1. 比較了安聯收益成長基金與模擬其投資策略的ETF組合的表現。
2. 安聯收益成長基金的投資策略包括三個資產類別 :
美國股市、高收益債 和 可轉債,各占三分之一。
3. 用三支ETF( VTI、HYG、CWB )模擬這個投資策略,
並與安聯基金的表現進行比較。
4. 比較結果:
- 2018-2021年間:ETF組合總報酬65.7%,安聯基金54.7%,落後11%。
- 2012-2021年間:ETF組合總報酬210.3%,安聯基金152.0%,落後58.3%。
5. 台灣投資人對這種差距缺乏認知,可能原因包括 :
- 不知道可以用低成本指數化工具達到類似效果
- 只看到基金的絕對報酬,未意識到與其他選擇的相對表現
6. 基金公司過度宣傳"穩定配息"的概念,認為這忽視了總報酬的重要性。
7. 建議投資人:
- 關注整體投資組合的總報酬,而非僅看配息率
- 理解自行管理投資組合和提取資金並非難事
- 不要盲目相信業者的廣告宣傳
- 仔細考慮高費用且表現落後的基金是否真的有益
8. 總體而言,質疑安聯收益成長基金的實際價值,
使用低成本ETF可能是更好的選擇。
探討 安聯收益成長基金 的投資價值，並對其過去幾年的表現進行了分析。
- 過去的分析：2018年，台灣販售的安聯收益成長基金版本費用較高，且基金績效落後於指數化投資。
- 投資策略：安聯收益成長基金的投資策略由三個資產類別組成：美國股市、高收益債和可轉債。
- 績效比較：比較安聯收益成長基金與三個指數化投資工具（VTI、HYG、CWB）的績效，發現基金的總報酬和年化報酬均落後於這些指數化投資工具。
- 投資者行為：台灣投資者對於基金的高費用和較低績效並不敏感，可能是因為他們不了解指數化投資工具的優勢，或是被基金的穩定配息宣傳所吸引。
- 廣告行銷：基金公司利用廣告行銷來吸引投資者，強調穩定現金流的重要性，但實際上這可能導致投資者的總報酬下降。
總結來說，安聯收益成長基金的高費用和較低績效使其不值得投資，
建議投資者應該更多地考慮低成本的指數化投資工具。
有空也可以到部落格看看 https://tslv.pixnet.net/blog 感謝您!!
