為何你需要「回憶股息」與「消費平滑化」？
樂天KOBO連結人生優化的九大演算法 (The 9 Rules)
在進入詳細的理論拆解之前，為了方便講求效率的快速掌握全書精髓，我將比爾·柏金斯（Bill Perkins）提出的九大金錢法則整理如下
這不僅是理財建議，更是一套將「生命能量」轉換效率最大化的標準作業程序（SOP）
1.最大化你的正向人生體驗 (Maximize your positive life experiences)
- 人生目標函數（Objective Function）是「快樂總和」而非「淨資產總和」。
2.儘早投資各種體驗 (Invest in experiences early)
- 體驗具有複利效應（回憶股息），越早投入，回收期（Payback Period）越長。
3.以「死前歸零」為目標 (Aim to die with zero)
- 追求 100% 的資源利用率（Utilization Rate），避免死後殘留無用的庫存（遺產）。
4.運用所有工具來規劃人生 (Use all available planning tools)
- 別憑感覺。利用預期壽命計算機與健康數據，進行精確的生產排程。
5.在錢能發揮最大效益時給予 (Give money to your children or to charity when it has the most impact)
- 優化資金流動時效。在受益人邊際效用最高時（25-35歲）撥款，而非死後。
6.不要過著「自動駕駛」的人生 (Don't live your life on autopilot)
- 拒絕慣性思維。定期檢視儀表板，動態調整資源配置策略。
7.將人生視為不同的季節 (Think of your life as distinct seasons)
- 時間分桶策略。理解不同年齡階段的硬體限制（健康），進行適性規劃。
8.知道何時該停止財富累積 (Know when to stop growing your wealth)
- 找出淨資產峰值（Peak Net Worth）。達到安全庫存後，即刻停止生產，開始去化庫存。
9.在沒什麼好失去時，承擔最大風險 (Take your biggest risks when you have little to lose)
- 利用不對稱風險。年輕時試錯成本低，應大膽測試高報酬專案。
你的人生演算法是否需要重構？
如果你和我一樣，習慣用 Excel 管理生活、對數據敏感，且在職場上致力於提升「良率」與「稼動率」的人，你可能也會犯下一個嚴重的系統性錯誤：
我們過度優化了資產負債表，卻徹底忽略了人生體驗表的轉換效率
比爾·柏金斯（Bill Perkins）在《別把你的錢留到死》（Die With Zero）一書中，開篇就拋出了一個讓數據控直冒冷汗的比喻：
生活不是一場《太空侵略者》（Space Invaders）遊戲
在那個經典遊戲中，目標是累積最高分，直到你死掉（Game Over）。分數就是錢，我們拼命打怪（工作）、閃避攻擊（風險），看著右上角的分數不斷飆升，直到螢幕全黑。
但現實生活不是電玩，當遊戲結束時，「分數」不會讓你登上排行榜，而是直接歸零。
對於我們這些社畜、工程師、或是專業經理人來說，「延遲享樂」是我們的預設程式碼。我們擅長忍耐，擅長複利，擅長為了未來的某個「安全邊際」而犧牲當下的資源。
然而，柏金斯以避險基金經理人的冷靜邏輯告訴我們：如果你死的時候還留著幾百萬的遺產，這不代表你富有，這代表你在「生命能量」的轉換工程上，發生了巨大的效率低落與浪費。
這篇文章不是要教你揮霍，而是要引入一套全新的人生演算法。透過拆解「回憶股息」、「消費平滑化」以及「時間分桶」等核心模組，重新計算你的人生 ROI。
核心觀念一：歸零（Zero）的哲學——資源利用率的最大化
許多人聽到書名《別把你的錢留到死》（Die With Zero），直覺反應是：「這不就是月光族的藉口嗎？」、「萬一我老了沒錢怎麼辦？」
請先放下這種二元對立的焦慮。我們追求的是資源利用率（Resource Utilization）。
1. 什麼是真正的「歸零」？
這裡的「歸零」，指的不是讓你破產並淒涼地死去。它的數學定義是：在你離開這個世界的那一刻，你的「淨資產效用」剛好完全釋放完畢。
試想你是一名工廠廠長。如果你在關廠歇業的那一天，倉庫裡還堆滿了未使用的昂貴原材料（金錢），且這些原材料無法再轉化為產品（體驗），這在管理學上稱為「庫存浪費」（Inventory Waste）。
金錢本身沒有價值，金錢所能換取的「體驗」與「對他人的幫助」才是價值所在
2. 生命能量（Life Energy）模型
書中引用了《Your Money or Your Life》的概念：金錢 = 凍結的生命能量。
你工作的每一小時，都是用你有限的生命去交換金錢。
- 如果你賺了錢卻沒花掉就死了 → 你白白浪費了那些用來工作的時間。
- 你本可以把那些時間拿去陪伴家人、或是發展興趣，但你選擇了工作，換來了一堆你用不到的廢紙。
對於追求效率的我們來說，這是完全不可接受的「製程損耗」。死後留下的每一塊錢，都代表著你過去某個時刻的勞動力被無效化了。
核心觀念二：回憶股息（Memory Dividends）——隨時間複利的資產
這是書中最具顛覆性，也最符合投資邏輯的概念。我們都知道金錢有複利效應，但我們忽略了「體驗」也有複利效應。
1. 體驗不只是一次性消費
傳統會計觀念將「旅行」、「聽演唱會」視為費用（Expense），花完就沒了。但柏金斯認為，這應該視為一項資產（Asset）。當你經歷了一次深刻的體驗，當下的快樂只是第一筆收益。
2.股息支付機制
在體驗結束後的每一年，當你：
- 看著照片回味時
- 與朋友聚餐聊起這段往事時
- 在心中默默想起那段經歷時
你都在領取「回憶股息」。這是一種心理上的現金流
3. 為何要「儘早投資」體驗？
就像你在 20 歲存入的 1 萬元，會比 60 歲存入的 1 萬元產生更多複利；你在 20 歲經歷的壯遊，其產生的「回憶股息」支付期長達 60 年（假設活到 80 歲）。
如果你等到 60 歲退休才去壯遊：
- 支付期短：你只能領 20 年的股息。
- 折舊率高：因為體力衰退，你的體驗強度可能不如年輕時敏銳。
【金錢複利 vs. 回憶複利】
核心觀念三：消費平滑化（Consumption Smoothing）——人生的線性規劃
在經濟學中，消費平滑化是指人們傾向於在醫生中保持穩定的消費水平，以獲得最大的總體效用。
然而，現實生活中的傳統理財建議卻在破壞這個平滑曲線。
1. 傳統的「延遲享樂」曲線
大多數人的收入曲線是：年輕低、中年高、老年低（或退休金）。
傳統理財建議我們：年輕時要像苦行僧一樣存錢（高儲蓄率），為了老年的安穩
結果是：你在最能享受金錢的年紀（20-40 歲，健康滿分），卻最不敢花錢。
2. 優化後的「平滑」策略
柏金斯主張，如果你的預期收入是隨年資增長的（例如醫師、工程師、律師），你在年輕時應該適度透支或是降低儲蓄率。
數學邏輯：假設你 25 歲年薪 50 萬，35 歲年薪 200 萬
- 在 25 歲時，花掉 5 萬元去歐洲旅行，對你的快樂提升（邊際效用）極大，但這筆錢對 35 歲的你來說，只是九牛一毛。
- 為了存那 5 萬元而犧牲 25 歲的體驗，是極度不理性的資源錯置。
3. 健康與財富的黃金交叉
我們必須引入「健康」這個變數。
- 財富效用函數 = F(金錢, 健康)
- 隨著年齡增長，金錢通常增加，但健康（轉化金錢為快樂的能力）會下降。
- 實作：在中年階段（40-60 歲），你的策略應該是用金錢買時間。外包家務、搭計程車、購買自動化工具。因為此時你的時間機會成本最高，而你的身體開始需要保養。
實作工具：時間分桶（Time Buckets）取代遺願清單
遺願清單（Bucket List）在工程師眼中是一個糟糕的專案管理工具。
為什麼？因為它沒有Deadline（截止期限），也沒有考量資源限制（健康）。
它通常是人們在意識到死亡將近時的恐慌清單。
柏金斯提出的解決方案是：時間分桶（Time Buckets）。
實作步驟：
- 畫出生命軸：從現在開始，以 5 年或 10 年為一個單位（例如：30-35, 35-40, 40-45...直到 85-90）。
- 列出體驗項目：列出你這輩子想做的事（滑雪、寫書、跑馬拉松、帶孫子去迪士尼）。
- 放入對應的桶子：這是最關鍵的一步。你必須誠實面對生理限制。
- 單板滑雪：必須放在 40 歲之前的桶子。
- 爬高難度百岳：必須放在 50 歲之前。
- 豪華郵輪旅遊：可以放在 70 歲的桶子。
時效性體驗（Time-Sensitive Experiences）
這會讓你產生一種急迫感：有些事情現在不做，這輩子就沒機會做了（Now or Never）。
Now or Never
這不是感性勒索，這是生理學的硬限制。透過時間分桶，你能夠進行「預先規劃」，確保每一項體驗都落在金錢與健康匹配度最高的時間區塊。
最艱難的決策：淨資產峰值與遺產規劃
對於習慣累積資產的人來說，這一段最反直覺，也最痛苦。
1. 尋找你的淨資產峰值（Peak Net Worth）
根據書中模型，為了達到「死前歸零」，你的淨資產不應該無限上升。它應該呈現一個拋物線：
- 在某個年齡點（通常在 45-60 歲之間），你的淨資產會達到最高峰。
- 過了這一點後，你必須開始「花費大於收入」（Decumulation Phase）。
- 如果你到了 70 歲，淨資產還在創新高，這代表你在為了「永遠不會到來」的未來工作，你在免費為保險公司或繼承人打工。
2. 生前贈與（Giving While Living）：關於孩子的最佳演算法
很多父母省吃儉用是為了孩子。但讓我們看數據：
- 傳統繼承：父母 85 歲過世，子女 60 歲繼承遺產。
- 效用分析：60 歲的子女通常已經快退休，孩子也大了，這筆錢的邊際效用極低。
- 優化策略：在子女 25-35 歲 時給予資助。這時他們需要買房、結婚、創業，這時候的 100 萬元，對他們人生的槓桿效應，遠大於他們 60 歲時收到的 500 萬元。
3. 風險對沖：萬一我活太久怎麼辦？
這是最大的恐懼點（Longevity Risk）。
柏金斯的解法很簡單：年金保險（Annuities）。
- 將你的生存基本開銷（食衣住行）計算出來，購買足額的年金保險，確保活多久領多久。
- 剩餘的錢：就是你的「享樂基金」。因為生存底線已被鎖定，你可以大膽地將剩下的錢花光（Die With Zero），無須擔心睡公園。
個人觀點：避免「次佳化」的陷阱
我讀完這本書的最大感觸是：我們常在局部細節上追求極致（例如為了省 1000 元機票錢而轉機耗費 5 小時），卻在整體戰略上犯錯（浪費了 5 小時的生命能量）。
專業術語中，這叫做次佳化（Sub-optimization）——部分最優不等於整體最優。
《別把你的錢留到死》提醒我們，人生的目標函數（Objective Function）不應該是 Maximize Net Worth（最大化淨資產），而應該是 Maximize Life Fulfillment（最大化人生滿足感）。
金錢只是變數
金錢只是變數，不是目標。當你的 Excel 表格越做越精美時，別忘了抬頭看看，你的「回憶資料庫」是否同樣豐富？
讀完《別把你的錢留到死》，我問我自己
Q1: Die With Zero 是叫我現在就把錢花光，當個享樂主義者嗎？
A: 絕對不是。
這本書反對盲目揮霍。它的核心是「有計畫地花費」。
它建議在年輕時適度增加體驗支出，但前提是你必須有職涯成長的預期。它強調的是將金錢轉換為體驗的「時機」要優化，而不是無腦消費。
Q2: 如果我照做，結果活得比預期久，錢花光了怎麼辦？
A: 作者強烈建議購買「年金保險（Annuities）」或長照保險。
這類工具就是設計來對沖「長壽風險」的。你應該把「基本生活費」與「享樂資金」分開，年金負責保底你的壽命下限，其餘資金則應在有生之年盡情轉化為體驗。
Q3: 如何計算我的「淨資產峰值」日期？
A: 這需要綜合考量你的預期壽命、通膨率、投資回報率與生活成本。
書中或其官方網站提供了計算機工具。一般原則是，當你的被動收入加上年金足以覆蓋你的老年基本生活時，你就應該停止資產累積，開始資產消耗（Spend down）。
Q4: 這種觀念是不是只適合有錢人？
A: 誠實地說，是的。
這本書主要針對已經解決溫飽、有能力儲蓄的「中高收入族群」。
對於還在為下一餐煩惱的人來說，首要任務是生存與積累安全網，而非優化體驗。本書是為了解決「過度儲蓄者」的焦慮，而非解決貧窮問題。
Q5: 如果我沒有小孩，這本書還適用嗎？
A: 更加適用。
如果你沒有小孩，你更沒有理由在死後留下大筆遺產（除非你有特定的慈善目標）。
沒有繼承人的考量，你更應該精確地計算如何在死前將資源全數轉換為個人的精彩體驗或捐贈給認同的機構。
優化你的人生利用率
人生是一條單程旅行，沒有存檔重來的機會。
我們習慣為了「未來」而犧牲「現在」
我們習慣為了「未來」而犧牲「現在」，但我們往往忘了，未來的那個你（老年版），並不像現在的你（年輕/中年版）那樣具有高效率的快樂轉化能力。
別再只盯著銀行帳戶的數字增長
別再只盯著銀行帳戶的數字增長，開始關注你的「回憶股息」吧。制定你的「時間分桶」，在對的時間做對的事，把錢變成這輩子難忘的故事。
畢竟，當最終的 Game Over 畫面出現時，你能帶走的，只有回憶，而不是餘額。
歡迎你在底下留言分享你的想法。
我是凱文馬拉穆，我們下次見
