究,不涉及投資建議。