別再問我是不是韭菜了
最近跟朋友聚餐，不管開頭聊什麼，話題都會轉到最近狂飆的股市。
朋友一邊滑著看盤軟體，一邊忍不住抱怨：「靠，台股兩萬八了欸！我現在進場是不是又要當韭菜？是不是該等崩盤再說？」
我看著他桌上那支剛換的 iPhone 15 Pro （八成還是分 12 期買的），還有那一整桌不便宜的居酒屋料理，忍不住吐槽：「你在意的是股價的高點，但我看的是你年紀的低點。」
說真的，大家都有種誤解，覺得我們念財金系的都在算什麼複雜的 K 線圖。其實以前在學校被教授電的時候，我學到最痛的一課，根本不是怎麼選飆股，而是承認「時間」比「智商」更重要。
很多人以為投資是「選對邊」的遊戲，但在數學上，它其實是一場「誰氣比較長」的馬拉松。今天不講大道理，就聊聊那個被講爛卻很少人做到的「複利」，以及為什麼現在——就是你這輩子最好的進場點。
殘酷實驗：努力工作的人，不一定最有錢
為了讓你有感覺，我們來玩個殘酷的對比遊戲。想像有兩個職場新鮮人：「早鳥阿明」和「拖延阿華」。
- 早鳥阿明 (25歲)： 剛畢業薪水普通，但他很早就懂事。他每年固定拿 6 萬元（平均每月 5,000，少喝點酒就有了）丟進大盤 ETF。他只堅持了 10 年，35 歲後因為買了房、生了小孩，現金流吃緊，被迫停止投入新資金，只能讓原本帳戶裡的錢自己滾動。
- 拖延阿華 (35歲)： 年輕時覺得錢就是要花，反正以後賺更多再存。到了 35 歲驚覺不妙，為了追趕進度，他每年咬牙存 12 萬元（是阿明的兩倍！），而且不敢停，一路堅持投資了 25 年 直到 60 歲退休。
假設我們保守一點，不用誇張的數字，設定年化報酬率 8%（這是長期股市扣除部分風險後的合理預期）。
誰在 60 歲退休時比較有錢？
直覺告訴我們，阿華存了 25 年，本金投入高達 300 萬，這可是血汗錢；阿明只存了 10 年，本金才 60 萬就躺平了。阿華這麼努力，應該大獲全勝吧？
結果會讓你重新思考「努力」的定義：
- 拖延阿華（拚命存了 25 年，本金 300 萬）：資產累積約 950 萬。
- 早鳥阿明（只存了 10 年，本金 60 萬）：資產累積約 600 萬。
「你看！阿華還是贏了啊，多了快 350 萬！」你可能會這樣說。
沒錯，阿華贏了面子，但阿明贏了裡子。請仔細算一下「性價比 (CP值)」： 阿華為了多這 350 萬，他多投入了 5 倍的本金，還多辛苦了 15 年的時間。
這就是我在研究所時最震撼的一刻。阿明是用最少的力氣，換到了 60 分的及格人生；而阿華是用盡全力的滿分。在資本的世界裡，早開始的人，可以用「散步」的速度，贏過晚開始「衝刺」的人。
大腦不懂「指數爆炸」
以前上課時，教授常在黑板上畫圖，然後轉過來跟我們說：「記住，人類的大腦天生適應『加法』，但不適應『指數』。」
我們習慣的工作模式是：做一天工，領一天薪水（線性成長）。 但投資的邏輯是：你的錢生錢，錢生的錢再生錢（指數成長）。
這也是為什麼越早開始越輕鬆。不用背公式，你只要記得一件事：時間是乘數，它在數學上是「次方」的概念。 晚開始幾年，你不是少賺幾萬塊，你是直接把整個方程式威力最強的參數給拿掉了。
我知道你現在一定在想...
講到這裡，我知道你心裡一定有幾個聲音在反駁我。沒關係，我們直接攤開來講：
1. 「欸，40 年後的一千萬根本不值錢吧？通膨會吃光光啊！」 這話完全沒錯。考量通膨，現在的一千萬，幾十年後購買力可能只剩一半。 但正因為如此，你才更要現在開始！ 如果你不投資，你的錢就是放在銀行被通膨「保證」吃掉。如果連阿明阿華這種 8% 的回報率都只能勉強抵抗通膨，那你選擇「什麼都不做」，豈不是直接躺在地上任人宰割？ 通膨不是你不投資的理由，而是逼你必須更早、投入更多資金的警報器。
2. 「我現在一個月只能擠出 3,000，這樣有屁用？」 非常有用。回到上面的邏輯，重點不是本金大小，而是你是否佔據了「時間」這個優勢。現在的 3,000 元，是你派去未來的先遣部隊。重點是養成習慣，等你以後薪水高了，這個雪球模型已經架好，隨時可以放大本金。
一個公式，算出你離退休還有多遠
最後，給你一個超簡單的工具，不用開 Excel 就能算命。 想知道你的錢多久會翻倍？用 72 除以報酬率 就對了。
- 放定存 (1%)： 72 ÷ 1 = 72 年。（等你孫子燒給你吧）
- 投資大盤 (8%)： 72 ÷ 8 = 9 年。
對於 20 幾歲的我們來說，到退休還有 40 年，這意味著你的資產有機會翻 4 次倍以上（2 的 4 次方 = 16 倍）。這就是年輕人最大的資本——我們或許沒有富爸爸，但我們這條坡，比誰都長。
所以，別再問我是不是韭菜了。只要你的坡夠長，沒有人能把你當韭菜割；除非你自己先下車。
- 複利效應： 利息滾入本金再次生息，重點在於時間位於公式的「指數」位置，具備爆發性成長力。
- 效率勝過總量： 殘酷實驗顯示，晚開始投資的人即便投入更多本金，雖然總額可能較高，但投資效率（ROI）遠低於早開始的人。
- 72法則： 快速計算資產翻倍時間的工具（72 ÷ 報酬率 = 翻倍年數）。
- 行動呼籲： 別再等「低點」了，你年輕的每一天，就是時間成本的最低點。
風險提示與免責聲明
本文內容僅為財金知識分享與學術探討，不構成任何投資建議。投資必定有風險，股票市場波動劇烈，過去績效不代表未來表現。文中所提之 8% 報酬率為歷史統計數據之舉例，並非保證獲利。請務必審慎評估自身風險承受能力，並自行承擔盈虧。
