群聯
含有「群聯」共 162 篇內容
全部內容
發佈日期由新至舊
付費限定
群聯電子（8299.TW）：NAND 價格漲勢助攻，維持「優於大盤」評等
群聯 2025 年第四季每股盈餘（EPS）達 22.08 新台幣，優於市場預期，主因受惠於匯兌收益與業外投資獲利。即便研究機構將目標本益比從 25 倍下修至 15 倍以反映供應端的不確定性，但看好 NAND 價格上漲帶來的獲
付費限定
為什麼「存貨增加」反而可能是好事？
AI產業有一個特色
訂單很大 → 交期很長 → 必須提前備料
所以會出現：
存貨增加→訂單能見度變高→未來營收可能爆發
投資人最常看的指標
看存貨一定要搭配 三個數據：
1.營收年增率
2.存貨週轉天數
3.毛利率
很多法人現在其實在找一種股票~~
付費限定
準備要看台灣VS南韓的比賽了，大家集氣，為了今天放棄球敘
#經理人持倉指數
目前數值在79%，沒有往下跌破70%，目前水位就是在中間，也就是沒有特別改變慣性，市場都還在觀察這一波戰爭的動向，原油已經確認會變成高通膨2.0的推升商品，這都是由市場資金一波一波堆疊出來的遊戲，這一輪金融遊戲的
透過「陣營分群」深度拆解，我們發現群聯正陷入一個經典的「贏家受困」博弈局勢。
1. 贏家受困與鏡像陷阱 ($EMA15\_Cost\_W$)
量化數據：贏家陣營的底火成本線目前位於 1897.80 。
盈虧狀態：現價 1705 元遠低於贏家成本，代表目前的贏家群組平均虧損已超過 10%。
#南亞科
去年11月修正時就可以規劃的第二階段風報比機會，而也達標三間投行給的高潮平均值數字
知足滿足的操盤手就不會需要在250~289還要拼命去找更多答案在同一個標的，除非有新的胃口出現。
今天查看一下去年一整年損益，因為心中只想到去年美債認賠約40萬轉買記憶體賺190萬，但實際上整年的獲利並沒有仔細算，所以拉一下報表，如下。
拉的時間是2025/2/28~2026/2/28，為期一年。
大家可以看到其實交易次數並不多，這也是為什麼我在這邊不常PO單，因為我的投資法是計算目標價，然
本文深入分析大摩針對群聯（Phison）的報告，探討其高毛利率是否僅依賴低價庫存。作者認為，儘管低價庫存確實是短期獲利主因，但大摩低估了 AI 驅動下的 NAND 市場結構性變化，並指出AI訓練與推論階段對儲存的巨大需求，將可能使群聯持續享有庫存紅利。
摩根士丹利報告指出，NAND 漲價趨勢明確，SanDisk與美光最大受惠，點名群聯、江波龍等亞洲模組廠將面臨營運壓力，主因在於低價庫存用罄，面臨高價原料採購困境，以及下游SSD需求疲軟的雙重夾擊。文章並提及DRAM產業趨勢，預期威剛、創見等模組廠也將面臨類似問題。
付費限定
AI 帶動 NAND 需求增長，惟亞洲模組廠毛利率面臨壓縮風險
摩根士丹利（Morgan Stanley）發布最新研究報告指出，雖然人工智慧（AI）正顯著推動 NAND 閃存需求，但亞洲模組廠正面臨供應受限、毛利率回歸正常化以及消費級固態硬碟（SSD）需求疲軟等多重挑戰。基於上述因素，摩根士丹利將
付費限定
啟動碟 SSD 模組的市場潛力與重要性
在現代伺服器機架中，啟動碟（Boot Drive）模組是常被忽視但至關重要的基礎組件，特別是在大規模 AI 與雲端基礎設施中。儘管啟動碟並不直接參與模型訓練或推論，但對於系統的可用性、編排與災難恢復不可或缺。它們提供持久的本地儲存，用於初始化硬體、加載作業系
