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【一個分析師的養成】聊聊我們團隊怎麼生成對 AI 的非共識觀點?

更新於 2024/11/05閱讀時間約 3 分鐘
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  • 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立思考的能力、判斷、行動,成就最適合您的投資理財模式。

今天聊聊我的本業,還有我們的團隊。

這波 GenAI 開始不久(2022年底),我們這個專門研究網路和軟體的小團隊就一直跟投資經理及分析師客戶「傳教」:不能用過去 10 年看 SaaS、甚至過去 20 年的方式來投資軟體產業。

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#那些我在券商工作時學到的事,紀錄一個投資分析師參與台灣新創公司 IPO 過程中,看到那些值得學習的人事物。
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本篇文章探討了在科技進步和自動化影響下,傳統投資研究的變化與挑戰。隨著資訊取得變得越來越容易,研究員的工作內容也逐漸被自動生成的工具取代,原本不可規模化的資訊與服務如今變得易於複製。文章強調了在這種環境下,個人與機構投資者應重新考量其核心優勢,並針對未來的生存策略進行深思熟慮的規劃。
作者回顧了自己在投資分析師生涯中的經驗發現,過去的產業經濟學分析工具已無法完全滿足當前市場的需求。透過對複雜系統的觀察,文章提出了在解釋企業競爭格局時所面臨的挑戰,特別是在理解動態競爭模式與市場預期之間的關聯,以及這些因素對投資策略的影響。
這篇文章討論了資訊查證與過濾情報的重要性,並分享了作者在使用 ChatGPT 和 Perplexity 查證的經驗,提供瞭如何找到可靠資訊來源的建議,並強調了對資訊可信度的敏感度。
NVDA創立歷程與策略發展的歷史,以及趨勢的觀察。回顧過去的決策與策略,啟發對自身及產業的思考。瞭解當初NVDA的經營策略如何讓其逐漸成長為今日的半導體巨頭。
Uber Eats 收購 Foodpanda 的消息意外嗎?這篇文章從聚焦供需的變化的角度分析了併購對供需結構的改變,以及對行業競爭和其他相鄰產業的影響。同時也觀察了資本市場的轉變對併購的影響。文章也提到了對後續的投資追蹤和對 META、NFLX 和 MU 公司的探討。
科技/AI股票估值因素不應只著眼於營收成長或利潤率,企業未來自由現金流量的折現值以及 EPS 和 EPS 潛在成長率才是估值的關鍵。
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