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【 法說會 】華懋Memo

更新於 2024/12/16閱讀時間約 4 分鐘
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【 個股產業資訊 】VOCs污染防治系統 - 華懋(5292),在半導體先進製程市佔超過9成,將得利於產業長期擴張的紅利

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在全球淨零碳排的議題下,對於空氣汙染防制越來越重視,這會帶動市場的需求,除此之外,晶圓代工龍頭台積電不斷設廠情況下,市場發展潛力還是很大。

隨著先進製程發展、產能擴充,台積電除針對新建廠區持續導入新技術防制設備(沸石濃縮雙轉輪系統技術),以雙轉輪串聯吸附提升汙染物去除成效。

台積電

台積電


除此之外,台積電每年針對既有廠區進行「低效沸石轉輪汰新計畫」及運轉數據大數據分析,導入「沸石轉輪系統應用人工智慧智能參數」,由入口濃度、溫度與風量等外部參數導入計算,自動調整燃燒溫度及脫附溫度設定值,並藉由出口濃度、轉輪出口溫度等參數進行誤差計算及修正,得到最佳操作參數及削減率。

台積電永續報告書

台積電永續報告書


隨著台積電前往至美國,公司也至美國設立子公司了。

現在有越來越多廠商願意花更多的錢,去購買去除效率越高的設備,去除效率從95%上升至99%,不是單純的少4%,而是要從5%下降至1%的角度來看,也就是說實際上VOCs的減量是80%。



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致力於實踐「 投資獲利與生活兼具 」的生活哲學。 我認為「投資」的目標是生活品質的提升,與其分秒必爭的盯盤,不如運用「價值投資」,找回時間的自由。
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電力環境是造成不斷電需求不斷的原因,公司認為短期內電力環境不會有太大的改善。 因此,公司還是會穩定成長,除了川普這個不確定性之外,並沒有太大的問題。
儲能系統主要以穩定電網、削峰填谷、備載電源等三大核心功能加強整體電網的強韌程度。穩定電網:在感應到電網頻率下降時,補足電網上的頻率以穩定電網頻率。削峰填谷:在電力需求低谷儲存多餘電能,在需求高峰時釋放電能,減少電網壓力。備載電源:可作為備用電源,在緊急情況下提供電力,確保關鍵設施的正常運行。
耕興營收60%以上跟5G有關,5G設備及終端產品其中有5成以上是由耕興檢測。 5G + Wi-Fi佔公司整體營收70%左右,也就是說Wi-Fi營收僅佔約10%,其他20%就是傳統檢測、剩餘10%就是一些零組件。
近期信邦營收非常差,尤其是12月份,創下22個月以來的新低,公司說這主要是因為歐美假期及終端(5大產業)去庫存的影響。 這時候追蹤就非常重要了,找出公司衰退的原因,再去判斷是長期風險還是短期風險,所以我整理了法說會內容的重點,並統整一些資訊後電訪公司,最後我再分享我自己的想法!
在10/5開完法說會之後,就因為公司關於未來獲利的說法都較為保守的關係,隔天股價直接下跌超過5%,但是實際聽完影音之後,我並不覺得公司對於未來獲利的看法不明確,只是不願意透漏太多罷了XD 所以我整理了法說會內容的重點及QA,最後我會再分享我自己的想法!
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