0050正2<00631L>投資法，相關槓桿型ETF哪一檔最優秀？
更新於 2023/03/07閱讀時間約 3 分鐘
投資理財內容聲明
- 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容，皆為創作者個人分享行為。
- 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料，僅供輔助說明之用，不代表創作者投資決策之推介及建議。
- 閱讀同時，請審慎思考自身條件及自我決策，並應有為決策負責之事前認知。
- 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份，養成獨立思考的能力、判斷、行動，成就最適合您的投資理財模式。
大家好，最近開始流行0050正2槓桿投資法，然而加權指數相關的槓桿型ETF商品有5檔，在下定決心「超長期」投資前，相信大家可能會煩惱，到底要買哪一檔最好，效益最佳？這邊我簡單整理如內文，先講懶人包結論，不建議購買國泰加權正2，並如果你比較想增持(看好)台積電，那就買元大0050正2，但如果並不想重壓台積電，那則可以買持股更為全面的富邦加權正2。
1.市面上加權相關的槓桿型ETF
目前市面上共5檔加權指數相關的槓桿型ETF(其中有1檔規模不足已下市)，筆者這邊整理詳下。另外談到要投資的長長久久，則須考慮交易量(流動性是否足夠，買入或賣出不容易滑價)以及下市危機，而依照台灣證期局規定「ETF最近30個營業日平均規模低於終止門檻(股票ETF終止門檻一般為1億元，債券ETF一般為2億元)就必須下市」。
目前國泰加權正2(00663L.TW)交易量過小，近期時常出現日交易量為個位數的情形，並規模又持續縮小，交易會有流動性風險及可能有下市危機，因此不建議大家購買；而群益加權正2(00685L.TW)，雖然規模成長中，但依舊太小僅1.6億，因此不反對但也不推薦大家購買。於是已下市了1檔、上述兩條件(下市風險、交易量)再刪除2檔，剩餘2檔為元大0050正2及富邦加權正2。
2.那剩餘的兩檔，哪檔較好？
元大0050正2追蹤0050指數、富邦加權正2追蹤加權指數，兩檔追蹤不同東西，並沒有好壞之分，原則上看你認為大型股(0050)或是全市場股票(加權指數)哪個未來會表現更好，或甚至更簡單，如果您想壓多一點台積電的話，那就買入元大0050正2，否則買入富邦加權正2即可，因為元大0050台積電占比將近47%，遠大於加權指數的27.5%。(詳下圖)
另外元大0050正2及富邦加權正2價格走勢如下，兩者績效無太大差異，有時0050正2贏(台積電大漲的時候)，有時則加權正2贏。
3.還是有選擇困難，那要選哪檔？
如果還是有選擇困難，那我會建議買入富邦加權正2，因為其總管理費0.86%較0050正2的總管理費1.27%更低廉，但大家需要注意這兩者管理費相差僅約0.41%，跟其商品波動-50%~70%相比，管理費的差別幾乎可以忽略了。
結論
目前市面上加權指數相關的槓桿型ETF有5檔，扣除掉已下市1檔、考量下市風險及交易量2檔，只剩下2檔為元大0050正2及富邦加權正2；其中這兩者選擇方式，看您是否想增加台積電的投資比例，若是則買元大0050正2，反之買富邦加權正2。若仍無特別想法，則建議買入富邦加權正2，因為其總管理費0.86%更為低廉。
--------------------------------------------------------------------------
喜歡我的文章歡迎追蹤點愛心給予鼓勵，這可以讓我知道文章是對大家有意義的，這也是我寫文章的動力。 粉絲專頁：https://www.facebook.com/Jerome5566，歡迎來訊息討論。
喜歡我的文章歡迎追蹤點愛心給予鼓勵，這可以讓我知道文章是對大家有意義的，這也是我寫文章的動力。 粉絲專頁：https://www.facebook.com/Jerome5566，歡迎來訊息討論。
此篇文章會顯示動態置底廣告
為什麼會看到廣告
157會員
31內容數
大家好，這邊會用三堂課，鉅細靡遺教會你如何運用XQ自動選股，讓你從此只需花10秒，就可篩選完上市櫃1800檔的股票，最後提供您我目前實際賺錢的策略之一「好股票周線圖金叉進場法」(上班族學投資的方法)，讓你從此能夠睡醒數錢。
留言0
查看全部
你可能也想看
Google News 追蹤
本文探討了複利效應的重要性，並藉由巴菲特的投資理念，說明如何選擇穩定產生正報酬的資產及長期持有的核心理念。透過定期定額的投資方式，不僅能減少情緒影響，還能持續參與全球股市的發展。此外，文中介紹了使用國泰 Cube App 的便利性及低手續費，幫助投資者簡化投資流程，達成長期穩定增長的財務目標。
槓桿型ETF是一種透過衍生性金融商品達到放大報酬倍數的交易型基金，通常提供2倍或3倍的指數報酬率，例如納斯達克100指數上漲1%，槓桿型ETF就會上漲3%。這篇文章就比較台灣兩個槓桿型ETF的報酬率跟資金規模，給想投資的朋友作為參考。
元大台灣50正2是一檔追蹤0050單日兩倍報酬的槓桿ETF產品。它並非持有實體股票,而是透過大量買入期貨頭寸(約200%曝險)來獲取2倍報酬效果。短期單日可複製0050的2倍波動,但長期表現由於複利效應而存在偏離。適合風險胃納較高、追求高收益的投資人作為投資組合一部分,必須控好持倉比重並密切監控。
本文比較了台積電和0050正2這兩個投資工具的特性和歷年報酬率，並提出了相應的投資建議。
前言：
由於正2雜談已經慢慢發展成獨立的系列文
因此建立專區放置正2雜談系列文章
在搬動整理舊文的時候，
如果有一些新的東西，
也會一併更新上去。
以下正文：
這個標題，
在我的每日研究及紀錄裡，
是老生常談了，
在這個社團也看到很多高手，
及對槓桿etf有研究的人
前言：
由於正2雜談已經慢慢發展成獨立的系列文
因此建立專區放置正2雜談系列文章
在搬動整理舊文的時候，
如果有一些新的東西，
也會一併更新上去。
以下正文：
目前正2是長期持有，
有下跌或上漲也不亂動作，
原因之前有寫過，
「短線交易如何勝過長期持有？」
前幾天正2有
首先，釋疑：
個人在11月30日的文章就有提醒過這件事：
為何台泥被0056刪除，但在12月16日的最後一盤反而拉高？
1.12月16日的最後一盤，除了0050、0056的調整影響以外，還有琳瑯滿目、莫名其妙的一堆其他指數調整。
這一兩年，個人在網路上警示最多次的個股，就是台積電。
從去年（2021年）個人就認為，能傷害善良、保守一般散戶最重的，應該就是台積電了，因為沒有戒心，然後有台灣人的驕傲在作祟，以至於認不清或不願認清事實，導致傷害越來越重。
最近在「淺談保險觀念」粉專看到幾篇關於0050正2槓桿投資法的文章，這個主題引起了我的興趣，於是花了一些時間閱讀了幾篇粉專裡的部落格文章，發覺這是一個值得研究的議題。
對於持有期貨的ETF，我們第一個直覺印象就是淨值會有時間價值的內扣成本，第二個是交易成本會很高，ETF的內扣成本至少1.5%以上。
1月21日是0050今年的第一次除息日。沒想到居然碰上台股重挫，0050也從除息參考價145.9元，直接殺到142.65元作收，跌了3.25元，跌幅是2.2%，呈現嚴重貼息的情形。有個新聞網因此下了個標題：「35萬股民搥心肝」你就是其中一個會搥心肝的股民嗎？而且也很焦慮嗎？
今天才突然想到0050 的收益通知信，趕緊打開來看，原來明天要發配股息了，
雖然我希望可以選擇讓股息直接再投入的，只要認真地計算一下，就會曉得，
對於長期投資的投資者來說，股息直接再投入續滾效益是更好的，省去再買回的交易手續費，還有可能產生的心理因素影響。
看著通知信件寫著:
0050今年202
本文探討了複利效應的重要性，並藉由巴菲特的投資理念，說明如何選擇穩定產生正報酬的資產及長期持有的核心理念。透過定期定額的投資方式，不僅能減少情緒影響，還能持續參與全球股市的發展。此外，文中介紹了使用國泰 Cube App 的便利性及低手續費，幫助投資者簡化投資流程，達成長期穩定增長的財務目標。
槓桿型ETF是一種透過衍生性金融商品達到放大報酬倍數的交易型基金，通常提供2倍或3倍的指數報酬率，例如納斯達克100指數上漲1%，槓桿型ETF就會上漲3%。這篇文章就比較台灣兩個槓桿型ETF的報酬率跟資金規模，給想投資的朋友作為參考。
元大台灣50正2是一檔追蹤0050單日兩倍報酬的槓桿ETF產品。它並非持有實體股票,而是透過大量買入期貨頭寸(約200%曝險)來獲取2倍報酬效果。短期單日可複製0050的2倍波動,但長期表現由於複利效應而存在偏離。適合風險胃納較高、追求高收益的投資人作為投資組合一部分,必須控好持倉比重並密切監控。
本文比較了台積電和0050正2這兩個投資工具的特性和歷年報酬率，並提出了相應的投資建議。
前言：
由於正2雜談已經慢慢發展成獨立的系列文
因此建立專區放置正2雜談系列文章
在搬動整理舊文的時候，
如果有一些新的東西，
也會一併更新上去。
以下正文：
這個標題，
在我的每日研究及紀錄裡，
是老生常談了，
在這個社團也看到很多高手，
及對槓桿etf有研究的人
前言：
由於正2雜談已經慢慢發展成獨立的系列文
因此建立專區放置正2雜談系列文章
在搬動整理舊文的時候，
如果有一些新的東西，
也會一併更新上去。
以下正文：
目前正2是長期持有，
有下跌或上漲也不亂動作，
原因之前有寫過，
「短線交易如何勝過長期持有？」
前幾天正2有
首先，釋疑：
個人在11月30日的文章就有提醒過這件事：
為何台泥被0056刪除，但在12月16日的最後一盤反而拉高？
1.12月16日的最後一盤，除了0050、0056的調整影響以外，還有琳瑯滿目、莫名其妙的一堆其他指數調整。
這一兩年，個人在網路上警示最多次的個股，就是台積電。
從去年（2021年）個人就認為，能傷害善良、保守一般散戶最重的，應該就是台積電了，因為沒有戒心，然後有台灣人的驕傲在作祟，以至於認不清或不願認清事實，導致傷害越來越重。
最近在「淺談保險觀念」粉專看到幾篇關於0050正2槓桿投資法的文章，這個主題引起了我的興趣，於是花了一些時間閱讀了幾篇粉專裡的部落格文章，發覺這是一個值得研究的議題。
對於持有期貨的ETF，我們第一個直覺印象就是淨值會有時間價值的內扣成本，第二個是交易成本會很高，ETF的內扣成本至少1.5%以上。
1月21日是0050今年的第一次除息日。沒想到居然碰上台股重挫，0050也從除息參考價145.9元，直接殺到142.65元作收，跌了3.25元，跌幅是2.2%，呈現嚴重貼息的情形。有個新聞網因此下了個標題：「35萬股民搥心肝」你就是其中一個會搥心肝的股民嗎？而且也很焦慮嗎？
今天才突然想到0050 的收益通知信，趕緊打開來看，原來明天要發配股息了，
雖然我希望可以選擇讓股息直接再投入的，只要認真地計算一下，就會曉得，
對於長期投資的投資者來說，股息直接再投入續滾效益是更好的，省去再買回的交易手續費，還有可能產生的心理因素影響。
看著通知信件寫著:
0050今年202