週回顧-紅海事件紛擾導致航運類股上沖下洗，創意受惠ASIC長線題材

時間範圍2024/1/8-1/12

整理日期2024/1/13

產業近況

面板產業

1. 陸系面板廠持續減產，稼動率降至60%，放假到農曆年後
2. 根據Witsview研調機構預估，1Q24面板報價將進入上漲循環，主要是奧運等運動賽事進入拉貨期，加上面板大廠減少供給
3. 相關台股，群創、友達

晶圓代工產業

1. 中國半導體本土化發展相當積極，2024年中國將會有32座晶圓代工廠開始投片，主要是成熟製程，供給大量開出下，可能有降價壓力
2. 聯電-2023年ASP價格守的不錯，但2024年可能要降價，預期12吋降價高個位數、8吋降價10-20%

貨櫃航運產業

1. 紅海事件影響性擴大，SCFI運價持續大漲，目前主要航商仍暫停通行紅海，繞行好望角，導致運力供給吃緊，目前往歐洲航線貨櫃，每TEU報價已來到3,500-4,000美元
2. 1/8丹麥新聞報導，多家船公司與葉門組織進行談判，導致歐美航運公司、日本船公司股價皆下挫，不過消息未經證實，而本周長榮、陽明股價均大幅重挫
3. 1/12最新消息，美英與其他各國空襲葉門叛軍基地，回敬其紅海行動
4. 預計本次事件航商運力共耗損10-15%，而原先產業供過於求7%，若事件短期無法解決，目前運能是不足的，歐洲線報價大幅拉高，外溢至其他航線