GOOAYE股癌 EP578 | 🐎 重點摘要

I. 主題一：從「無情氪金機器」到人生啟示

謝孟恭在本集中以「無情的氪金機器」自稱，分享了他在不同興趣（如手遊）中投入大量時間與金錢的經驗。他從中領悟到，對新事物快速全面的認知與擁有「封頂的東西」會帶來一段焦慮期，而一旦氪滿或擁有後，便進入「放置 play」的舒適階段。

1. 手遊氪金與帳號買賣的啟示：

• 短期大量氪金的限制：「有些手遊呢，就是你可以在短期內大量的氪金之後，你就可以追上一些甚至是元老玩家的實力...但是有些手遊呢，它比較偏向是那種收菜型的，也就是說你靠大量的氪金是沒有用的。那這是等到我，我氪了五、六萬塊之後，我才發現說其實是沒有用的。」
• 買帳號是最省錢的方式：當發現氪金效益不高時，他選擇直接購買高練度帳號。他指出，高價氪金的帳號出售時價格往往「非常爛」，「一個帳號，他可能氪了一、兩百萬，結果他拿出來賣，只能夠賣個幾萬塊」。這讓他領悟到「手遊真的是一個不值得大家去把，如果這是一個閒錢就算了，但如果說是你的生活費什麼丟進去，其實很蠢。」
• 手遊的本質：「手遊都不是在拼這些劇情或是養成的美好，比較像是說就是拼一個這個精神上的爽度，跟每天早上起來，你可以去開一下今天什麼信箱寄來什麼樣的東西，有什麼是那種每日禮包的東西可以拿。」因此，買帳號直接享受「爽度」是更有效率的。

2. 夫妻關係與興趣的平衡：

• 謝孟恭驚訝於妻子對他打手遊的「超意外」支持：「你就玩啊，就是要氪金啊，就是要花一點錢啊，因為這個就是會讓你快樂的事情，為什麼你不要做？」他認為妻子只在男女關係上嚴格，其他方面則給予他極大的自由。
• 他對比身邊朋友的經驗，許多太太會干涉老公打電動，「渾身不舒服」，而他自己則因與妻子事先溝通好而免於干涉。他因此總結：「知足常樂，這個是很重要的觀念。」

3. 個人興趣與社交的反思：

• 在與企業界和投資朋友的交流中，謝孟恭發現自己的興趣「比較單薄」，不像他人能分享烹飪（「他煮的雞湯，你吃完嘴唇會黏起來」）、高爾夫、賭場經驗、手錶（「三問的，會發出很好聽的聲音」）等多元嗜好。
• 他坦承自己「超級宅」，興趣與兒子相近（「我三十幾歲，然後是在做一個十几歲的人會做的事情」），但他「非常驕傲」於簡單的生活。
• 儘管如此，他仍反思是否該培養新興趣，以便「聽懂你們在講什麼」，而非為了證明自己。但他擔心開展新興趣會「亂花錢」且「沒有空間」。

II. 主題二：市場話題與科技趨勢洞察

謝孟恭深入分析了Google和Tesla的最新財報與未來展望，並分享了他對科技趨勢的獨到見解。

1. Google：AI與短影音的成功整合

• 廣告與AI表現：Google在廣告和AI發展上「完全的在正軌上面，而且也是走得非常好」。他對AI overview評價很高。
• YouTube Shorts：「YouTube 的 Shorts 這邊，其實表現是已經是可以跟長影片去做一個追平的。」他反駁過去對短影音的輕視，認為批評短影音是「你老了」。他強調演算法推薦的內容反映個人喜好：「甚至有時候你看到的短影音很廢，那是因為你很廢，因為你的演算法就是推廢物給你看。」並預測短影音將是新的資訊與娛樂載體。
• AI變現模式：他認為Google以「Bundle 的方式」將AI與雲端硬碟綁定是成功的變現策略，類似未來所有筆電都是AI PC。他相信「不會認為說這個變現會是一個太大的問題。」
• Gemini發展：儘管初期因「過度的政治正確事件」造成影響，但在修正後，Gemini仍是「很強的一個領跑集團」。
• AI算力需求：AI方面仍處於「算力或者說整個雲端的空間是那種供不應求的狀態」，預計將有更多巨頭追加資本支出。

2. Tesla：FSD、Robotaxi與Optimus的顛覆潛力

• 轉折點的判斷：儘管短期銷量可能受激勵方案影響，但他認為Tesla「現在正式往一個更好的方向發展的一個轉折點」。
• FSD的起飛：FSD已進入「起飛期」，從V12到V13，「是一個 25% 的一個 penetration 的提升」，但仍有五成車主未曾使用。Tesla將持續溝通以提升訂閱率。
• Robotaxi的成本效益與市場顛覆：
• 目前每英里成本50美分，未來有望降至25美分（約新台幣5元/公里），遠低於Uber（新台幣30-50元/公里）和傳統計程車。
• 他引用A16Z老闆Mark Anderson的觀點，認為Robotaxi若能極度便宜和方便，將不只取代現有市場，更會「創造一個更大的市場藍海出來」，顛覆整個家用乘車市場，讓城市居民不再需要私家車。
• Cybercab能壓低成本因其設計更專注於載人功能，而非傳統車輛的速度、續航等性能指標。
• 車主參與Robotaxi營運：Tesla已在計畫車主將閒置車輛投入Robotaxi車隊營運，但因「非常注重安全」，進度會較慢，需通過嚴格審核。
• 法規挑戰：他認為法規是自駕車普及的最大挑戰，媒體對自駕車事故的過度關注會影響立法者。
• 科技實現的速度：過去被認為遙不可及的AI和Robotaxi已快速實現，顯示「現在科技很恐怖」，許多「moonshot」目標正迅速成為現實。
• Optimus的展望：儘管目前仍有爭議（如廣達林百里不看好），但他與黃仁勳、Elon Musk等人認為人形機器人「很有機會」。Tesla已推進到第三代，性能「非常好」，未來有望成為公司「最大的產品」。他甚至認為，Optimus可能在五年內實現量產。
• Tesla的估值核心：他強調Tesla的估值「根本不是可以用賣車就撐起來的東西」，應關注「更後面的東西」，如Robotaxi、Cybercab和Optimus。
• 投資配置考量：他認為NVIDIA是機器人的「大腦」，而Tesla則因其在機器人領域的布局，成為「必須的持股」。

III. 主題三：聽眾Q&A與生活哲學

1. 關於「殺手應用」與市場判斷：

• 他對「二次元妹子系統」能否成為AI殺手應用持保留態度，認為目前AI聊天機器人仍有許多改進空間，例如Annie「會一直跟你報時」、「可能會再跟你講說，就是一些 emoji 的東西，它把它念出來」。
• 他判斷潛在殺手應用的標準是：「你自己會不會花錢買？你會不會買了之後，然後趕快去你的狗友群，跟大家講說你們一定要買這個東西？」
• 他提醒聽眾，真正的殺手應用「不一定是你在第一時間可以想到的東西」，有時需要跳脫既有框架思考。

2. 對川普政策與價值觀的看法：

• 他認同川普的關稅行為類似「強迫開放港口」，但更像是「搶錢」。他認為美國過去「讓利太多給大家了，然後現在川普只是把他們遺失掉的東西討回來而已。」
• 他將川普的行為比喻為接手一個累積許多資源的手遊帳號後「把資源全部開掉」。
• 他指出這是「盟友檢驗的行為」，若國家選擇與中國為敵，則「一定是更不好的事情」。

3. 個人成長與社會現實：

• 針對聽眾提出的「底層才在要求公平」，他承認自己講的內容「比較容易讓一些聽眾會覺得不太舒服」。
• 他以自身經驗說明，當自己從「底層」躍升到擁有資產後，「你的想法真的會變得跟你當時不一樣」，不再追求「重分配」和「公平」，反而會認為「用我的資源去支配去做一些東西，去獲得一些優勢，讓我的家人過得更舒服什麼，這是理所當然」。
• 他引用了「30歲以下偏左有良心，30歲以上還偏左是白痴」的說法（儘管他認為武斷），但表示這是一種「經歷的過程」，並非要「改造每個人」。

4. 育兒與個人生活：

• 對「小孩吃棉花糖」的育兒困惑，他分享了自己對孩子寬鬆的態度，認為「爸媽什麼時候管過你？我們還不是長大了」，並強調「食安又更加的要求嚴格」，適度甜食無礙。他認為：「小朋友還是要有一些童年啦。」
• 他分享了妻子不打無痛分娩的經驗，因首次經驗不佳導致癱瘓多日，儘管醫師建議施打。他對妻子的堅持表示佩服，自己則「無論如何我一定他媽會打無痛」。
• 他分享了減肥的心得，認為跑步過於無聊，而泰拳等高強度有氧運動則帶來「正向的回饋」，讓他更樂於投入。他強調減肥的重要性，因為「肥胖的就是會出很多的病灶」。
• 他提到自己有刺青無法在日本泡裸湯，對於此種文化差異表示理解，但仍希望聽眾在日本享受。

5. 投資策略建議：

• 對於「美股配置請益」的聽眾，他認為債券與黃金對他而言更偏向「短線商品」而非長期持有，但強調投資目的因人而異。
• 對於個股與ETF的選擇，他建議：「你的個股的部位如果說表現都不太好的話，你最後就是把錢都丟進去 ETF 裡面會比較好。」核心原則是「灌溉鮮花，斬掉雜草」。
• 對於高點投入的疑問，他認為購買「大盤指數型的東西，其實就持續投入就好。不要去算那種高低點。」他強調即使他自己對市場看法保守，仍會保持部位在場上，因為市場可能「直接開走」，不給「第二隻腳」的機會。

整體而言，謝孟恭在本集中以其一貫幽默、直白的風格，分享了個人生活體驗、對科技與市場的敏銳洞察，以及對社會現象的獨特解讀，為聽眾帶來了娛樂性與實用性兼具的內容。