更正：第一張0050 vs 0056回測圖表，是沒有算上股息再投入的結果才對！ 若有算股息再投入，最終結果會是： 0056（剩下596萬）、 0050（剩下1334萬）。
但基礎結論不變，就算退休需要現金流，0050依舊是更佳的選擇，0050最後退休金總資產比0056多了約740萬，這是更驚人的差距。其他實證圖表經多次檢驗皆無誤，若有存疑歡迎私訊我粉專，我會提供你Python程式碼及回測結果數據。 再次感謝大家的回饋。
我說買0056會睡公園，永遠不是在開玩笑！
你今年七十多歲。
回頭看，彷彿是昨天...
那年，你剛滿六十，辛苦工作了一輩子，終於攢夠了1000萬。
你沒買車、房子沒裝潢，更沒有跟團環遊世界。你只是想退休了，能過個安心日子。
於是你做了一個自認穩健的決定...
你聽進了一位「高股息存股達人」的建議：
「1000萬買0056，退休靠股息，穩穩領、睡得安心。」
你心想，自己也沒多貪心，每年領個五十萬就夠，之後隨著物價每年調個3%，應該不為過吧？
每年50萬、51萬5、53萬、56萬……
就這樣，你照著這個簡單邏輯過了15年多。
沒有奢華，只有節制與小心翼翼。
但你萬萬沒想到的是...
0050 VS 0056 (1000萬退休金、每年50萬提領、隨3%通膨調整)
到了現在2025年，70多歲的你，竟然快破產了...
0056，這檔當年你以為能「配息養老」的高股息ETF，
不只沒讓你安心，反而讓你眼睜睜看著資產年年流失、存款如流沙一樣從指縫間被掏空。
因為你不知道：
0056的股價幾乎沒有成長，
配息總額也沒有明顯上升，
每年提領五十萬，配息也常常不夠支應。
你以為自己在過退休生活，
其實是在一刀一刀割自己累積的肉，還笑著說「至少還有息可領」。
這不是虛構劇情！
這張圖是從 2008 年開始持有 0056 (0056成立時間點)
每年年初提領 50 萬並隨 3% 通膨調整、股息都有再投入
若現金配息不夠，就賣出股票補齊
所有提領都在每年開盤第一天、時間精準如刀
結果是什麼？
到了 2025 年，0056 這筆1000萬帳戶幾乎歸零...
但有趣的來了。
如果你當年是選擇0050？
如果你60歲當年不是買 0056，而是選擇了當時「配很少息」的 0050，會怎樣？
一樣是 2008 年初投入一千萬，
一樣是每年提領 50 萬＋通膨調整，
一樣的提款方式、提領節奏、現金流需求…
到了 2025 年，0050 的帳戶竟然還剩下將近 600 萬。
同樣提領，為什麼0050還能維持高資產、0056卻快破產？
關鍵就差在一點：
0050 長期資本增值強，0056 幾乎沒有。
- 你或許不知道，資本利得的增長會反饋到股息收入上。
- 公司變大、盈餘變多、配息自然上升。
- 即便0050的配息率低，但因為資產不斷成長，總配息金額還是越配越多。
反觀0056呢？
股價原地踏步，連帶讓股息幾乎沒什麼成長，甚至有幾年直接破功，無法支應提領需求。
這才是0056注定敗北的根源。
有人會問：那0056配息我都有再投入啊，難道也不行嗎？
對不起，不夠。因為資本增值太弱，就算你再投入，效果也是打折的。
再投入的前提是你投的東西有在成長；而0056，是你一直在用小水桶往乾井裡倒水。
到這一刻，你才恍然大悟：
- 股數張數多寡根本就不重要，總報酬才是一切。
- 就算你需要現金流，也該同時考慮資本利得與配息，
- 而不是死守什麼「每月配息」、「高殖利率」的幻影。
你要的不是股息，而是生活的安全感。
而那種安全感，
靠的是持續成長的資產、穩定的現金流，不是「看起來穩」卻慢性消耗的高股息陷阱。
你值得更有尊嚴的退休生活，不該把人生押在一檔只會配息卻不長大的高股息ETF上。
心態正確、選對標的，比什麼都重要。
所以我才說：
「買0056會睡公園，真的不是在開玩笑。」
如果今天我是退休族，資產都壓在0056，
每年看到帳戶的錢越來越少、還有好幾年連配息都不夠用，
我會氣到…立刻把當初推薦我買0056的達人拖去公園，讓他親身體驗『高股息養老』到底多崩潰。
