2024.06.11 美股盤勢與技術面概況

🌸如何加入【珠蒂的美股筆記本】LINE私人社群，接收市場與個股訊息？訂戶將受邀加入【珠蒂的美股筆記本】專屬的LINE私人社群，請至專欄了解。

⭐️焦點

• 蘋果WWDC發布一系列系統與軟體更新，仍有望提振對於整合生態性應用的期待，目前可能將自身的AI技術與其他第三方語言模型分開，並且蘋果有意增加其他第三方的 AI 模型，短線雖服務升級不如硬體與雲團激勵明顯，仍有望帶動更多軟體應用開發，以及是否帶動市場轉往高階Pro以上設備、服務商店增長。
• 美國製藥禮來有望進入阿茲海默症藥物市場，整體市場維持以巨型股支撐市場的輪動震盪、中小型股小幅逢低買盤，市場靜待本週美國公布5月通膨數據與6月利率決策。
• 6/11(二)ORCL財報，6/12(三)美國5月通膨數據，6/12(三)~6/13(四)美國利率會議。

⭐️技術面概況

• 美股整體技術面63.4%不變，約22.4%技術面上升、 約14%技術面下降，市場上升至中性偏強，產業輪動，反彈、支撐或突破。
• 產業方面，市場維持多頭、產業多數淨上升，主要以能源、消費、醫療表現。個股強於市場(標普500指數)比重板塊前五名：金融、能源、科技、醫療、消費。
• 市值方面，巨型股震盪整理，其餘同步反彈、測試支撐或突破，並以大型股主要突破支撐市場。
• 題材方面，ETF以道瓊反向做空1倍(DOG)中期、羅素2000中小反向做空1倍(RWM)中期、電動車(DRIV)多頭整理、半導體(SOXX)多頭留意壓力。
• 近三日風險殖利率：13.275%，前日13.237%，13.299%，短線震盪下滑。

⭐️概況筆記

• 風險方面，短線方面基本面仍有民生與週期性訂單支撐，但整體成長性擴張力道尚未見明顯動能，市場權衡基本面支撐、題材表現與物價變化，中長期風險方面須留意在零售商降價後是否逐步擴散形成整體基本面情況，或將影響明年財報表現，長線關注在地緣政治不定時干擾以及市場關心未來電力與變壓器是否出現短缺、氣候高溫影響生產活動或物價變化，持續關注地緣政治不定期干擾、經濟與物價、財報表現，並關注美國總統大選帶來的政策變化，並可關注美政府長債、投資級公司債、黃金、比特幣。
• 機會方面包括目前仍見週期性訂單支稱，市場權衡基本面支撐與題材表現，市場維持高利率，但預期心理以讓債券殖利率緩步下降，目前穩定的利率政策有利於企業投資與消費環境在經濟增速與通膨物價平衡、題材AI帶動資本支出與終端消費品的迭代更新，帶動晶片、記憶體與供應鏈、零售商與軟體、人形機器人、結合基因發現與療法、自動駕駛的發展將受市場關注，以及電力、核能、材料、原物料需求，週期性與市場波動背景下，關注生技醫療、車用半導體等。
• 美債2年期殖利率4.86%、10年期殖利率4.45%，30年期殖利率4.57，3個月期殖利率5.42%，美元指數104.7、黃金2318、波動率（VIX）13.05。
• 美國聯準會5月利率會議決議維持利率不變符合市場預期，基準利率持在5.25%~ 5.5% 區間，並提及經濟增速與通膨平衡看法，預計股債市平穩，穩定的利率政策有利於企業投資與消費環境，股市仍優於債市。3月釋出的利率路徑顯示，2024年利率路徑自目前的約5.4%降至4.6%，目標維持不變，約為目前利率水準降息3碼，同步上調今年的經濟增長GDP與通膨數據，並預期GDP上升速度快於物價，對基本面解讀維持正面，然而在此背景下，略為下調對2025年的利率降息步伐約1碼，2026年維持預期約略在2.5%~3%，債市平穩。預計2024/6/12(三)美國利率會議。
• 美國5月ISM製造業48.7，前兩個月為49.2、50.3，連兩個月下滑，整體以民生訂單、消費電子週期性訂單支撐出口，然而客戶庫存逐月緩步上升，市場對未來訂單保持中性，成長性擴張力道尚未見明顯動能，價格壓力略降，主因石油和煤炭與運輸設備價格在5月有所下滑，整體經濟方面仍有民生與週期性訂單支撐，市場仍有望逢低布局，但整體成長性擴張力道尚未見明顯動能，市場仍將權衡基本面需求與勞動市場變化，但需留意市場整理時間拉長或波動增加。
• 美國 5月 ISM 服務業指數53.8，高於前月49.4、51.4，出口強勁、內需略為放緩，整體產業價格仍受需求支撐，目前降價尚外蔓延，服務行業穩健、給予基本面的風險資金買盤支撐，然而需留意庫存與積壓訂單仍然維持偏高、訂單仍然波動震盪，並關注國際需求是否維持擴張增長，並可關注股、債配置。

⭐️價量表現個股

ENPH、HOOD、GM、MU、AMAT等。

🧡全市值美股技術面清單下載：連結

⭐️技術面與焦點內容

蘋果WWDC發布一系列系統與軟體更新，仍有望提振對於整合生態性應用的期待，目前可能將自身的AI技術與其他第三方語言模型分開，並且蘋果有意增加其他第三方的 AI 模型，短線雖服務升級不如硬體與雲團激勵明顯，仍有望帶動更多軟體應用開發，以及是否帶動市場轉往高階Pro以上設備、服務商店增長。

蘋果宣布ios 18更新以及Apple Intelligence 強調隱私安全的AI整合跨APP應用，整體符合市場預期未能激勵股價，然而仍有望提振對於整合生態性應用的期待，除了提供常見的生成文本與圖像外，加強對於個人助理的整合應用，範例包括「若某位朋友傳了地址，可以透過Siri要求添加到個人聯絡資訊、透過Siri將電子郵件的草稿寄出」，並且Siri可以決定何時使用ChatGPT，目前可能將自身的AI技術與其他第三方語言模型分開，並且蘋果有意增加其他第三方的 AI 模型，可能會是以系統整合為目標，提供各用戶平台實現各種AI模型需求，然而功能服務升級不像目前AI題材以「明確看的見的雲端與伺服器、晶片與晶片架構IP」的激勵明顯，但仍有望帶動更多軟體應用開發，市場也將關注模型何時支援繁體中文，以及是否帶動市場轉往高階Pro以上設備、服務商店增長。

美國製藥禮來有望進入阿茲海默症藥物市場，整體市場維持以巨型股支撐市場的輪動震盪、中小型股小幅逢低買盤，市場靜待本週美國公布5月通膨數據與6月利率決策。

昨日禮來(LLY.US)公布阿滋海默症藥物獲得美國FDA獨立顧問一致認可，市場看好批准成為在美國市場上的第二種阿滋海默症藥物，目前市場上的為BIIB與日本藥廠衛采合作的藥物，整體市場維持以巨型股支撐市場的輪動震盪、中小型股小幅逢低買盤，其中科技半導體、雲端巨頭、醫藥與設備股、車用股表現，能源、金屬採礦、地產落後補漲，並靜待本週美國公布5月通膨數據與6月利率決策。

免責聲明

我不是財務顧問，本文僅用於分享目的，並無買賣推薦、買賣建議或稅務建議。您應該對因投資股票市場而蒙受的任何損失負責，我不對您在股票市場投資或交易時可能蒙受的任何損失負責。