一、章節重點提取
交易與關係
- 交易需要努力認真、高度投入，不同於上班領薪水
- 交易之本是錢，交易前需要理財，可用模擬帳戶訓練技巧
- 成功交易者不喜歡賭博，而是觀察市場、管控風險
- 要跳脫將自己的理性加諸於市場的思維，市場本身充滿不確定性和情緒性
兩種選擇：保持簡單
- 長期投資者偏重基本面分析，短期投資者偏重技術分析
- 「防護停損」是防止帳戶重大虧損的關卡，但可能被高手利用
- 在震盪區間使用寬鬆停損或擴大停損，避免誤觸和過大損失
- 沒有完美的交易方法，關鍵是將選擇簡單化，風險最小化
三種方式：趨勢操作、波段操作與當沖
- 趨勢交易者（多頭交易、長線交易）買入上漲趨勢股票並持有
- 日線波段操作者關注頻率高，風險也高，要找尋股價轉折起點
- 當沖交易時間週期為日內，需要強大的計算與判斷力，並保持靈活與紀律
- 建議新手從最長期的股票操作開始，隨經驗和知識累積嘗試不同交易週期
四大支柱：成功交易者的條件
- 理性：不讓情緒主導交易，控制情緒波動是交易者的重要課題
- 風險：理解、熟悉並適應風險，進行每筆交易前量化潛在損失並管理
- 負責：為自己的績效負責，找交易教練並做好交易紀錄
- 例行程序：即交易策略，要適合自己、簡單明瞭，並有紀律地執行
五個階段：交易生涯的成功之路
- 有勇無謀：新手時期的心態，想從市場中快速獲利
- 辨識認知：意識到自己的投資行為有問題，選擇放棄或鑽研
- 復活重生：重新認識自己，選擇適合的交易市場、標的和策略，謙遜學習
- 例行程序：制定一致性策略，致力於遵守紀律，不因短期波動改變
- 報酬獎勵：在不斷調整策略和控制風險後，獲利開始進來
六大優勢：成功交易者的心理工具
- 慷慨：願意付出時間，但不要期求一定有回報
- 紀律：在特定時間做出適當的事情
- 耐心：不受外物干擾或破壞的能力
- 勤奮：在交易中找到快樂和欣喜，保持恆久努力
- 專注：執意專注於某件事
- 智慧：能夠正確辨別已知事物
七種紀錄：交易者要做好記錄保存
- 製作交易日誌，記錄每次交易的數字、市場狀況、心理狀況和策略
- 交易日誌要有建設性，記錄所知和想法，事後檢討時印象深刻
- 畫出帳戶資產圖，觀察策略執行的形貌，調整資產曲線平滑化
八項檢查：交易前的檢查清單
- 確認自己狀態適合交易後，針對市場、方法、資金做檢查
- 檢查表的填寫要簡單明瞭，記錄一段時間後可找到市場規律，設計交易策略
九項篩選：選擇交易股
- 一般篩選：產業、個股或ETF、公司規模、流動性、獲利性、流動資產相關比率
- 特定策略篩選：選擇權與放空、波動性、股息殖利率
十種工具：技術指標與交易單
- 技術指標：避免一次使用過多指標，會使交易複雜化
- 價格走勢、均線、平均真實區間(ATR)軌道、成交量、支撐壓力
- 交易單：市價單（適合停損）、限價單（穩定性高）、限價停止單（動能策略）
- 防護停損單（重要，避免砍不下手）、追蹤停損單（動能交易，逐步提高停損）