零組件
含有「零組件」共 15 篇內容
全部內容
發佈日期由新至舊
付費限定
台灣科技產業：3月營收回顧——表現優異者為PC、AI眼鏡與伺服器ODM/散熱
（2026年4月13日 | 香港時間上午9:12 | 研究報告 | 股票）
產業總覽與亮點回顧
我們回顧了橫跨20個次產業、共101家台灣科技公司的營收表現。3月份營收月增率（MoM）由機殼領軍（月增55%），其次為
付費限定
健策精密 (Jentech Precision)：開啟散熱領域的超額報酬——首次評等給予「強力買進」
投資評級與目標價 我們首次將健策精密納入追蹤，給予「強力買進」（High Conviction Outperform）評級。看好該公司在NVidia Rubin/Rubin Ultra封裝世代中，
付費限定
2025 年 8 月的貿易統計數據已於日本時間 9 月 26 日上午 9:30 公布。我們相信，數據中按地區劃分的積層陶瓷電容 (MLCC) 出口趨勢，能在一定程度上揭示不同應用的發展趨勢。
先前 2025 年 7 月的出口表現，主要受惠於人工智慧 (AI) 應用的強勁需求，已超越了過去十年的季節
付費限定
摘要
這份報告指出，鴻海精密（Hon Hai Precision）在2025年第二季的毛利率和營益率預計將低於市場預期，主要受AI伺服器機架出貨稀釋毛利率及前期開發費用影響，但預計下半年營益率將恢復。儘管短期面臨挑戰，鴻海在AI伺服器機架領域的強勁增長和市場領導地位將推動其2026-2027年的營
付費限定
摘要
由於新台幣升值導致匯兌損失，King Slide (川湖) 2025 年第二季的淨利潤預計將大幅下降，但受惠於 AI 伺服器機櫃出貨量增加，下半年營運表現穩健。AI 伺服器領域 GPU 和 ASIC 的持續增長，以及下一代機架式 GPU 伺服器對軌道套件需求的提升，將推動其營收和毛利率成長，
付費限定
主題：勤誠：打造AI產業骨幹；首次覆蓋給予超配
核心觀點： 報告預計，在AI資本支出增長、更高的機殼內容量以及市場份額擴大的推動下，勤誠在2024-2027年間的收入複合年增長率（CAGR）有望達到25%，同期盈利CAGR將達到31%。首次覆蓋給予「超配」評級，目標價為新台幣700元（基於25倍未
付費限定
南俊國際 (6584 TT)
目標價：n.a.
股價 (7月16日)：新台幣178.50元 | 上漲/下跌：- AI伺服器滑軌市場的後起之秀
➢ 雲端服務供應商 (CSPs) 採購策略推動AI伺服器市佔率上升
➢ 一般伺服器帶動2025年上半年成長；AI伺服器將於2025年下半年成長
付費限定
台灣科技業
產業展望：撥雲見日？情況正在改善，但前方仍有顛簸
部分基本面疑慮可望因AI最新發展而緩解，包括DeepSeek R1推出三個月後需求激增（甚至更強）的態勢未變；AI服務商建立護城河以抵禦模型商品化風險；以及2026年資本支出展望獲得部分信心提振。市場終於開始反應好消息，可能意
付費限定
摘要
美國於2025年4月11日發布對等關稅新豁免清單，針對20條HTS編碼下的商品提供關稅豁免，適用於4月5日起進口的商品。此豁免涵蓋對中國（含香港、澳門）的125%關稅、對其他貿易國的10%關稅，以及對重點逆差國（如台灣、越南）的高額關稅。符合條件的進口商可申請退稅，並需在清關發票上標註豁免碼
上禮拜（2025.03.05），國巨集團董事長陳泰銘獲邀來台大演講，我有幸得以出席聆聽。這次講座的主題是「從台灣到全球的旅程，台灣公司的全球布局」，陳泰銘依序介紹國巨的發展歷程、轉型與綜效，接著與同學分享人生觀、哲學觀，我將按此順序，將整理後的筆記分享給大家。
