股癌【EP447】投資筆記 (地震感想、特斯拉法說、FSD、Dojo 、Optimus)

閱讀時間約 5 分鐘
  • 文內如有投資理財相關經驗、知識、資訊等內容,皆為創作者個人分享行為。
  • 有價證券、指數與衍生性商品之數據資料,僅供輔助說明之用,不代表創作者投資決策之推介及建議。
  • 閱讀同時,請審慎思考自身條件及自我決策,並應有為決策負責之事前認知。
  • 方格子希望您能從這些分享內容汲取投資養份,養成獨立思考的能力、判斷、行動,成就最適合您的投資理財模式。
股市「癲瘋」,永遠的「巔峰」
這裡我會分享我在股癌 Podcast 中學到的投資見解與想法,讓我們一同踏上投資不歸路,前往投資巔峰!

主委生活

  1. 地震體驗:
    • 這次地震是在花蓮外海,雖然不及921地震,但仍有震撼力。
    • 身處20幾樓感受到地震的恐懼,尤其是垂直搖晃的部分。
    • 面對地震,已學會將易掉落物品放在地上,以降低傷害風險。
  2. 影響產業:
    • 對產業影響有限,可能會有生產製程暫停,但影響程度不大。
    • 台積電提到可能會有50個Basics Point的負面影響,但整體影響可以忽略。
  3. 時差調整與生活影響:
    • 回想到沉迷網咖打遊戲的回憶,但隨著年齡增長,身體受到影響。
  4. 地震應對與安全:
    • 提醒大家在地震時要保護頭部,不要躲在易垮塌的大型家具旁邊(尤其是冰箱),而是躲在紮實的桌子下。

特斯拉法說會

特斯拉,這家一度被譽為科技與創新的標竿,如今似乎正面臨著一些前所未有的挑戰。最近一季的財報數字顯示,這家公司的狀況並不樂觀。毛利率跌至僅16.4%股票盈餘僅為每股45美分,而自由現金流量則轉為負值,資本支出增加了34%營業利益更是年減56%。這樣的財報表現無疑令人失望,對於投資者而言,這是否意味著該放棄特斯拉呢?

然而,不妨從另一個角度來看待這個問題。特斯拉在最近的投資者關係會議中透露了一些值得注意的信息。他們承認,自由現金流量負值的主要原因之一是庫存問題,而另一個則是對人工智慧技術的大量投資。但值得鼓舞的是,公司表示下一季的財務狀況將有所改善,這給了投資者一絲希望。

因此,或許我們應該將焦點放在特斯拉的未來。儘管眼下的財務困境令人擔憂,但特斯拉的技術投資和應對問題的能力仍然值得肯定。對於願意持有股票一段時間的投資者而言,特斯拉的潛力依然存在。當然,這需要有一定的風險意識和長期眼光。


Optimus

2025年底,特斯拉的CEO埃隆·馬斯克宣佈了一項令人矚目的計劃:上市一款名為Optimus的人形機器人。這一計劃被馬斯克描述為特斯拉未來發展的關鍵一環,更有膽量的是,他認為Optimus未來的市值可能會超越特斯拉的汽車業務。儘管這聽起來有些遙遠,但馬斯克明確表示,這是一個長期願景,初期可能需要一段時間才能實現。

特斯拉並非唯一一家將目光投向人形機器人的公司。現在,幾乎所有的科技巨頭都在競相尋找機器人技術的突破。如果人形機器人的價格可以降至與平價國產車相當,並且能夠執行各種勞動密集型工作,這將會是一個龐大的市場。儘管這可能聽起來有些遙遠,但如果一切按計劃進行,人形機器人的市場前景將是不可限量的。


FSD

FSD12,這一次的評價非常好。我向身邊的朋友詢問過,甚至我自己也想親自去美國體驗一下。FSD12在美國的消費者中的滲透率也非常高。

在FSD12推出之後,它獲得了大量的訓練資料,達到了300億公里。這有點類似於Google的運作模式,使用者越多,它的表現就越好。因為這種模型是持續訓練的,當使用者越多,反饋的資料也就越多,可以使其修正得更好。這也呈現出大者愈強的趨勢。

關於FSD的監管問題,埃隆·馬斯克提出了一個有趣的觀點。他表示,在未來某個時候,如果你試圖阻止FSD的使用,就等於在殺人。這個說法或許有些極端,但它凸顯了FSD在未來可能面臨的監管挑戰和社會影響。


AI軍火庫

目前,特斯拉正在以35000個H100進行訓練,未來這個數字可能會增加到85000個H100。這些H100是特斯拉AI投入的一部分。

特斯拉的Dojo是一個訓練芯片,目前正在Dojo 2(也就是MARK 2)上運作。未來,Dojo可能會進展到Dojo 3(MARK 3),甚至可能會發展到N2這個節點。


FSD未來應用

當FSD未來走向全面商用化時,它將以兩種形式呈現。這次提到了兩種形式,一個是類似Airbnb的模式另一個是類似Uber的模式

Airbnb的形式意味著車主擁有這輛車,並將其租給其他人使用。而Uber的形式則是特斯拉以公司的身份擁有一個車隊,人們可以隨時將自己的車輛加入特斯拉的車隊中。這意味著,當車主不需要車輛時,可以將其租給特斯拉的Robotaxi車隊,它們將自主行駛並接待乘客。換句話說,一旦FSD正式實現,車主即使不親自駕駛,也可以通過出租車輛賺取收入。


特斯拉低價車款

關於特斯拉低價車款的最新傳聞,需要強調這僅僅是傳聞,未來的發展仍有待確認。

根據我們了解,特斯拉確實取消了一款小型車的計畫,暫時擱置了這個計畫。原本計劃進行產線調整,以生產一款小型、價格較低的車型,這款車被稱為Model 2或Model Q,預計售價為25000美元。但這僅僅是取消了其中一個小車計畫,而在特斯拉內部還有其他小車的計畫。

另一個計畫是針對Robotaxi服務專門開發的小型車,這款車可能專注於短途行駛,但未必會面向一般消費者販售。

另外一個規劃是利用現有的Model 3和Model Y平台進行改造,打造一款外觀方正、尺寸較小的車型。這款車可能同樣用於Robotaxi服務,也可能用於提供便宜的車輛販售。至於具體的車型形態,目前尚不清楚。


相信看到這裡的你一定跟我一樣都是股癌的忠實聽眾,如果覺得文章中有哪裡是我會錯意的或是需要改善的地方,都歡迎在下方留言討論
喜歡的按「追蹤」
持續輸出不易,按個愛心❤️表示支持(謝謝~)
股癌podcast傳送門(EP447)
https://podcasts.apple.com/tw/podcast/ep447/id1500839292?i=1000653429072
38會員
23內容數
大家好!歡迎來到我的投資部落格「投資癲瘋」。在這裡,我將和大家分享我的投資心得、市場觀察以及對於不同產業的深入分析。 作為一個對投資充滿熱情的人,我一直致力於深入研究各種投資機會和策略。這個部落格是我將這些經驗和知識分享給大家的平台。我相信投資不僅僅是賺錢,更是一個持續學習和成長的過程。
留言0
查看全部
發表第一個留言支持創作者!