近日NVDIA股價又創歷史新高，日前剛結束的財報，不管是EPS或是營收都雙雙超過市場預期。
結束一陣子的TSMC股東會可以觀察到目前TSMC的獲利版塊已經有劇烈的變動。
付費限定
AI GPU伺服器產業: All-in or 居高思危?
投資理財內容聲明
留言
留言分享你的想法！
理財人妻Vivi
795會員
86內容數
28Y研究美股的新手媽媽
#一天一分鐘學投資
曾任：
➕香港對沖基金分析師
➕台灣家族辦公室分析師
#家庭理財 #美股投資 #產業分析
理財人妻Vivi的其他內容
2025/03/03
輝達FY25Q4財報出爐，股價卻表現疲軟，整理幾個重點分享給你!
首先，數字亮眼。Q4營收達393億美元，超出指引的375億美元，年增78%，季增12%，全年收入更飆至1305億美元，年增114%，翻倍有餘。數據中心業務是最大功臣，營收占比達91%，Q4單季達355.8億美元，年增93
2025/03/03
輝達FY25Q4財報出爐，股價卻表現疲軟，整理幾個重點分享給你!
首先，數字亮眼。Q4營收達393億美元，超出指引的375億美元，年增78%，季增12%，全年收入更飆至1305億美元，年增114%，翻倍有餘。數據中心業務是最大功臣，營收占比達91%，Q4單季達355.8億美元，年增93
2024/11/21
本篇文章內容包括：
Part I. 財報成績單揭曉｜本季又超預期了，還不滿意？
Part 2. 業務分析｜除了數據中心，其他可以不用看了
Part 3. 電話會重點｜分析師的靈魂拷問
Part 4. 估值分析｜這樣貴嗎？
Part 5. 總結 & 風險提示｜有什麼要注意的？
2024/11/21
本篇文章內容包括：
Part I. 財報成績單揭曉｜本季又超預期了，還不滿意？
Part 2. 業務分析｜除了數據中心，其他可以不用看了
Part 3. 電話會重點｜分析師的靈魂拷問
Part 4. 估值分析｜這樣貴嗎？
Part 5. 總結 & 風險提示｜有什麼要注意的？
2024/08/26
Nvidia何時公布財報?
2024/08/28 星期三美股盤後。
需要擔心Blackwell延遲交貨嗎？
8月中旬，有市場傳言稱，由於晶片設計缺陷，輝達的Blackwell伺服器將推遲出貨。台積電管理層隨後確認，COWOS封裝技術的產能和良率並無問題，推遲主要源於輝達在設
2024/08/26
Nvidia何時公布財報?
2024/08/28 星期三美股盤後。
需要擔心Blackwell延遲交貨嗎？
8月中旬，有市場傳言稱，由於晶片設計缺陷，輝達的Blackwell伺服器將推遲出貨。台積電管理層隨後確認，COWOS封裝技術的產能和良率並無問題，推遲主要源於輝達在設
你可能也想看
2025 vocus 推出最受矚目的活動之一——《開箱你的美好生活》，我們跟著創作者一起「開箱」各種故事、景點、餐廳、超值好物⋯⋯甚至那些讓人會心一笑的生活小廢物；這次活動不僅送出了許多獎勵，也反映了「內容有價」——創作不只是分享、紀錄，也能用各種不同形式變現、帶來實際收入。
2025 vocus 推出最受矚目的活動之一——《開箱你的美好生活》，我們跟著創作者一起「開箱」各種故事、景點、餐廳、超值好物⋯⋯甚至那些讓人會心一笑的生活小廢物；這次活動不僅送出了許多獎勵，也反映了「內容有價」——創作不只是分享、紀錄，也能用各種不同形式變現、帶來實際收入。
嗨！歡迎來到 vocus
vocus 方格子是台灣最大的內容創作與知識變現平台，並且計畫持續拓展東南亞等等國際市場。我們致力於打造讓創作者能夠自由發表、累積影響力並獲得實質收益的創作生態圈！「創作至上」是我們的核心價值，我們致力於透過平台功能與服務，賦予創作者更多的可能。
vocus 平台匯聚了
嗨！歡迎來到 vocus
vocus 方格子是台灣最大的內容創作與知識變現平台，並且計畫持續拓展東南亞等等國際市場。我們致力於打造讓創作者能夠自由發表、累積影響力並獲得實質收益的創作生態圈！「創作至上」是我們的核心價值，我們致力於透過平台功能與服務，賦予創作者更多的可能。
vocus 平台匯聚了
摘要
此文件探討 AI ASIC（專用應用積體電路）在雲端 AI 半導體市場中作為 Nvidia 主導 GPU 的替代方案所扮演的日益重要角色。預計 AI 半導體市場將顯著增長，AI ASIC 的總可服務市場（TAM）將從 2024 年的 120 億美元增長至 2027 年的 300 億美元，
摘要
此文件探討 AI ASIC（專用應用積體電路）在雲端 AI 半導體市場中作為 Nvidia 主導 GPU 的替代方案所扮演的日益重要角色。預計 AI 半導體市場將顯著增長，AI ASIC 的總可服務市場（TAM）將從 2024 年的 120 億美元增長至 2027 年的 300 億美元，
近日NV股價又創歷史新高，剛結束的TSMC股東會可以觀察到目前TSMC的獲利版塊已經有劇烈的變動。隨著AI浪潮以及消費性電子仍舊和緩復甦，HPC已經取代行動裝置成為貢獻最多的領域。那看似前景風光明媚，萬里無雲的AI 伺服器要All-in 嗎？先說結論，不可否認AI 伺服器儼然成為賽道上的戰略物資..
近日NV股價又創歷史新高，剛結束的TSMC股東會可以觀察到目前TSMC的獲利版塊已經有劇烈的變動。隨著AI浪潮以及消費性電子仍舊和緩復甦，HPC已經取代行動裝置成為貢獻最多的領域。那看似前景風光明媚，萬里無雲的AI 伺服器要All-in 嗎？先說結論，不可否認AI 伺服器儼然成為賽道上的戰略物資..
經濟部統計處20日公布10月外銷訂單金額為528.7億美元，較去年同期減少4.6％，為連14個月衰退，不過衰退減幅已經縮小至個位數。經濟部統計處處長黃于玲預估11月可望翻紅，未來復甦期程仍要觀察。
經濟部統計處20日公布10月外銷訂單金額為528.7億美元，較去年同期減少4.6％，為連14個月衰退，不過衰退減幅已經縮小至個位數。經濟部統計處處長黃于玲預估11月可望翻紅，未來復甦期程仍要觀察。
L40S 的好展望隱含了通用伺服器的需求有望回溫，對於未受惠 AI 浪潮而起的伺服器供應鏈都是利多消息。BMC 市占第一的信驊是否有機會因此受惠？公司的長期成長機會和競爭力又在哪邊？
L40S 的好展望隱含了通用伺服器的需求有望回溫，對於未受惠 AI 浪潮而起的伺服器供應鏈都是利多消息。BMC 市占第一的信驊是否有機會因此受惠？公司的長期成長機會和競爭力又在哪邊？
美股在Nvidia、AMD及Netflixg上漲超過3%的帶動下，科技股引領每股四大指數全數收紅，其中伺服器龍頭廠SMCI(超微電腦)大漲7.56%，似乎宣告Nvidia財報將交出亮麗的表現，果然盤後Nvidia公告的財報及財測的數字，高於市場預期相當多，也刺激Nvidia盤後股價大漲超過7%，
美股在Nvidia、AMD及Netflixg上漲超過3%的帶動下，科技股引領每股四大指數全數收紅，其中伺服器龍頭廠SMCI(超微電腦)大漲7.56%，似乎宣告Nvidia財報將交出亮麗的表現，果然盤後Nvidia公告的財報及財測的數字，高於市場預期相當多，也刺激Nvidia盤後股價大漲超過7%，
庫存彙總對帳單 2023/7/19
這是篇系列文章，每週一、三會固定更新，大俠會用實際的庫存對帳單來分享如何佈局出兼顧市值成長 & 波動防禦的存股配置。
此系列從 Day 1 開始，讀者可以一篇一篇仔細觀察
產業選股邏輯
總經景氣邏輯
資金佈局策略
配置調節方法
庫存彙總對帳單 2023/7/19
這是篇系列文章，每週一、三會固定更新，大俠會用實際的庫存對帳單來分享如何佈局出兼顧市值成長 & 波動防禦的存股配置。
此系列從 Day 1 開始，讀者可以一篇一篇仔細觀察
產業選股邏輯
總經景氣邏輯
資金佈局策略
配置調節方法
台股在5月份受惠於NVIDIA財報大幅優於預期，帶動資金湧入大型科技龍頭，包括Meta、Google、微軟等，而NVIDIA股價暴漲，同步帶動費城半導體指數短期大漲近2成。台股也在這波AI浪潮中成為主要受惠市場，半導體類股5月大漲10.53％，電子指數漲幅也達9.42％，單月漲幅達6.42％。
NV
台股在5月份受惠於NVIDIA財報大幅優於預期，帶動資金湧入大型科技龍頭，包括Meta、Google、微軟等，而NVIDIA股價暴漲，同步帶動費城半導體指數短期大漲近2成。台股也在這波AI浪潮中成為主要受惠市場，半導體類股5月大漲10.53％，電子指數漲幅也達9.42％，單月漲幅達6.42％。
NV
整個市場似乎陷入狂熱，似乎把伺服器概念股和AI伺服器概念股混淆了，技嘉、緯創、廣達、英業達、鴻海…，一個個點名，然後輪漲。
首先今年不景氣，各雲資料中心業者，紛紛縮減預算，資料中心AI伺服器預算雖然沒有縮減，但CHAT GPT橫空出世，造成業者紛紛挪移預算去購置AI伺服器，但錢只有這麼多，為了買一台
整個市場似乎陷入狂熱，似乎把伺服器概念股和AI伺服器概念股混淆了，技嘉、緯創、廣達、英業達、鴻海…，一個個點名，然後輪漲。
首先今年不景氣，各雲資料中心業者，紛紛縮減預算，資料中心AI伺服器預算雖然沒有縮減，但CHAT GPT橫空出世，造成業者紛紛挪移預算去購置AI伺服器，但錢只有這麼多，為了買一台
Nvidia(輝達/NVDA US):5/24(週三)盤後公佈2024 財年第一季度的業績，由於最新財務數據以及未來展望優於市場預期，推動股價在盤後交易中上漲 26%。
Nvidia(輝達/NVDA US):5/24(週三)盤後公佈2024 財年第一季度的業績，由於最新財務數據以及未來展望優於市場預期，推動股價在盤後交易中上漲 26%。
最重要的產業賽道上絕不可缺席
AJEOSSI認為在這個時代做投資其實是非常幸福的，因為有一個重要且充滿優勢的產業正在蓬勃發展，從前幾篇文章一文搞懂TSMC 21Q2 法說會重點，交易計畫書02 - 英特爾Intel中可以得知，整個產業的大趨勢都是圍繞著高效能運算HPC上。
最重要的產業賽道上絕不可缺席
AJEOSSI認為在這個時代做投資其實是非常幸福的，因為有一個重要且充滿優勢的產業正在蓬勃發展，從前幾篇文章一文搞懂TSMC 21Q2 法說會重點，交易計畫書02 - 英特爾Intel中可以得知，整個產業的大趨勢都是圍繞著高效能運算HPC上。