第一章: 像有錢人一樣花錢
-就是要存錢下來
- 有錢定義
- 永遠不工作，還有足夠的錢過生活
- 擁有足夠的收益，提供兩倍國內中等家庭的生活水準
- 全台: 2x110=220萬
- 台北: 2x140=280萬
- 該有的花錢態度
- 250萬的投資組合，每年報酬率6~7%。每年提出4%來花用，這樣能夠永遠花不完
- 不要看起來有錢: 要"滿足"
- ex. 車子是負債，要買的話買二手的，因為已經有人幫我付了折舊的代價了。說不定轉賣還能賺錢。
- ex. 買房，考慮若升息一倍，是不是還付得起。
第二章: 複利效應
- 越早開始投資越好，現在就開始。才能讓你用更少的錢，獲得更高的獲利。
- 一拿到薪水就將資金轉帳到投資帳戶
第三章:
- 不要給理專理財，內扣高，輸大盤
- 96%的主動型基金都不如大盤
- 買ETF就對了
第四章:
- 股價不可能永遠跟盈餘脫節
- 等待暴跌的時候加碼
- 不要怕不是買在最低，八折買就很好了，六折更要買
- 未來股市一定還會再下跌
第五章:投資組合
- 如果你要退休了，需要賣股換生活費。只靠ETF的話，股市下跌時，卻需要賣出很可惜。所以可配置債券。
- 買短期債券，因長期債券可能被通膨吃掉。短期可再買短期。換買短期公債ETF。
- 投資組合:
- 債券ETF: 比例可從 年齡-20到年齡: 看你可承受的風險
- 可快速變現的錢，下跌時可用來加碼股票
- 本國股市ETF: 因為你用該貨幣生活
- 國際股市ETF
- 本國跟國際可以各半
- 記得每年再平衡，賣掉賺得多的獲利了結，改買賺得少的再平衡
- 或例如股市大跌時再平衡，就該多買
第六章: 在你的國家做指數型投資
第八章:
- 黃金是短線，長期不比股票好
第九章:
- 如果你真的要買股票：拿出投資組合的10%來買
- 要會判斷企業好壞：買你熟悉的企業，例如傳產比科技業更容易入門
- ex.連笨蛋都能經營的企業，因為可能有天笨蛋會掌管企業
- 用要買下整家企業的角度來看
- 本益比：因傳產本益比低，若考慮股利再投入，能夠買更多股。
- 產品價格能提高：買那些經營簡單，價格會隨通膨提高的企業。如可口可樂因有品牌信仰，提高還是會買。vs.筆電只會越來越便宜。
- 低負債水準：較能撐過經濟風暴。
- 看盈餘負債比。多久能夠還清債務。
- 資本報酬率高：賺錢有沒效率。
- 連續十年，總資本報酬率高於15%
- 經營者持股10%以上：經營者較會在乎股東利益
- 設定投資報酬率標準：買在對的價格
- 看股票盈餘報酬率：想像你買下整家企業，年報酬率是多少
- 可以跟十年公債比較，高於的部分就是你冒的風險的報酬
- 如果公司成長快速，可能差不多等於公債報酬率就能買
- 如果成長緩慢，就要高於再買
- 賣在對的時候
- 公司偏離核心業務，例如轉向不熟悉的產業
- 股價被高估
