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外資高盛GS看台灣科技：小晶片(Chiplet)的普及開啟先進封裝新紀元；建議買入台積電、日月光、弘塑及萬潤(重要+大篇
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2025/08/18
本日外電整理
投資金句：
在別人貪婪時恐懼，在別人恐懼時貪婪。 — 華倫·巴菲特
外電重點摘要：
聯亞 (3081): 受益於 800G 矽光子產品放量及 InP 基板供應改善，美系券商預期其第三季營收將顯著增長，並看好未來矽光子產品的高營收佔比。
勤誠 (8210): 隨著 ASIC A
2025/08/18
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2025/08/18
摘要
本文分析了台灣高股息ETF市場的最新動態，指出儘管整體資產管理規模（AUM）在七月僅微幅成長1%，但定期定額投資在連續四個月下滑後出現10%的反彈。近期幾檔ETF的資金流向出現分化，其中00900因成分股調整而受益，00915則因配息減少而面臨資金外流，這也凸顯了七月新頒布的ETF收益分配新
2025/08/18
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2025/08/18
大和證券 (Daiwa) 觀點與建議
奇鋐 (AVC) 於8月13日公布了2025年第二季財報。展望未來，我們看到公司在2025下半年至2026年的水冷散熱專案訂單具有高度能見度，同時憑藉其全面的產品線，在伺服器領域的市佔率故事也將持續上演。因此，我們重申對奇鋐的「買進 (Buy)」評級，並將其1
2025/08/18
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2025 vocus 推出最受矚目的活動之一——《開箱你的美好生活》，我們跟著創作者一起「開箱」各種故事、景點、餐廳、超值好物⋯⋯甚至那些讓人會心一笑的生活小廢物；這次活動不僅送出了許多獎勵，也反映了「內容有價」——創作不只是分享、紀錄，也能用各種不同形式變現、帶來實際收入。
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「國防概念股」是什麼意思？也就是說很多設備與技術及人才需要被管制。然而台積電原本只是做一個半導體製程的晶片代工者。現在變成是ＡＩ大廠搶購訂單的代工公司。而台積電更上游是艾司摩爾，要價一台百億一台的晶片雕刻機。台積電是艾司摩爾的頭號大客戶，因此跑來台灣設立分公司。
現在人人都把台積電當護國神山，
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台灣電子產業是全球科技領域中不可或缺的一部分，其影響力和競爭力遍及世界各地。憑藉卓越的技術創新、高效的生產能力以及完善的供應鏈，台灣在半導體、電腦及週邊設備、電子零組件和光電產品等多個領域中佔據了領先地位。
這些產業不僅推動了台灣經濟的快速增長，也在全球科技市場中占有舉足輕重的地位。
從全球
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1. 引言
台積電(TSMC)作為全球最大的專業晶圓代工企業,其股價於2023年突破1000元新台幣大關,不僅標誌著公司市值的新高度,也引發了市場對其影響力的廣泛討論。本文將深入分析這一現象對台灣股市、全球半導體產業以及台積電自身的多層面影響。
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筆記-設備廠擴廠潮-MoneyDJ-24.05.28
*2015-2016，Apple手機的AP導入InFO封裝(扇出型封裝)，台積電龍潭廠大量擴產(12-13萬片)，生產基地延伸到中科。當時替代了傳統封裝廠(日月光)，但這次AI浪潮，讓後段封測廠也有訂單，因為有台積電委外訂單。
*目前設備商忙
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摘要重點
1.下修全年除記憶體外半導體營收年成長至約 10%，晶圓代工至mid~high teens，維持台積電全年營收年增 low~mid twenties。維持全年資本支出不變。
摘要重點
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這1、2年因為AI晶片的需求，帶動了先進封裝CoWoS的大量需求，更帶動其周邊供應鏈的商機，那當然不能忘了台積電推動的特用化學品在地供應鏈之一的三福化！
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日本在半導體材料有著舉足輕重的地位，雖然台積電在先進製程上遙遙領先，但要是沒有日本半導體材料的支援，也做不出最先進的晶片。
所以AI晶片極度仰賴先進製程，我便朝著高階半導體材料去挑選具有發展性的公司，這間公司就是代理日本信越的崇越！
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