從小理財不嫌早，現在開始理財不算晚（1/4）

經過選擇權賣方策略的虧損後，小哲與小倩完全不氣餒，反而更加努力學習交易實務的經驗，一有空就往咖啡廳跑，兩人經常一坐就是大半天，專心看著行情的走勢，並且認真將討論的心得記錄在筆記本中，彷彿要寫出一本交易聖經似的，每週如實的記載著交易方法及心得。

今日又逢兩人週三的空堂日，一早就看到兩人的身影坐在吧檯前，邊吃著早餐，邊與小朵聊天，等待著開盤，不同的是今天陳美玉也在咖啡廳吃早餐，並一同加入了他們的話題。

「小哲你們兩個好認真，每週都來這𥚃討論交易經驗，有機會也跟我分享一下，讓我也好好學習你們正統財金所學的知識，看能不能活化一下我的退休金，不然現在只能放存定存領利息。」陳美玉經過了上次當沖的驚魂後，現在更加謹慎看待自己的退休金，不敢輕易嘗試高風險投資，大部份的退休金都放在銀行定存。

「剛好我們志同道合，都想利用自己所學，在大學時期，好好投資，存下一筆基金。」

「對了，有個疑問，我一直想問。」

「美玉姐，什麼疑問呢？」

「你們財金系是不是會集資炒作股票呢？我以前聽同事說過，有些老師會找學生集資，一同炒作股票。」陳美玉說出自己長久以來的疑問。

「不會啦，系上的老師都會教我們紮實的財金理論，也會找業師來教大家實務經驗，不會有集資炒股的情形。但因業師來自業界，上課的內容就會比較偏向業界的經驗，或多或少會流露出買賣股票的訊息，可能是這樣才會被誤解成集資炒股。」

「原來如此，我以前一直以為讀財金系，未來就是進入股市，過著投資的生活。」

「對啊，很多人大都會有這樣的誤解，其實財金系不止有進入股市這條路，我們也會進入保險、銀行、證券、期貨⋯⋯等行業，甚至有人會走向理財顧問，幫公司或有錢人規劃財富管理。」

「像我這樣的退休族，有什麼比較好的理財方式呢？我現在就只會呆呆的領定存利息。」

「美玉姐，我能投入的資金就是打工存下來的錢，對於長期的理財興趣比較不高，大都把精力投入在可以短期獲利的投資方法，想要在四年間先累積一筆基金，較大資金的理財目前離我太遠了，可能得等像妳有一筆退休金後，再來學理財比較合適。」小哲覺得自己現在的資金太少，不需要太注重理財觀念，只要專注於短期可獲利的投資手法。

「好可惜，我本想說可以活化一下退休金，最好是有低風險的理財方式，只要可以比定存多領一點也好啊。」陳美玉惋惜的說。

「對啊，像這陣子，所有原物料一直上漲，導致許多商品也跟著漲價，像我們這種不懂理財的人，錢存在銀行中，所得到的利息都還趕不上通膨，這樣下去，只能看著自己的實質購買力越來越低。」小朵也附和著說。

「學長，那我們系上有沒有教些如何應對這些通膨的方法呢？」

「哎呀，我平常都只專心在跟交易相關的課程上，其他的課，我都草草混過，妳突然問我，還真把我問倒了。」小哲很不好意思的回答。

「那你們覺得等存到一筆資金時再來理財，還是要從小錢就開始理財呢？」阿金聽著大家的討論，也拿著咖啡走到吧檯。

「我覺得有一筆資金時，進行理財才能看出顯著的效果。」小哲回答著。

「我覺得應該是小錢就要開始理財，不過我只是單憑直覺，我沒什麼專業的財金知識。」小朵直覺的說。

「我的想法和小朵姐一樣。」小倩心𥚃覺得不管資金多寡，都應該要理財。

「我覺得兩者都重要耶，阿金，你就別賣關子了，那一種作法才是對的？」陳美玉迫不急待想要知道答案。

「美玉姐說對了，其實兩者都重要，理財觀念越早養成越好，才能內化成平日的反射動作，在面對自己的資產時，首重風險，再來才是注重報酬率。」阿金肯定美玉姐的想法。

「那有什麼理財方式，可以適合我們的呢？」陳美玉怕自己的退休金一直被通膨侵蝕掉。

「觀念都是類似的，只是不同的年齡階段，有不同的理財方式，我來問小哲跟小倩一個問題，你們現在能理財的部份，就是打工的收入及零用錢，那你們一個月可以存下多少錢呢？你們怎麼計算這些錢？」

「我就是把每週的零用錢扣除我每週的花費外，剩下的就先存到保證金帳戶，跟著學長一起進行投資，賺取零用錢以外的收入，如果有聚餐或出遊這類臨時支出，就從保證金帳戶再出金提領出來使用。」

「我的作法也差不多，我是每月領完薪水後，將我的支出扣除後，再預留二千元存到活存的帳戶支付臨時的支出外，其餘的也都是存進我的保證金帳戶，進行每週的投資交易。」

「那你們會規劃每月所要存的保證金額度的嗎？」

「不會耶，我就是將花費扣除後，剩餘的錢存進帳戶中，每個月的薪水都差不多，不會特別規劃，有特殊花費，就少存點，沒有就多存點。」

小倩也是搖搖頭，表示自己跟小哲類似，把花費後剩下的錢，才存進投資帳戶中。

「小哲，你上課都沒認真吸收理財的觀念，連最基本的想法都講錯。」阿金因與小哲比較熟，用手輕輕敲了一下小哲的後腦。

「大部份人都跟你們的觀念類似，但這樣的觀念就無法妥善進行存款的規劃，你們應該要反過來，制定好每個階段的存款目標，再細分成每年的檢核總額，這樣才能有效率達成存款的計劃。」

「可是我們目前的收入都差不多，這種反推的規劃也沒什麼用。」小哲納悶的問。

「就因為收入不多的時期，才更應該要規劃存款計劃，要將收入減支出等於儲蓄的觀念反過來，變成收入減去儲蓄等於支出，強迫自己想辦法達成目標，固定了存款額度後，就可以檢視自己的支出，看那些支出可以縮減。若這樣還不能達成自己的目標，再來檢視自己是否可以增加收入，提升自己的能力，來增加可能的收入，像小哲每週利用選擇權的方式來增加收入，也是一種方法。再說現在也流行斜槓青年，可以培養第二專長，利用空閒的時間，增加非定期性的收入。」阿金扭轉小哲扣除支出後，才是儲蓄金額的想法，應該用開源節流的方式，來達成儲蓄的目標。

「提到小哲的選擇權交易，不得不說你，沒有好好了解這方法的風險性就冒然交易，一個沒有避險動作的賣方策略，完全不能當成長期理財的方法，一次的大虧損就可將全部的資金賠掉。」阿金順道提醒小哲，選擇權是一種高風險的商品，若要當為投資工具，勢必要充分了解商品的特性並且有合適的避險方法。

「但是我的資金量這麼小，不適合定期定額的存股方式，這種存法，資金累積速度太慢了，存到退休時，也達不到退休的目標。」

「今天真的要打你屁股了，上課都沒好好吸收知識，消化後變成自己的觀念，我問你，到你退休前，有多少年的職涯呢？」

「我現在二十歲，如果預計六十歲退休，那至少也還有四十年的職涯。」

「你現在還是大學生，假設每個月存三千元，出社會上班後，每個月存五千到一萬，這計劃會不會太難達成？」

「應該不難達成，目前每個月存三千元不是問題，若工作後，要存一萬元，應該也不難達成，可是這樣存，一年才十二萬，四十年，也才四百八十萬，這樣完全無法達成退休計劃，別說利率這麼低，以現在通膨率這麼高的情況，四十年後的四百八十萬可能抵不上現在的三百萬購買力。」小哲覺得這樣的存法，退休後的生活品質會很低。

「那以你現在所學的知識，有沒有把握找到一個每年殖利率大於8%的股票來當成存股的標的呢？」

「如果以8%的殖利率為目標，應該不難找，有很多大型股，都可以達到這樣的水準。」

「小哲很厲害喔，才大三就能夠有把握找到這樣殖利率的股票。」陳美玉誇獎的說。

「美玉姐誇獎了，以現在金融股或大型股還蠻容易達到這樣的目標。」

「那學校的課程，有講過七二法則嗎？」阿金試著了解小哲上課的內容。

「沒有耶，我第一次聽到七二法則這個名詞，這是什麼呢？」

「七二法則是複利的一個速算法則，以複利而言，當利率乘上期數約略等於72%時，資產就會成長一倍，如果你可以每年穩定找到8%殖利率的股票來當存股標的，那你每九年資產就會翻一倍。假設你現在二十歲，到你退休時，至少可以有四次翻倍的機會，那麼就是二的四次方，就等於你的存款可以翻十六倍，可以穩穩存下你的退休金。」阿金簡單解釋複利的效果。

「若退休後，你仍然可以找到一組股票組合，維持每年有8%的殖利率，那退休金不但不會減少，說不定還會每年增加本金，這樣就不用擔心退休生活的花費，小哲你計算一下，若以剛剛說的存款目標，你退休時，會有多少的退休金？」

小哲拿出平板，開啟試算表，把每個月可存的金額輸入，並且加入了複利的計算公式，存成範本，日後可以隨時拿出來試算。

「哇，複利的威力這麼大，可惜我已經退休了，若是早點知道這些觀念，我的退休金就會比現在的金額大上好幾倍。」陳美玉看了試算表後，發現若20歲存入36,000元，以有8%的殖利率計算，到了65歲，竟然會變成 1,241,067元成長了34倍，即使只計算到60歲，也成長了23倍多，完全超過她的意料之外。

「美玉姐也不用惋惜，退休金也有其他的理財方式，可以不用每年花掉退休本金，延長退休金的使用年限。」

「阿金，有什麼方法，趕快跟我說。」