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【理財讀書筆記07】漫步華爾街的10條投資金律：經理人不告訴你，但投資前一定要知道的事

之前大多都是閱讀自己比較有興趣的理財書，但最近比較想來讀一些眾人都很推薦的理財讀書清單，看看大神們的思維如何。就開始吧！

這本書是美國經濟學家墨基爾從他1973年出版的《漫步華爾街》裡面再轉化出來的書。因為時間年代都有點久遠，而且市場也跟台灣不一樣，所以我覺得這邊就記錄下觀念，而不是數據，來做一個理財觀念上的參考。

序

真的還蠻喜歡節錄一些序的金句，雖然不是作者本身的話，但因為序通常都有很多大神。

• 李柏鋒：採用指數型投資後，你不需要每天看盤、守著財經頻道，把時間好好花在本業，讓自己收入持續成長，才更有本錢投資。
• 綠角：投資不必複雜，因為簡單策略就可以帶來令人滿意的成果。

本書金句節錄

• 等到你辭退理財顧問、退訂投資雜誌之後，你就會又驚又喜的發現，自己有不少閒錢可以拿去投資了。
• 認識四大投資工具：現金、股票、債券、不動產。
• 作者沒有提到保險、收藏品或黃金。因為保險應該作為保障（而不是創造利潤的工具）、收藏品是物品並且保管成本都很貴、投資黃金跟物品一樣而且收藏跟保管的費用都不便宜。
• 如果你未婚，也沒有需要撫養的家屬，就不需要買壽險。

十大投資金律

1. 現在就開始儲蓄，決不拖延：記得複利的力量，越早越好。
2. 養成存錢習慣：利用退休金帳戶、加薪、紀錄開銷、改變消費習慣、計算花錢的機會成本、善用優惠券、付清卡債等方式存錢。如果已經是年紀很大的人了，可以考慮延長退休年齡、或善用房屋貸款的以房養老方式來支付生活費。
3. 保持手上足夠的現金：運用定存、保險、網路銀行、T-Bill等等金融工具。
4. 善用各種節稅管道：這邊一大段太美國了，先略。
5. 資產配置須符合你的狀況：以現金、債券、股票與不動產證券來配置資產。根據年齡、財務狀況跟個性來決定資產配置。
6. 分散投資風險：退休生活應該包含不動產證券跟債券，這兩者有助於減少投資組合的波動性，能讓你晚上睡好覺。
7. 別讓費用吃掉獲利。
8. 對市場保持謙卑。
9. 投資指數型基金。
10. 避開投資人的盲點：過度自信跟從眾行為。

人生各階段的資產配置原則

• 25歲：現金5、債券20、股票65、不動產（基金）10
• 40歲：現金5、債券30、股票55、不動產（基金）10
• 55歲：現金5、債券37.5、股票45、不動產（基金）12.5
• 65歲：現金10、債券50、股票25、不動產（基金）15

作者的建議

• 立遺囑。
• 如果你需要養家，就買定期壽險。
• 如果你想買房，而你也買得起，那就買一間屬於自己的房子吧。
• 把六個月的生活費存入貨幣市場帳戶。
• 把閒錢的70%投資到股票指數型基金、30%投資到債券基金，然後你等到退休的時候才能動用這筆錢。

結論

這其實算是一本，比較適合初階投資者的書，但主要是他所討論的很多概念其實都在美國，我覺得比較適合在美國工作的初階投資者看。不過這已經是一本觀念流通將近50年的書了，可以透過這本書了解一些基本觀念還是很好的。

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