報復性交易（Revenge Trading） 是許多投資人在市場中最容易犯的錯誤之一，特別是在期貨市場這種高槓桿、高波動的環境下。當交易者發生虧損時，內心可能會產生「想要馬上把虧損賺回來」的強烈衝動，結果導致衝動交易、過度交易，甚至加大部位賭一把，最終可能造成更大的損失，進一步陷入惡性循環。
要避免報復性交易，必須從心理調適、交易紀律、資金管理、行為模式等方面入手，建立一套完善的交易心態與機制，確保自己不會因情緒失控而做出錯誤決策。
1. 心理層面：認清報復性交易的本質，改變認知
（1）接受虧損是交易的一部分
市場沒有 100% 勝率，即使是頂尖的交易員也會有虧損的時候。因此，把虧損視為交易成本，而不是個人失敗，才能擺脫報復心態。
- 錯誤觀念：「我一定要馬上賺回來，否則這筆虧損太難接受！」
- 正確觀念：「交易有輸有贏，這筆單只是長期交易中的一部分，我應該關注的是整體績效，而不是單筆輸贏。」
（2）擺脫「情緒交易」的陷阱
交易最忌諱「帶著情緒操作」，尤其是憤怒、焦慮、不甘心這些負面情緒，會讓人失去理智，導致貿然進場，甚至加碼攤平，結果越虧越多。
✅ 問自己：「我現在的交易決策是基於策略，還是因為情緒？」
如果答案是後者，那就應該立刻停手，不再交易。
（3）停止「過度歸因」，避免自責與懊悔
當虧損發生後，有些交易者會把責任歸咎於市場、自己、甚至運氣不佳，結果陷入負面循環。交易是機率遊戲，不要因為一次虧損而懷疑自己的能力。
- 不要想著「如果剛剛沒出場就好了」、「如果我多等一下就能反敗為勝」這類「假設性思考」，這只會讓自己陷入情緒交易的陷阱。
- 專注於可控因素（例如交易計劃、風險控管），而不是後悔過去的交易結果。
2. 紀律層面：建立「停損與停交易機制」，強制冷靜
（1）設立「每日最大虧損上限」，虧到一定程度後「強制休息」
✅ 設定一個「單日最大虧損限額」，一旦達到，就強制停止交易，不管市場如何波動，都不再進場。例如：
- 設定「每日最大虧損 5%」的規則，當帳戶資金虧損超過 5% 時，當天不再交易，讓自己冷靜下來，避免進一步失控。
- 有些交易員會使用「自動停損機制」，當虧損超過某個數字，系統會自動禁止下單，以確保不會因情緒失控而爆倉。
（2）建立「交易間隔時間」，避免連續交易
虧損後，很多交易者會立刻進場「試圖翻本」，這種行為通常會讓人更衝動，導致錯誤的決策。因此，當發生虧損時，應該強制讓自己暫停交易，給自己冷靜的時間。
✅ 設定「交易冷卻時間」，例如：
- 連續兩筆虧損後，至少休息 30 分鐘再考慮是否進場。
- 單日虧損達到上限後，當天完全不交易，隔天再重新評估市場。
（3）嚴格執行「交易計劃」，不因虧損而改變策略
✅ 在每筆交易前，應該清楚知道：
- 進場條件（什麼情況下才進場？）
- 出場條件（目標價與停損價設定在哪？）
- 風險控管（這筆交易最多可以承受多少虧損？）
當發生虧損時，堅守原本的交易計劃，而不是因為想要翻本就胡亂加碼或隨意進場。
3. 資金管理層面：控制風險，避免大虧導致失控
（1）單筆交易虧損不超過總資金的 1-2%
✅ 每筆交易的風險應該控制在總資金的 1-2% 之內，確保單筆虧損不會影響整體帳戶。
例如：
- 如果帳戶總資金是 100 萬，單筆交易最多只能承受 1-2 萬的虧損，這樣即使連續虧損多筆，也不會讓心態崩潰。
（2）避免過度槓桿，確保穩定操作
槓桿過高，波動過大，交易壓力會倍增，導致更容易進行報復性交易。
✅ 降低槓桿比例，例如：
- 原本 10 倍槓桿的操作，可以考慮降低到 3-5 倍，以減少心理壓力。
4. 行為模式層面：建立冷靜交易的習慣
（1）交易前先做「情緒檢測」
在進場前，先問自己：
✅ 「我現在的決策是基於交易計劃，還是因為想要翻本？」 ✅ 「如果這筆交易虧損，我是否能夠冷靜接受？」 ✅ 「這是我原本計劃內的交易，還是臨時衝動的決策？」
如果發現自己是因為情緒影響而想要進場，那麼最好 暫緩交易，冷靜思考後再決定。
（2）建立「交易日誌」，記錄自己的交易情緒
✅ 每次交易後，記錄下當時的心態與決策，例如：
- 這筆交易是基於理性，還是情緒化的決策？
- 當時是否有報復性交易的衝動？如何克服？
- 交易結果如何？如果再來一次，我會做什麼不同的決策？
透過持續記錄與反思，可以幫助自己發現交易中的情緒問題，逐步改善交易行為。
結論：報復性交易的核心解決方案
避免報復性交易的關鍵，在於控制情緒、執行交易紀律，並確保交易行為是理性的，而不是衝動的。
- 心理層面：接受虧損是交易的一部分，避免情緒交易。
- 紀律層面：設定「最大虧損上限」與「交易間隔時間」，強制冷靜。
- 資金管理層面：控制單筆風險，避免過度槓桿。
- 行為模式層面：交易前進行「情緒檢測」，建立交易日誌，持續改進心態。
當你能夠真正做到這些，才能真正擺脫報復性交易的陷阱，在市場中穩定生存與獲利！
